财务分析
| 发布日期：2008-3-25 9:25:00 |
≈≈春晖股份000976≈≈(更新:2008.03.25)
【历年简要财务指标】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│主要指标 │2007-12-31│2007-09-30│2007-06-30│2007-03-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│每股收益(元) │ 0.0223│ 0.0145│ -0.0037│ -0.0200│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.0201│ 0.0143│ -0.0062│ --│
│每股净资产(元) │ 1.7100│ 1.7500│ 1.7300│ 1.7200│
│调整后每股净资产(元) │ --│ --│ --│ --│
│每股收益(摊薄)(元) │ 0.0223│ 0.0145│ -0.0037│ -0.0188│
│每股净资产(摊薄)(元) │ 1.7118│ 1.7539│ 1.7329│ 1.7207│
│每股资本公积金(元) │ 0.6114│ 0.6114│ 0.6585│ 0.6114│
│每股盈余公积金(元) │ 0.1347│ 0.1347│ 0.1347│ 0.1347│
│每股未分配利润(元) │ -0.0344│ 0.0078│ -0.0604│ -0.0255│
│每股现金净流量(元) │ -0.1539│ -0.0562│ 0.0318│ 0.1252│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.0253│ -0.0711│ 0.0237│ 0.0556│
│净资产收益率(扣除)(%) │ 1.1721│ --│ -0.3600│ -0.9600│
│净资产收益率(%) │ 1.3000│ 0.8300│ -0.2200│ -1.0900│
│总资产(万) │ 202054.63│ 208478.65│ 210590.66│ 216159.33│
│股东权益(万) │ 100419.78│ 102892.88│ 101659.15│ 100941.55│
│主营业务收入(万) │ --│ --│ --│ --│
│主营业务利润(万) │ --│ --│ --│ --│
│营业务收入(万) │ 226593.39│ 167772.73│ 108754.84│ 46857.68│
│营业务利润(万) │ 1299.24│ 1407.03│ -226.67│ -1109.94│
│投资收益(万) │ --│ --│ --│ --│
│利润总额(万) │ 1307.23│ 1415.02│ -218.67│ -1101.94│
│净利润(万) │ 1307.23│ 849.38│ -218.67│ -1101.94│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│主要指标 │2006-12-31│2006-09-30│2006-06-30│2006-03-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│每股收益(元) │ 0.0184│ 0.0170│ 0.0109│ 0.0100│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.0147│ --│ 0.0011│ 0.1220│
│每股净资产(元) │ 1.6900│ 1.7000│ 1.6900│ 2.3500│
│调整后每股净资产(元) │ 1.6900│ 1.7000│ 1.6900│ 2.3500│
│每股收益(摊薄)(元) │ 0.0184│ 0.0079│ 0.0109│ 0.0124│
│每股净资产(摊薄)(元) │ 1.6895│ 1.6966│ 1.6901│ 2.3516│
│每股资本公积金(元) │ 0.6114│ 0.6196│ 0.6196│ 1.2560│
│每股盈余公积金(元) │ 0.1347│ 0.1347│ 0.1347│ 0.1877│
│每股未分配利润(元) │ -0.0566│ -0.0577│ -0.0642│ -0.0921│
│每股现金净流量(元) │ 0.0854│ 0.1660│ 0.0156│ 0.0059│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.1715│ 0.3174│ 0.1964│ 0.0582│
│净资产收益率(扣除)(%) │ 0.8717│ 0.6600│ 0.0700│ 0.5200│
│净资产收益率(%) │ 1.0900│ 1.0200│ 0.6400│ 0.5300│
│总资产(万) │ 196643.27│ 210333.28│ 196017.65│ 208594.53│
│股东权益(万) │ 99112.55│ 99531.70│ 99150.71│ 99034.79│
│主营业务收入(万) │ 216731.35│ 155103.11│ 95110.13│ 38259.96│
│主营业务利润(万) │ 1149.20│ 1003.63│ 630.62│ 514.71│
│营业务收入(万) │ --│ --│ --│ --│
│营业务利润(万) │ --│ --│ --│ --│
│投资收益(万) │ --│ --│ --│ --│
│利润总额(万) │ 1078.60│ 1018.09│ 637.11│ 521.19│
│净利润(万) │ 1078.60│ 462.85│ 637.11│ 521.19│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【每股指标】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│每股指标 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│审计意见 │标准无保留│标准无保留│标准无保留│标准无保留│
│ │ 意见│ 意见│ 意见│ 意见│
│每股收益(元) │ 0.0223│ 0.0184│ -0.2033│ 0.0779│
│每股收益(扣除)(元) │ 0.0201│ 0.0147│ -0.2122│ 0.0886│
│每股净资产(元) │ 1.7100│ 1.6900│ 2.3400│ 2.5400│
│每股资本公积金(元) │ 0.6114│ 0.6114│ 1.2560│ 1.2560│
│每股未分配利润(元) │ -0.0344│ -0.0566│ -0.1045│ 0.0987│
│每股经营现金净流量(元)│ 0.0253│ 0.1715│ 0.6201│ 0.4276│
│每股现金净流量(元) │ -0.1539│ 0.0854│ 0.1361│ 0.0437│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【利润构成与盈利能力】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│利润构成与盈利能力 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│主营业务收入(万) │ --│ 216731.35│ 244069.51│ 218296.85│
│营业务收入(万) │ 226593.39│ --│ --│ --│
│主营业务利润(万) │ --│ 5731.98│ -1945.98│ 9310.91│
│营业费用(万) │ 1138.20│ 551.37│ 1565.15│ 504.05│
│管理费用(万) │ 2253.21│ 2454.43│ 2750.29│ 2297.48│
│财务费用(万) │ 3174.33│ 3250.33│ 3770.72│ 3067.11│
│三项费用增长率(%) │ --│ -26.16│ 37.79│ -15.49│
│营业利润(万) │ 1299.24│ 1149.20│ -8551.24│ 4799.14│
│补贴收入(万) │ --│ --│ --│ --│
│净利润(万) │ 1307.23│ 1078.60│ -8560.31│ 3280.37│
│投资收益(万) │ --│ --│ 13.18│ -0.00│
│营业外收支净额(万) │ 7.99│ -70.60│ -22.25│ -448.44│
│利润总额(万) │ 1307.23│ 1078.60│ -8560.31│ 4350.69│
│所得税(万元) │ --│ --│ --│ 1070.32│
│销售毛利率(%) │ 3.61│ 3.34│ -0.80│ 4.50│
│主营业务利润率(%) │ --│ 2.64│ -0.80│ 4.27│
│净资产收益率(%) │ 1.3000│ 1.0900│ -8.6900│ 3.0600│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【经营发展能力】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│经营发展能力 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│存货周转率(%) │ 5.31│ 5.83│ 5.26│ 5.94│
│应收帐款周转率(%) │ 91.38│ 66.63│ 54.17│ 35.98│
│总资产周转率(%) │ 1.14│ 1.10│ 1.19│ 1.12│
│主营收入增长率(%) │ 4.55│ -11.2│ 11.81│ 45.71│
│主营利润增长率(%) │ 13.06│ -159│ --│ --│
│利润总额率增长(%) │ 21.20│ -112.60│ -296.76│ -39.77│
│税后利润增长率(%) │ 21.20│ -112.60│ -360.96│ -26.78│
│总资产增长率(%) │ 2.75│ -0.56│ -7.41│ 22.27│
│股东权益增长率(%) │ 1.32│ 0.61│ -7.99│ -0.86│
│净资产增长率(%) │ 1.32│ 0.61│ -7.99│ -0.86│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【资产与负债】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│资产与负债 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│资产总额(万) │ 202054.63│ 196643.27│ 197750.58│ 213571.45│
│负债总额(万元) │ 101634.85│ 97530.73│ 99236.97│ 106497.54│
│流动负债合计(万元) │ 101634.85│ 97530.73│ 99236.97│ 102997.54│
│长期负债(万元) │ --│ --│ --│ 3500.00│
│货币资金(万) │ 30419.68│ 31754.40│ 24736.82│ 19005.63│
│应收账款(万元) │ 2665.93│ 2293.67│ 4212.18│ 4799.56│
│其他应收款(万元) │ 464.50│ 277.92│ 3973.77│ 7868.84│
│股东权益(万) │ 100419.78│ 99112.55│ 98513.60│ 107073.92│
│资产负债比率(%) │ 50.30│ 49.60│ 50.18│ 49.87│
│负债权益比率(%) │ 98.80│ 101.6│ 99.27│ 100.5│
│股东权益比率(%) │ 49.70│ 50.40│ 49.82│ 50.13│
│流动比率 │ 0.91│ 0.81│ 0.74│ 0.91│
│速动比率 │ 0.42│ 0.48│ 0.36│ 0.37│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【现金流量】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
│现金流量 │2007-12-31│2006-12-31│2005-12-31│2004-12-31│
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
│销售商品收到现金(万) │ 264055.49│ 239465.25│ 290179.74│ 265935.96│
│经营现金净额(万) │ 1481.42│ 10062.29│ 26115.33│ 18007.44│
│现金净流量(万) │ -9026.56│ 5011.72│ 5731.19│ 1841.94│
│经营现金流量增长率(%) │ -85.28│ -61.47│ 45.03│ -46.11│
│销售商品收到现金与主营│ │ │ │ │
│收入比(%) │ 116.53│ 110.49│ 118.89│ 121.82│
│经营活动现金流量与净利│ │ │ │ │
│润比(%) │ 113.32│ 932.91│ -305.07│ 548.94│
│现金净流量与净利润比(%│ │ │ │ │
│) │ -690.51│ 464.65│ -66.95│ 56.15│
│投资活动的现金净额(万)│ -512.88│ 2697.83│ --│ -9760.00│
│筹资活动的现金净额(万)│ -10599.27│ -7753.76│ -6273.88│ -6432.16│
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
【异动财务指标】
┌────────────────┬─────┬─────┬─────┐
│异动财务指标 │2007-12-31│2006-12-31│ 变动幅度%│
├────────────────┼─────┼─────┼─────┤
│货币资金(万元) │ 30419.68│ 31754.40│ -4.20│
│短期借款(万元) │ 50096.02│ 47031.00│ 6.52│
│应收账款(万元) │ 2665.93│ 2293.67│ 16.23│
│其他应收款(万元) │ 464.50│ 277.92│ 67.13│
│应付账款(万元) │ 29944.93│ 25755.14│ 16.27│
│应付股利(万元) │ --│ 151.31│ --│
│固定资产原价(万元) │ --│ 240121.40│ --│
│累计折旧(万元) │ --│ 115459.33│ --│
│固定资产净值(万元) │ --│ 124662.07│ --│
│固定资产减值准备(万元) │ --│ 14555.87│ --│
│在建工程(万元) │ 184.96│ --│ --│
│无形资产 │ --│ 6551.55│ --│
│无形资产及其他资产合计 │ --│ 6551.55│ --│
│预提费用(万元) │ --│ 1179.44│ --│
│待摊费用增加(万元) │ --│ -673.28│ --│
│存货的减少(万元) │ -16376.39│ 5710.33│ -386.79│
│流动负债合计(万元) │ 101634.85│ 97530.73│ 4.21│
│负债合计(万元) │ 101634.85│ 97530.73│ 4.21│
│主营业务收入(万) │ 226593.39│ 216731.35│ 4.55│
│主营业务成本(万) │ --│ 208674.19│ --│
│主营业务利润(万) │ 1299.24│ 1149.20│ 13.06│
│其他业务利润(万) │ --│ 1388.14│ --│
│营业利润(万) │ 1299.24│ 1149.20│ 13.06│
│净利润(万) │ 1307.23│ 1078.60│ 21.20│
│未分配利润(万) │ -2015.71│ -3322.95│ -39.34│
│营业外收支净额(万) │ 7.99│ -70.60│ -111.32│
│利润总额(万) │ 1307.23│ 1078.60│ 21.20│
│购买商品、接受劳务支付的现金(万 │ │ │ │
│元) │ 255188.19│ 221727.54│ 15.09│
│经营活动产生的现金流入小计(万元)│ 264687.39│ 239790.98│ 10.38│
│经营活动产生的现金流出小计(万元)│ 263205.97│ 229728.69│ 14.57│
│经营活动产生的现金现金流量净额( │ │ │ │
│万元) │ 1481.42│ 10062.29│ -85.28│
│收回投资所收到的现金(万元) │ --│ 3686.47│ --│
│投资活动产生的现金流入小计(万元)│ 654.00│ 3686.47│ -82.26│
│投资活动产生的现金流出小计(万元)│ 1166.88│ 988.64│ 18.03│
│投资活动产生的现金流量净额(万元)│ -512.88│ 2697.83│ -119.01│
│购建固定资产、无形资产、其他长期│ │ │ │
│资产所支付的现金(万元) │ 666.88│ 988.64│ -32.55│
│借款所收到的现金(万元) │ --│ 56577.45│ --│
│筹资活动产生的现金流入小计(万元)│ 57191.74│ 60750.54│ -5.86│
│筹资活动产生的现金流出小计(万元)│ 67791.01│ 68504.30│ -1.04│
│筹资活动产生的现金流量净额(万元)│ -10599.27│ -7753.76│ 36.70│
│分配股利利润或偿付利息所支付的现│ │ │ │
│金(万元) │ 3766.50│ 3305.48│ 13.95│
│现金及现金等价物净增加额(万元) │ -9026.56│ 5011.72│ -280.11│
│加:固定资产折旧(万元) │ --│ 7800.66│ --│
│加：经营性应收项目减少(万元) │ 1909.75│ -12135.29│ -115.74│
│加：经营性应收项目增加(万元) │ 2839.66│ 4174.45│ -31.98│
│(附注)经营活动产生的现金流量净额│ │ │ │
│(万元) │ 1481.42│ 10062.29│ -85.28│
│现金期末余额(万元) │ 4091.45│ 13118.01│ -68.81│
└────────────────┴─────┴─────┴─────┘
【环比分析】
【单季度财务分析】
┌────┬───────┬──────┬───────┬──────┐
│2007年 │主营收入(万元)│占年度比重％│ 净利润(万元)│ 占年度比重%│
├────┼───────┼──────┼───────┼──────┤
│第四季度│ 58820.66│ 25.96│ 457.86│ 35.02│
│第三季度│ 59017.89│ 26.05│ 1068.04│ 81.70│
│第二季度│ 61897.16│ 27.32│ 883.28│ 67.57│
│第一季度│ 46857.68│ 20.68│ -1101.94│ -84.30│
└────┴───────┴──────┴───────┴──────┘
┌────┬───────┬──────┬───────┬──────┐
│2006年 │主营收入(万元)│占年度比重％│ 净利润(万元)│ 占年度比重%│
├────┼───────┼──────┼───────┼──────┤
│第四季度│ 61628.24│ 28.44│ 615.74│ 57.09│
│第三季度│ 59992.98│ 27.68│ -174.25│ -16.16│
│第二季度│ 56850.17│ 26.23│ 115.92│ 10.75│
│第一季度│ 38259.96│ 17.65│ 521.19│ 48.32│
└────┴───────┴──────┴───────┴──────┘
【财务预警】
【Z值预警】
截至日期：2007-12-31
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
│ 指标名称 │ 指标值 │ Z值 │ 警度 │
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
│净营运资金/资产总计 │ -0.0460│ │ │
│留存收益/资产总计 │ 0.0291│ │ │
│息税前利润/资产总计 │ │ │ │
│股东权益合计/负债合计 │ 0.9880│ │ │
│主营业务收入/资产总计 │ 1.1214│ │ │
└───────────┴──────┴─────┴──────┘ |
|
