财务分析
| 发布日期：2008-3-11 9:09:00 |
≈≈冀东水泥000401≈≈(更新:2008.03.11)
【历年简要财务指标】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│主要指标 │2007-12-31│2007-09-30│2007-06-30│2007-03-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│每股收益(元) │ 0.3820│ 0.3376│ 0.1532│ -0.0160│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.3800│ 0.3326│ 0.1487│ --│
│每股净资产(元) │ 2.7710│ 2.7300│ 2.5491│ 2.4800│
│调整后每股净资产(元) │ --│ --│ --│ --│
│每股收益(摊薄)(元) │ 0.3820│ 0.3376│ 0.1532│ -0.0157│
│每股净资产(摊薄)(元) │ 2.7712│ 2.7334│ 2.5491│ 2.4801│
│每股资本公积金(元) │ 0.7905│ 0.8026│ 0.8026│ 0.8026│
│每股盈余公积金(元) │ 0.3319│ 0.3044│ 0.3044│ 0.3044│
│每股未分配利润(元) │ 0.6488│ 0.6265│ 0.4421│ 0.3732│
│每股现金净流量(元) │ 0.2908│ 0.6771│ 0.1157│ -0.0023│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.6271│ 0.4511│ 0.1554│ -0.0833│
│净资产收益率(扣除)(%) │ 13.7000│ --│ 5.8300│ -0.8100│
│净资产收益率(%) │ 13.7800│ 12.3500│ 6.0100│ -0.6300│
│总资产(万) │ 898813.40│ 800717.69│ 706592.25│ 668086.52│
│股东权益(万) │ 266803.29│ 263164.27│ 245418.83│ 238780.85│
│主营业务收入(万) │ --│ --│ --│ --│
│主营业务利润(万) │ --│ --│ --│ --│
│营业务收入(万) │ 386041.42│ 256383.74│ 142683.17│ 38338.47│
│营业务利润(万) │ 36477.94│ 31474.94│ 12741.59│ -3443.36│
│投资收益(万) │ --│ --│ --│ --│
│利润总额(万) │ 50620.73│ 40990.68│ 17895.26│ -1458.08│
│净利润(万) │ 36775.64│ 32499.10│ 14753.66│ -1512.02│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│主要指标 │2006-12-31│2006-09-30│2006-06-30│2006-03-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│每股收益(元) │ 0.2092│ 0.1599│ 0.0809│ 0.0006│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.1969│ --│ 0.0564│ -0.0199│
│每股净资产(元) │ 2.4700│ 2.4149│ 2.3400│ 2.2606│
│调整后每股净资产(元) │ 2.4300│ 2.3387│ 2.2400│ 2.1900│
│每股收益(摊薄)(元) │ 0.2184│ 0.1599│ 0.0809│ 0.0006│
│每股净资产(摊薄)(元) │ 2.4894│ 2.4149│ 2.3383│ 2.2606│
│每股资本公积金(元) │ 0.7904│ 0.8048│ 0.8048│ 0.8048│
│每股盈余公积金(元) │ 0.3063│ 0.2834│ 0.2834│ 0.2834│
│每股未分配利润(元) │ 0.3927│ 0.3267│ 0.2500│ 0.1724│
│每股现金净流量(元) │ 0.2839│ 0.2421│ 0.1163│ -0.0259│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.8798│ 0.4253│ 0.1954│ 0.0558│
│净资产收益率(扣除)(%) │ 7.9800│ 5.5100│ 2.4100│ -0.8800│
│净资产收益率(%) │ 8.4800│ 6.4100│ 3.3400│ 0.0300│
│总资产(万) │ 678361.02│ 718269.07│ 702188.71│ 680175.03│
│股东权益(万) │ 239676.48│ 232504.03│ 225122.47│ 217646.88│
│主营业务收入(万) │ 291184.26│ 198314.59│ 111734.79│ 37488.13│
│主营业务利润(万) │ 16617.03│ 14382.24│ 7903.51│ 542.41│
│营业务收入(万) │ --│ --│ --│ --│
│营业务利润(万) │ --│ --│ --│ --│
│投资收益(万) │ 3430.63│ 3730.88│ 3670.60│ 3076.49│
│利润总额(万) │ 27290.96│ 19780.67│ 10553.00│ 469.03│
│净利润(万) │ 21022.36│ 15392.49│ 7786.82│ 57.83│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【每股指标】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│每股指标 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│审计意见 │标准无保留│标准无保留│标准无保留│标准无保留│
│ │ 意见│ 意见│ 意见│ 意见│
│每股收益(元) │ 0.3820│ 0.2092│ 0.1327│ 0.1485│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.3800│ 0.1969│ 0.1194│ 0.1396│
│每股净资产(元) │ 2.7710│ 2.4700│ 2.2600│ 2.2300│
│每股资本公积金(元) │ 0.7905│ 0.7904│ 0.8048│ 0.8042│
│每股未分配利润(元) │ 0.6488│ 0.3927│ 0.1718│ 0.1590│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.6271│ 0.8798│ 0.5283│ 0.4094│
│每股现金净流量(元) │ 0.2908│ 0.2839│ 0.0287│ 0.0652│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【利润构成与盈利能力】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│利润构成与盈利能力 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│主营业务收入(万) │ --│ 291184.26│ 230894.35│ 183384.69│
│营业务收入(万) │ 386041.42│ --│ --│ --│
│主营业务利润(万) │ --│ 67066.97│ 53489.23│ 48817.40│
│营业费用(万) │ 19896.12│ 15089.93│ 19670.00│ 15263.18│
│管理费用(万) │ 24324.40│ 19215.91│ 15759.16│ 13820.73│
│财务费用(万) │ 20091.41│ 16060.75│ 12994.39│ 11038.87│
│三项费用增长率(%) │ --│ 12.19│ 20.69│ 15.31│
│营业利润(万) │ 36477.94│ 16617.03│ 6052.67│ 8471.02│
│补贴收入(万) │ --│ 11655.71│ 9389.18│ 7869.25│
│净利润(万) │ 36775.64│ 21022.36│ 12772.56│ 14299.12│
│投资收益(万) │ --│ 3430.63│ 286.53│ 24.02│
│营业外收支净额(万) │ 14142.79│ 10673.93│ 319.69│ 916.91│
│利润总额(万) │ 50620.73│ 27290.96│ 16048.07│ 17281.19│
│所得税(万元) │ 8532.27│ 4558.76│ 2356.41│ 2777.46│
│销售毛利率(%) │ 26.88│ 23.05│ 23.93│ 27.29│
│主营业务利润率(%) │ --│ 23.03│ 23.17│ 26.62│
│净资产收益率(%) │ 13.7800│ 8.4800│ 5.8700│ 6.6700│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【经营发展能力】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│经营发展能力 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│存货周转率(%) │ 5.74│ 5.08│ 4.26│ 4.14│
│应收帐款周转率(%) │ 30.80│ 13.00│ 7.98│ 5.82│
│总资产周转率(%) │ 0.49│ 0.44│ 0.38│ 0.36│
│主营收入增长率(%) │ 32.58│ 26.11│ 25.91│ 28.76│
│主营利润增长率(%) │ 119.5│ -68.9│ --│ --│
│利润总额率增长(%) │ 85.49│ 70.06│ -7.14│ -8.31│
│税后利润增长率(%) │ 85.15│ 77.98│ -10.68│ -2.93│
│总资产增长率(%) │ 32.50│ 2.99│ 20.46│ 16.82│
│股东权益增长率(%) │ 13.47│ 19.75│ 1.49│ 24.63│
│净资产增长率(%) │ 11.32│ 10.15│ 1.49│ 24.63│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【资产与负债】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│资产与负债 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│资产总额(万) │ 898813.40│ 678361.02│ 658636.72│ 546752.47│
│负债总额(万元) │ 603134.88│ 417792.06│ 418488.98│ 317437.43│
│流动负债合计(万元) │ 395151.88│ 273857.40│ 268072.88│ 158121.33│
│长期负债(万元) │ --│ 131909.83│ 150416.10│ 159316.10│
│货币资金(万) │ 100919.11│ 72922.55│ 45591.28│ 40920.41│
│应收账款(万元) │ 11008.15│ 14059.65│ 30749.92│ 27108.11│
│其他应收款(万元) │ 10222.29│ 11281.02│ 12650.46│ 9318.99│
│股东权益(万) │ 266803.29│ 239676.48│ 217589.04│ 214389.53│
│资产负债比率(%) │ 67.10│ 61.59│ 63.54│ 58.06│
│负债权益比率(%) │ 49.02│ 62.37│ 51.99│ 67.54│
│股东权益比率(%) │ 29.68│ 35.33│ 33.04│ 39.21│
│流动比率 │ 0.71│ 0.68│ 0.60│ 0.90│
│速动比率 │ 0.57│ 0.51│ 0.44│ 0.64│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【现金流量】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│现金流量 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│销售商品收到现金(万) │ 389231.39│ 301652.47│ 232978.93│ 193342.31│
│经营现金净额(万) │ 60374.89│ 84701.76│ 50867.00│ 39413.97│
│现金净流量(万) │ 27996.56│ 27331.27│ 2767.53│ 6272.77│
│经营现金流量增长率(%) │ -28.72│ 66.52│ 29.06│ 40.86│
│销售商品收到现金与主营│ │ │ │ │
│收入比(%) │ 100.83│ 103.60│ 100.90│ 105.43│
│经营活动现金流量与净利│ │ │ │ │
│润比(%) │ 143.45│ 372.61│ 398.25│ 275.64│
│现金净流量与净利润比(%│ │ │ │ │
│) │ 66.52│ 120.23│ 21.67│ 43.87│
│投资活动的现金净额(万)│-168541.28│ -61554.11│ -55965.96│ -42579.43│
│筹资活动的现金净额(万)│ 136162.95│ 4183.62│ 7866.49│ 9438.24│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【异动财务指标】
┌────────────────┬─────┬─────┬─────┐
│异动财务指标 │2007-12-31│2006-12-31│ 变动幅度%│
├────────────────┼─────┼─────┼─────┤
│货币资金(万元) │ 100919.11│ 72922.55│ 38.39│
│短期借款(万元) │ 212179.61│ 116556.80│ 82.04│
│应收账款(万元) │ 11008.15│ 14059.65│ -21.70│
│其他应收款(万元) │ 10222.29│ 11281.02│ -9.39│
│应付账款(万元) │ 50679.83│ 39808.52│ 27.31│
│固定资产原价(万元) │ --│ 579143.60│ --│
│累计折旧(万元) │ --│ 174590.52│ --│
│固定资产净值(万元) │ --│ 404553.09│ --│
│在建工程(万元) │ 66818.66│ 45928.10│ 45.49│
│工程物资(万元) │ 21276.24│ 9911.64│ 114.66│
│无形资产 │ --│ 15586.94│ --│
│无形资产及其他资产合计 │ --│ 16464.70│ --│
│预提费用(万元) │ --│ 24.05│ --│
│一年内到期的长期负债(万元) │ --│ 62860.00│ --│
│长期待摊费用(万元) │ --│ 877.75│ --│
│待摊费用减少(万元) │ --│ 722.71│ --│
│待摊费用增加(万元) │ --│ -1833.40│ --│
│存货的减少(万元) │ -7823.20│ -2742.10│ 185.30│
│少数股东损益(万元) │ --│ 1707.94│ --│
│流动负债合计(万元) │ 395151.88│ 273857.40│ 44.29│
│长期借款(万元) │ 147479.99│ 141859.83│ 3.96│
│长期负债合计(万元) │ --│ 131909.83│ --│
│负债合计(万元) │ 603134.88│ 417792.06│ 44.36│
│主营业务收入(万) │ 386041.42│ 291184.26│ 32.58│
│主营业务成本(万) │ --│ 219734.12│ --│
│主营业务利润(万) │ 36477.94│ 16617.03│ 119.52│
│其他业务利润(万) │ --│ -148.80│ --│
│营业利润(万) │ 36477.94│ 16617.03│ 119.52│
│补贴收入(万) │ --│ 11655.71│ --│
│净利润(万) │ 36775.64│ 21022.36│ 74.94│
│未分配利润(万) │ 62464.79│ 37805.76│ 65.23│
│投资收益(万) │ --│ 3430.63│ --│
│营业外收支净额(万) │ 14142.79│ 10673.93│ 32.50│
│利润总额(万) │ 50620.73│ 27290.96│ 85.49│
│购买商品、接受劳务支付的现金(万 │ │ │ │
│元) │ 265421.24│ 172099.16│ 54.23│
│经营活动产生的现金流入小计(万元)│ 413514.38│ 323637.32│ 27.77│
│经营活动产生的现金流出小计(万元)│ 353139.49│ 238935.56│ 47.80│
│经营活动产生的现金现金流量净额( │ │ │ │
│万元) │ 60374.89│ 84701.76│ -28.72│
│收回投资所收到的现金(万元) │ --│ 12269.22│ --│
│投资活动产生的现金流入小计(万元)│ 1738.88│ 13995.97│ -87.58│
│投资活动产生的现金流出小计(万元)│ 170280.16│ 75550.08│ 125.39│
│投资活动产生的现金流量净额(万元)│-168541.28│ -61554.11│ 173.81│
│购建固定资产、无形资产、其他长期│ │ │ │
│资产所支付的现金(万元) │ 166206.05│ 55298.26│ 200.56│
│借款所收到的现金(万元) │ --│ 169816.50│ --│
│筹资活动产生的现金流入小计(万元)│ 362658.44│ 188027.71│ 92.88│
│筹资活动产生的现金流出小计(万元)│ 226495.49│ 183844.09│ 23.20│
│筹资活动产生的现金流量净额(万元)│ 136162.95│ 4183.62│ 3154.67│
│分配股利利润或偿付利息所支付的现│ │ │ │
│金(万元) │ 33832.15│ 17393.77│ 94.51│
│现金及现金等价物净增加额(万元) │ 27996.56│ 27331.27│ 2.43│
│加:固定资产折旧(万元) │ --│ 32735.20│ --│
│加：经营性应收项目减少(万元) │ -32010.70│ 67258.30│ -147.59│
│加：经营性应收项目增加(万元) │ -4073.10│ -51817.70│ -92.14│
│(附注)经营活动产生的现金流量净额│ │ │ │
│(万元) │ 60374.90│ 84701.80│ -28.72│
│现金期末余额(万元) │ --│ 64621.08│ --│
└────────────────┴─────┴─────┴─────┘
【环比分析】
【单季度财务分析】
┌────┬───────┬──────┬───────┬──────┐
│2007年 │主营收入(万元)│占年度比重％│ 净利润(万元)│ 占年度比重%│
├────┼───────┼──────┼───────┼──────┤
│第四季度│ 129657.68│ 33.59│ 4276.54│ 11.63│
│第三季度│ 113700.57│ 29.45│ 17745.44│ 48.25│
│第二季度│ 104344.71│ 27.03│ 16265.68│ 44.23│
│第一季度│ 38338.47│ 9.93│ -1512.02│ -4.11│
└────┴───────┴──────┴───────┴──────┘
┌────┬───────┬──────┬───────┬──────┐
│2006年 │主营收入(万元)│占年度比重％│ 净利润(万元)│ 占年度比重%│
├────┼───────┼──────┼───────┼──────┤
│第四季度│ 92869.67│ 31.89│ 5629.87│ 26.78│
│第三季度│ 86579.79│ 29.73│ 7605.67│ 36.18│
│第二季度│ 74246.67│ 25.50│ 7728.99│ 36.77│
│第一季度│ 37488.13│ 12.87│ 57.83│ 0.28│
└────┴───────┴──────┴───────┴──────┘
【财务预警】
【Z值预警】
截至日期：2007-12-31
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
│ 指标名称 │ 指标值 │ Z值 │ 警度 │
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
│净营运资金/资产总计 │ -0.1286│ │ │
│留存收益/资产总计 │ 0.1051│ │ │
│息税前利润/资产总计 │ │ │ │
│股东权益合计/负债合计 │ 0.4902│ │ │
│主营业务收入/资产总计 │ 0.4295│ │ │
└───────────┴──────┴─────┴──────┘ |
|
