经营分析
| 发布日期：2007-12-5 13:31:00 |
≈≈鞍钢股份000898≈≈(更新:07.10.31)
本栏内容:主营构成、经营分析、关联企业经营状况
(一) 主营构成
按行业构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜钢压延加工业 ｜ 3196400.0｜ 980300.0｜ 30.67｜ 96.76｜
｜其中：关联交易 ｜ 205500.0｜ 59000.0｜ 28.71｜ 6.22｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜华东地区 ｜ 793400.0｜- ｜- ｜ 24.02｜
｜出口 ｜ 802000.0｜- ｜- ｜ 24.28｜
｜东北地区 ｜ 914900.0｜- ｜- ｜ 27.69｜
｜中南地区 ｜ 56700.0｜- ｜- ｜ 1.72｜
｜合计 ｜ 3303600.0｜- ｜- ｜ 100.00｜
｜西北地区 ｜ 29000.0｜- ｜- ｜ 0.88｜
｜西南地区 ｜ 13300.0｜- ｜- ｜ 0.40｜
｜华北地区 ｜ 266900.0｜- ｜- ｜ 8.08｜
｜华南地区 ｜ 427400.0｜- ｜- ｜ 12.94｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜镀锌板及彩涂板 ｜ 395300.0｜ 109700.0｜ 27.75｜ 11.97｜
｜热轧板 ｜ 1184500.0｜ 369000.0｜ 31.15｜ 35.85｜
｜冷轧板 ｜ 616800.0｜ 210500.0｜ 34.13｜ 18.67｜
｜其中：关联交易 ｜ 150400.0｜ 40300.0｜ 26.80｜ 4.55｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜西南地区 ｜ 11400.0｜- ｜- ｜ 0.21｜
｜出口 ｜ 1347900.0｜- ｜- ｜ 24.69｜
｜合计 ｜ 5459600.0｜- ｜- ｜ 100.00｜
｜华南地区 ｜ 636500.0｜- ｜- ｜ 11.66｜
｜中南地区 ｜ 115700.0｜- ｜- ｜ 2.12｜
｜西北地区 ｜ 59500.0｜- ｜- ｜ 1.09｜
｜东北地区 ｜ 1581800.0｜- ｜- ｜ 28.97｜
｜华北地区 ｜ 470000.0｜- ｜- ｜ 8.61｜
｜华东地区 ｜ 1236800.0｜- ｜- ｜ 22.65｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜大型材 ｜ 246300.0｜ 50000.0｜ 19.61｜ 4.51｜
｜无缝钢管 ｜ 248900.0｜ 66700.0｜ 26.11｜ 4.56｜
｜其中：关联交易 ｜ 172600.0｜ 17200.0｜ 9.27｜ 3.16｜
｜硅钢 ｜ 334100.0｜ 45200.0｜ 12.84｜ 6.12｜
｜中板 ｜ 331200.0｜ 84900.0｜ 24.94｜ 6.07｜
｜线材 ｜ 286300.0｜ 58900.0｜ 19.87｜ 5.24｜
｜冷轧板 ｜ 952300.0｜ 270900.0｜ 27.71｜ 17.44｜
｜镀锌板及彩涂板 ｜ 519300.0｜ 106200.0｜ 19.93｜ 9.51｜
｜厚板 ｜ 481900.0｜ 147500.0｜ 29.92｜ 8.83｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜热轧板 ｜ 1783400.0｜ 454900.0｜ 24.82｜ 32.67｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜钢压延加工业 ｜ 5264700.0｜ 1286500.0｜ 23.76｜ 96.43｜
｜其中：关联交易 ｜ 195100.0｜ 32900.0｜ 16.25｜ 3.57｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 钢压延加工业 ｜ 3804711.0｜ 974741.0｜ 24.83｜ 96.29｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ 517218.0｜ 90365.0｜ 17.47｜ 13.09｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 热轧板 ｜ 1294817.0｜ 346778.0｜ 25.98｜ 32.77｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 冷轧板 ｜ 660034.0｜ 202192.0｜ 29.77｜ 16.70｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 厚板 ｜ 360622.0｜ 111262.0｜ 30.05｜ 9.13｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 镀锌板及彩涂板 ｜ 373231.0｜ 76951.0｜ 20.01｜ 9.45｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ 424614.0｜ 79455.0｜ 18.71｜ 10.75｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜钢压延加工业 ｜2404096.20｜1820208.90｜583887.30 ｜23.47 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜冷轧板 ｜397012.60 ｜272869.50 ｜124143.10 ｜30.37 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜厚板 ｜244041.30 ｜169292.80 ｜74748.50 ｜29.80 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜热轧板 ｜807143.30 ｜611596.10 ｜195547.20 ｜23.40 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易 ｜271357.00 ｜225670.40 ｜45686.60 ｜16.01 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜东北地区 ｜786211.60 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北地区 ｜223416.70 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东地区 ｜556896.30 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南地区 ｜281192.10 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜中南地区 ｜49021.50 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西北地区 ｜29635.00 ｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:（截止日期:2006-03-31）
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜钢压延加工业 ｜1205979.70｜973094.00 ｜232885.70 ｜19.31 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜223085.80 ｜184010.90 ｜39074.90 ｜17.52 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:（截止日期:2006-03-31）
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜热轧产品 ｜316274.10 ｜271949.20 ｜44324.90 ｜14.01 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜冷轧产品 ｜189260.70 ｜142464.70 ｜46796.00 ｜24.73 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜厚板产品 ｜135780.70 ｜92883.20 ｜42897.50 ｜31.59 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜镀锌及彩涂产品 ｜138014.80 ｜114184.20 ｜23830.60 ｜17.27 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜147029.50 ｜120849.40 ｜26180.10 ｜17.81 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜钢压延加工业 ｜2648811.50｜2264212.30｜384599.20 ｜14.18 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜冷轧产品 ｜870567.20 ｜786490.40 ｜84076.80 ｜9.37 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜镀锌及彩涂产品 ｜427847.30 ｜405114.00 ｜22733.30 ｜4.77 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜厚板产品 ｜528201.90 ｜367098.30 ｜161103.60 ｜30.14 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜线材产品 ｜279915.50 ｜241114.80 ｜38800.70 ｜13.26 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜大型产品 ｜459869.50 ｜396394.10 ｜63475.40 ｜13.67 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜钢坯 ｜82410.10 ｜68000.70 ｜14409.40 ｜17.40 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易 ｜296832.20 ｜247181.50 ｜49650.70 ｜16.38 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜东北地区 ｜1221628.90｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北地区 ｜199278.30 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东地区 ｜424460.40 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南地区 ｜184682.20 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜中南地区 ｜38091.80 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西北地区 ｜14740.70 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西南地区 ｜17194.00 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜出口 ｜548735.20 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜2648811.50｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
(二) 经营分析
★2007年三季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
1、本报告期营业税金及附加较上年同期有较大幅度增加一是因为本公司本期
实现主营业务收入较上年同期增加等因素影响本期实现增值税较上年同期增加, 进
而影响按增值税一定比例计缴的附加税费增加;二是因为本公司本期出口量增加,申
报出口抵免增值税额较上年同期增加, 进而影响根据抵免增值税额的一定比例计缴
的附加税费增加; 三是由于关税政策变动,部分出口产品开始征收关税,引起营业税
金及附加增加.
2、本报告期销售费用较上年同期有所增加是因为产品销量增加、运费增加影
响.
3、本报告期管理费用有所增加一是因为同步年修工程增加影响维修费增加;二
是根据税务规定每平方米缴纳的土地使用税额增加进而影响土地使用税总额增加,
管理费用增加.
4、货币资金较上年末有所减少主要是因为经营活动产生现金净流入7,565百万
元,投资活动产生现金净流出11,987百万元,筹资活动产生现金净流入3,716百万元.
5、应收票据较上年末有所增加主要是因为本期销售收取承兑汇票量增加影响.
6、应收账款较上年末有所增加主要是因为应收鞍钢集团国际经济贸易公司代
理出口销货款增加和本公司对中国石化等直供企业的钢材配送销售应收款增加影响
7、预付账款较上年末有较大幅度增加主要是因为根据新准则将工程预付款计
入预付款项影响.
8、其他应收款较上年末有所增加是因为合营公司应收海关保证金增加影响.
9、可供出售金融资产增加,是因为本公司认购湖南株洲冶炼集团股份有限公司
非公开发行股票,本期公允价值变动增加影响.
10、在建工程较上年末较大幅度增加主要是本公司鲅鱼圈工程、化工三期改造
工程、冷轧1450工程等重点工程正在建设中,支出增加影响.
11、应交税费较上年末有所增加主要原因一是因为2006年度应交所得税为汇算
后应收税务机关退回所得税,2007年三季度末应交所得税为正常计提数,余额有所增
加; 二是因为根据税务规定土地使用税额增加,本期应交土地使用税余额增加;三是
因为待抵扣固定资产进项税增加.
12、应付利息较上年末有较大增加主要是应付集团公司收购新钢铁对价款利息
影响.
13、其他应付款较上年末有所增加主要是工程项目应付工程款增加影响.
14、长、短期借款较上年末有所增加主要是鲅鱼圈工程项目借款增加影响.
15、递延所得税负债较上年末有所增加主要是由于可供出售金融资产公允价值
变动而形成的.
16、未分配利润较上年末有所增加是因为本期实现净利润增加影响.
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
1、股权分置改革期间,本公司控股股东鞍钢集团公司根据相关法律、法规和规
章的规定, 做出了法定最低承诺.除法定最低承诺外,鞍钢集团公司还做出了如下特
别承诺:
(1)鞍钢集团公司在本次股改方案实施后所持的股份自获得上市流通权之日起
,在36个月内不上市交易或者转让(权证行权对应的股份除外).
(2)若在股东大会及监管部门批准的前提下, 本公司新增流通A股收购鞍钢集团
公司持有的鞍钢新钢铁公司100%股权, 则鞍钢集团公司承诺因此而增持的股份自过
户至其帐户起36个月不上市交易或转让.
(3)自上述收购事项完成至2010年末,鞍钢集团公司持有的本公司股份不低于60
%.
(4)鞍钢集团公司保证, 出现其不履行或者不完全履行上述承诺的情况时,将赔
偿其他股东因此遭受的损失.
(5)鞍钢集团公司将其持有的、用于执行对价安排所需的本公司股份在中国证
券登记结算有限公司深圳分公司办理有关保管手续,以确保履行该等对价安排义务.
(6)鞍钢集团公司将支付与本次股权分置改革相关的所有费用.鞍钢集团公司还
做出了如下声明:
"鞍钢集团公司将忠实履行承诺, 承担相应的法律责任.除非受让人同意并有能
力承担承诺责任,鞍钢集团公司将不转让所持有的股份."
报告期内,承诺人没有违反相关承诺事项的情况.
2、本公司控股股东鞍钢集团公司于2005年5月25日作出承诺, 在本公司收购鞍
钢新钢铁公司100%股权完成后,根据《原材料和服务供应协议》,对本公司采购鞍钢
集团公司的铁精矿在《原材料和服务供应协议》铁精矿定价基准所确定的最高数额
上给予价格优惠, 优惠的金额为前一半年度中国铁精矿进口到岸的海关平均报价的
10%. 报告期内,承诺人没有违反相关承诺事项的情况.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
四、其他需说明的重大事项
1)证券投资情况
□适用 √不适用
2)持有其他上市公司股权情况
√适用 □不适用
单位:(人民币)百万元
证券代码 证券简称 初始投资金额 占该公司股权比例
600961 株冶集团 81 1.90%
合计 81 -
续上表:
证券代码 期末账面值 报告期损益报告 期所有者权益变动
600961 377 - 222
合计 377 - 222
3)持有非上市金融企业、拟上市公司股权情况
□适用 √不适用
★2007年中期:
一、报告期内经营成果及财务状况的简要分析
(一)本集团经营成果简要分析:
说明:
1. 营业收入较上年同期有所增加主要是由于产品销量增加、产品价格上升和
调整品种结构影响;
2.营业利润和净利润较上年同期有所增加主要是因为产品销量增加、产品价格
上升、调整品种结构和加大成本控制降成本因素影响;
3.现金及现金等价物净增加额较上年同期有所减少一是由于经营活动产生现金
流量净流入较上年同期增加333百万元影响;二是由于投资活动产生现金流量净流出
较上年同期增加4,746百万元影响;三是由于筹资活动产生现金流量净流入较上年同
期增加3, 170百万元影响;四是由于汇率变动产生现金流量净流出较上年同期减少2
1百万元影响.
(二)本集团财务状况简要分析:
说明:
1.总资产较上年末有所增加是由于经营产生净利润和因工程支出引起银行借款
增加等影响;
2.股东权益较上年末有所增加是由于经营产生净利润影响;
3.货币资金较上年末有所减少主要是由于由投资活动产生净现金流出影响;
4.应收票据及应收账款较上年末有所增加是由于销售规模扩大相应收款量增加
和出口量增加引起应收出口产品款增加和直供企业钢材配送应收款增加影响;
5.预付款项较上年末有所增加是由于根据新准则将工程及工程物资预付款计入
此项影响;
6.存货较上年末有所增加主要是因为生产规模扩大相应存货储备增加和原材料
价格上涨相应库存成本增加影响;
7.在建工程较上年末有所增主要是由于工程支出增加影响;
8.应付票据较上年末有所增加主要是由于生产规模扩大相应采购量增加影响;
9.短期借款增加主要是由于生产规模扩大相应流动资金借款增加影响;
10.长期借款增加主要是由于工程项目借款增加影响.
(三)报告期内经营情况
1、公司主营业务的范围及其经营状况:
公司的主营业务: 钢铁(包括冶炼及压力加工)、钢材轧制的副产品、销售自产
产品等.
上半年,公司以市场为导向,调整营销策略,优化生产组织,进一步提高生产经营
的运行质量.
(1)产量实现快速增长
1-6月份,本集团共生产铁795.13万吨,较上年同期增长9.90%;钢787.32万吨,较
上年同期增长8. 42%;钢材740.72万吨,较上年同期增长9.69%.其中冷轧板140.35万
吨、镀锌板及彩涂板80.92万吨、厚板53.23万吨、大型材14.54万吨、线材43.95万
吨、热轧板287.87万吨、冷轧硅钢44.05万吨、中板48.51万吨、无缝钢管27.3万吨
(2)产品质量不断提高
上半年,公司24项质量指标同比改善.重点产品原品种合格率、成材率分别比目
标计划提高1.06和0.95个百分点.
(3)高效专用产品显著增长
上半年, 公司以多生产高效材、取消普材生产为目标,进一步推进"建精品基地
、创世界品牌"发展战略. 累计生产高质量、高附加值专用材683.19万吨,占总销售
量的92.34%,比上年提高13.17个百分点.
公司主打产品汽车板、船用钢、铁路耐候钢、重轨、石油管、管线钢、冷轧硅
钢7大战略产品在市场的竞争力和影响力显著提高,上半年累计完成283.4万吨,与上
年同比增加49.93万吨.
(4)创新成果赢得好评
"鞍钢1780mm大型宽带冷轧生产线工艺装备技术国内自主集成创新"项目荣获国
家科技进步一等奖.公司生产的重轨、集装箱板、船板、彩涂板等6种产品实物质量
达到国际同类产品水平,获得2006年度冶金产品实物质量"金杯奖".鞍钢超低碳贝氏
体桥梁用钢Q420qD钢板、高强度镀锌板、万能法轧制重轨的研制与开发三项科技成
果通过省级鉴定.
(5)技改项目进展顺利
公司作为国家"新一代可循环钢铁流程工艺技术"项目有关子课题的负责单位,
组织启动了相关课题. 100米重轨生产线改造工程全线热负荷试车成功,提高了公司
在国内外高速铁路用轨市场竞争力.鲅鱼圈钢铁项目、化工三期改造、无缝ф177石
油管生产线等重点工程稳步推进.
(6)节能降耗取得重大突破.
在节能降耗工作上实现历史性突破, 入炉焦比、吨钢综合能耗等指标创历史最
好水平. 二次能源利用、余能余热回收取得明显效果,高炉TRT发电、化工干熄焦CD
Q余热回收、CCPP燃气蒸汽联合发电、转炉煤气回收等均有较大幅度提高.
2、占本集团营业收入10%以上的产品情况如下(按中国会计准则):
注: 报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品和提供综合性服务的关联交
易总金额为人民币2,429百万元.
说明:
(1)钢压延加工业营业收入较上年同期有所增加是因为产品销量增加、产品价
格上升和调整品种结构影响; 营业成本较上年同期有所增加是因为产品销量增加和
原材料价格上涨引起产品成本升高影响; 毛利率有所增加是因为产品价格上升、调
整品种结构和本公司进一步加强节能降耗和成本控制力度, 积极推进工序成本管理
等细化成本管理措施等降成本因素影响.
(2)关联交易营业收入较上年同期有所增加是因为鞍钢集团及子公司自用本公
司钢材产品量增加引起交易量增加和产品价格上升影响; 营业成本较上年同期有所
增加是因为交易量增加和原材料价格上涨引起产品成本升高影响; 毛利率有所增加
是因为产品价格上升和品种结构影响.
(3)镀锌板及彩涂板营业收入较上年同期有所增加是因为产品销量增加、产品
价格上升和调整品种结构影响; 镀锌板及彩涂板营业成本较上年同期有所增加是因
为产品销量增加和原材料价格上涨引起产品成本升高影响.
3、主营业务及其结构与上年度相比无重大变化.
4、盈利能力(毛利率)与上年度同口径相比无重大变化.
5、利润构成与上年度同口径相比无重大变化.
(四)经营中的问题与困难
由于大宗原燃料价格上涨,以及出口退税率调整等因素的影响,使国内各钢铁企
业面临较大的成本压力. 公司将通过调整产品结构,降低成本,提高公司的市场竞争
力.
二、公司投资情况
(一)延续到本报告期内募集资金使用情况
1、公司于2000年3月在境内发行了人民币1, 500百万元的A股可转换公司债券,
共募集资金人民币1,480百万元.
2、募集资金项目未完成计划进度情况说明
冷轧厂新建剪切配送中心工程没有按计划进度建成的主要原因是项目操作方案
有待于进一步分析.
三、下半年经营计划
1、强化生产组织,坚持以炼铁生产为中心,推动整个公司生产水平的提高.
2、采取有效营销策略,大力开发市场,提高市场占有率.
3、创新设备管理思路,为完成公司生产经营任务提供有效的设备保障.
4、加强企业管理,实施管理创新,推进管理行为评价工作.
5、落实国家节能减排会议精神, 制定节能减排长远规划和实施方案,实现可持
续发展.
6、根据国家《钢铁产业发展政策》,结合公司近期发展目标及可持续发展战略
,做好能源、环保、科研立项工作,建立资源节约型、环境友好型企业.
7、全面推进鲅鱼圈钢铁项目建设及投产前各项准备,落实好原燃料、能源、动
力、运输等项目的合理衔接,做好人员配备、调整和培训.
四、本集团流动资金情况、财政资源与资本结构(按中国会计准则)
截至2007年6月30日, 本集团长期借款为人民币13,227百万元,主要用于工程支
出.借款期限2-23年,主要借款年利率为5.022%-6.7%.截至2007年6月30日,本集团的
货币资金人民币1,453百万元,2006年末为人民币1,698百万元.
本集团2007年6月30日总资产减流动负债为人民币47,118百万元,2006年末为人
民币41, 614百万元.公司2007年6月30日股东权益为人民币31,486百万元,2006年末
为人民币30,123百万元.
五、资产抵押
鞍钢新轧-蒂森克虏伯镀锌钢板有限公司(简称"鞍蒂大连")为取得银行借款,将
其应收账款和土地使用权、在建工程、房屋建筑及机器设备分别质押和抵押给中国
银行,同时公司将持有的鞍蒂大连50%的股权质押给中国银行.
于2007年6月30日,长春一汽鞍井钢材加工配送有限公司(简称"一汽鞍井")将总
价值为人民币65百万元的机器及设备抵押给建设银行, 作为一汽鞍井履行在金额为
人民币45百万元借款合同项下义务的担保.
六、承诺及或有负债
本集团截至2007年6月30日,资本承诺为人民币12,667百万元,主要为工程支出.
本集团截至2007年6月30日,无或有负债.
七、资本负债的比率
按中国会计准则,本集团股东权益与负债比率2007年6月30日为0.89倍,2006年1
2月31日为1.05倍.(计算方法是以股东权益除以负债)
八、外汇风险
由于本集团在销售产品和采购生产用原材料方面主要是以人民币进行交易, 因
此, 本集团并无交易方面的重大外币风险.可是,由于以外币进行的出口销售比重日
渐增加,外币兑换人民币汇率的贬值或升值将影响本集团的经营业绩.
九、员工情况
截至2007年6月30日, 公司拥有员工数量31,435人.其中,生产人员19,711人,销
售人员295人,技术人员2,594人,财务人员298人,行政管理人员2,511人.公司员工中
, 本科以上学历4,351人,占员工人数的13.8%,专科5,160人,占员工人数的16.4%,中
专14,003人,占员工人数的44.5%.
公司对高级管理人员实行岗薪和风险年薪的分配形式, 对科研岗位实行岗薪和
新产品开发利润提成奖的分配方式,对销售岗位实行与销售利润挂钩的分配形式,对
其他岗位实行岗薪工资的分配方式.
上半年,公司针对各层次岗位人员的不同需求,分别组织了管理知识、计算机及
英语培训、技术等级培训、作业长培训、点检员技术培训、质量管理培训、质量工
程师资格培训、生产操作人员计算机操作技能培训等. 同时还重点针对公司现有的
改造项目及鲅鱼圈工程进行了专项培训.
通过培训, 员工队伍整体素质得到进一步的提高,为公司生产经营,为改造项目
及鲅鱼圈项目的顺利建成、投产提供了有力保障.
★2007年一季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
1、营业收入、主营业务收入较上年同期有较大幅度增长一是因为产品销量增
加影响; 二是因为产品价格上升影响;三是因为调整品种结构,扩大高附加值产品比
例影响.
2、营业税金及附加较上年同期有较大幅度增加一是因为本公司本期实现主营
业务收入较上年同期增加等因素影响本期实现增值税较上年同期增加197百万元,进
而影响按增值税一定比例计缴的附加税费增加, 引起营业税金及附加增加22百万元
；二是因为本公司本期出口量增加,申报出口抵免增值税额较上年同期增加840百万
元,进而影响根据抵免增值税额的一定比例计缴的附加税费增加,引起营业税金及附
加增加92百万元.
3、销售费用较上年同期有所增加是因为产品销量增加相应销售费用增加和出
口结算量增加相应出口销售费用增加影响.
4、管理费用本期发生为678百万元,与上年同期根据新准则仅追溯的金额283百
万元相比增加395百万元, 与上年全面按新准则重新表述同口径金额412百万元相比
增加266百万元.管理费用有所增加原因一是因为根据税务规定每平方米缴纳的土地
使用税额增加进而影响土地使用税总额增加,管理费用增加32百万元;二是因为本期
发生警卫消防费9百万元而上年同期未发生;三是根据新准则计入的固定资产修理费
本期较上年同期增加225百万元.
5、营业利润、利润总额、净利润、每股收益和净资产收益率较上年同期有较
大幅度增长一是因为产品销量增加影响;二是因为产品价格上升影响;三是因为调整
品种结构影响;四是加大成本控制力度降成本影响.
6、所得税费用较上年同期有所增加一是因为本公司本期实现利润总额较上年
同期增加相应所得税费用增加; 二是因为本公司本期享受税收优惠金额较上年同期
有所减少.
7、应收账款较上年末有所增加主要是因为本期出口量增加,应收鞍钢集团国际
经济贸易公司代理出口销货款增加和本公司对一汽集团等直供企业的钢材配送销售
应收款增加影响.
8、预付款项有所增加一是因为根据新准则将工程预付款计入预付款项474百万
元影响;二是因为本期预付原、燃料和设备等采购款增加164百万元影响.
9、长期股权投资较上年末增加主要是因为本公司本期认购湖南株冶火炬金属
股份有限公司非公开发行股票81百万元影响.
10、应交税费较上年末有较大幅度增加是因为本集团2006年度末应交税费为-1
2百万元,主要是2006年度所得税汇算后应收税务机关退回所得税261百万元.而本集
团2007年一季度生产经营产生利润金额较大,一季度末应交所得税为433百万元.
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
1、股权分置改革期间,本公司控股股东鞍钢集团公司根据相关法律、法规和规
章的规定, 做出了法定最低承诺.除法定最低承诺外,鞍钢集团公司还做出了如下特
别承诺:
(1)鞍钢集团公司在本次股改方案实施后所持的股份自获得上市流通权之日起
,在36个月内不上市交易或者转让(权证行权对应的股份除外).
(2)若在股东大会及监管部门批准的前提下, 本公司新增流通A股收购鞍钢集团
公司持有的鞍钢新钢铁公司100%股权, 则鞍钢集团公司承诺因此而增持的股份自过
户至其帐户起36个月不上市交易或转让.
(3)自上述收购事项完成至2010年末,鞍钢集团公司持有的本公司股份不低于60
%.
(4)鞍钢集团公司保证, 出现其不履行或者不完全履行上述承诺的情况时,将赔
偿其他股东因此遭受的损失.
(5)鞍钢集团公司将其持有的、用于执行对价安排所需的本公司股份在深圳登
记公司办理有关保管手续,以确保履行该等对价安排义务.
(6)鞍钢集团公司将支付与本次股权分置改革相关的所有费用.鞍钢集团公司还
做出了如下声明:
"本集团将忠实履行承诺, 承担相应的法律责任.除非受让人同意并有能力承担
承诺责任,本集团将不转让所持有的股份."报告期内,承诺人没有违反相关承诺事项
的情况.
2、本公司控股股东鞍钢集团公司于2005年5月25日作出承诺, 在本公司收购鞍
钢集团新钢铁有限公司100%股权完成后,根据《原材料和服务供应协议》,对本公司
采购鞍钢集团公司的铁精矿在《原材料和服务供应协议》铁精矿定价基准所确定的
最高数额上给予价格优惠, 优惠的金额为前一半年度中国铁精矿进口到岸的海关平
均报价的10%.报告期内,承诺人没有违反相关承诺事项的情况.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
公司预计年初至下一报告期期末累计净利润比上年同期增长50%－70%. 主要原
因一是钢材销售价格及销售数量较上年同期增长;二是品种结构与技术指标改善,产
品成本降低.
四、本次季报资产负债表中的2007年期初股东权益与"新旧会计准则股东权益差
异调节表"中的2007年期初股东权益存在差异的原因说明
□适用 √不适用
★2006年末期:
(一)报告期内本公司经营情况分析
1、经营情况的回顾
2006年,本公司克服原燃料价格上涨、钢材市场激烈震荡等不利影响,发挥重组
优势,强化自主创新,加快企业发展,全面完成了生产经营各项任务,实现了新的突破
,为建设最具国际竞争力的钢铁企业奠定了坚实基础.
(1)生产经营指标创历史新高
报告期内,本集团生产铁1,515.20万吨;生产钢1,516.68万吨,比上年增长348.7
0%;生产钢材1,402.35万吨,比上年增长131.90%.其中冷轧板238.56万吨、镀锌板及
彩涂板100.43万吨、厚板109.75万吨、线材94.38万吨、大型材71.61万吨、热轧板
544.03万吨、冷轧硅钢80.04万吨、中板产量94.79万吨、中型材9.32万吨、小型材
3.93万吨、无缝钢管55.51万吨.
实现销售收入、利润均创历史最高水平, 销售利润率、成本利润率和每股收益
等指标处于国内同行业领先水平.
(2)科研开发取得新成效
本公司充分发挥改造后先进的技术装备优势,大力开展科技攻关,推进科技创新
. 全年开发、试制、推广新产品343.9万吨,同比增加143万吨.开展各类科研课题攻
关213项, 课题数量创历史之最.本公司开发的国内最宽规格的1900mm管线钢卷板试
制成功并供货; X100管线钢通过西安管材所评审,本公司成为国内首家具备生产X10
0管线钢的生产厂家; 厚板热煨弯管用钢替代进口产品,成功用于川渝输气管线工程
;蜗壳用钢开发成功并应用于小湾电站、瀑布沟电站,使本公司成为国内蜗壳用钢重
要生产供货基地.高强度热轧双面搪瓷钢板填补国内空白,产品成功打入北京奥运会
和酒泉卫星发射基地等重点工程. 高强度冷轧汽车用钢(DP钢和TRIP钢)开发取得重
大突破, 本公司成为德国大众全球采购的重要汽车板供应商;70L帘线钢产品通过全
球最大帘线制品企业－贝卡尔特公司认证. 高强、超高强度船体结构、海洋工程结
构用钢成功开发, 并通过英国、挪威等9国船级社的权威认证,钢种从10个增加到12
8个, 最大厚度规格从原来的40mm增加到100mm,产品达到国内领先、世界先进水平,
鞍钢牌船板荣获中国名牌产品称号.
(3)营销管理业绩显著
进一步完善了以市场为导向,销售、科研、生产一体化的营销管理体制.大力调
整品种结构,以满足顾客的不同需求为目的,突出抓好热轧板、冷轧板、涂镀板、硅
钢、中厚板、长材六大系列的专用材市场开发. 专用材完成1,107万吨,同比提高47
8万吨.
大力开发直供企业,全年直供企业销售量达612万吨,占国内销售量的57.15%.积
极扩大产品出口,实现出口订货335万吨,出口产品占商品材比例达到23.82%.积极参
与国内重点工程建设,提高鞍钢品牌形象.
(4)技改项目达产达效进展顺利
以新2＃、3＃高炉、新转炉及2150、2130生产线为核心的西区500万吨板材精
品基地全部建成投产, 全线达产达效指标实现快速攀升.
鲅鱼圈新区建设全面铺开,并取得了阶段性成果.
(5)企业改革成效显著
顺利完成了钢铁主业整合任务.
深化集中一贯管理体制, 优化业务流程,为鲅鱼圈新区储备人才.先后整合组建
了质量检验中心、中厚板厂、第三炼钢连轧厂、原燃料加工储运中心、能源动力总
厂, 撤销了型材厂、炼铁西区分厂建制.建立了科学有效的激励约束机制,形成了与
岗位动态管理相匹配的岗薪工资体系, 薪酬管理更加完善;深化了人事制度改革,实
行领导干部公开选拔和管理岗位公开竞聘上岗机制, 完善了岗位靠竞争、人员能流
动、身份能转变的用人机制.
(6)企业管理水平大幅提升
从贯彻"精细"管理理念, 明确管理责任,提高管理绩效的要求出发,重新设计和
优化了本公司的质量、环境、职业健康与安全管理体系, 建立了科学、高效、简洁
、适用的制度体系, 发布本公司质量、环境、职业健康与安全管理手册和59个管理
程序文件、128个管理办法.顺利通过了质量、环境、职业健康与安全管理体系复评
认证和汽车板的TS16949年度监督审核.
加强全面预算管理,建立了预算指标评价体系和预警机制,实现了对各项费用的
有效控制.全面推行工序标准成本管理,细化成本核算,提高了工序成本控制水平.《
钢铁企业工序标准成本管理体系的构建与实施》获得国家级企业管理现代化创新成
果二等奖.
完善质量管理体系,开展质量管理工具的培训和应用,推动了质量管理全面上水
平.通过强化工艺纪律,开展质量攻关,完善、优化产品工艺路线和工艺参数,不断提
高产品质量和档次.产品质量达到国际先进水平比例为74.25%,同比提高3.74个百分
点.
ERP系统成功上线运行.东部炼钢、热轧、冷轧、镀锌等生产工艺流程所有扁平
材生产线全部实现"数字化"生产, 销售、质量、生产、化检验、储运、结算管理整
个业务流程驶上了快捷的信息高速公路, 实现生产实时掌控、节奏快速连贯、拉近
用户距离、提高生产效率的目标.
(7)对外战略合作迈出新步伐
本公司高度重视对外投资合作的管理工作,专门设立了投资管理机构,对外投资
项目实行集中统一管理.进一步加大了对钢铁主业上、下游产业的投资力度,先后与
黑龙江省龙煤矿业集团、山西焦煤集团等国有大型煤炭企业开展合作洽谈, 并与山
西焦煤集团签署了《全面战略合作框架协议》以及为期20年的《长期购销战略合作
协议》. 与德国蒂森克虏伯再次达成协议,对鞍钢新轧-蒂森克虏伯镀锌钢板有限公
司(以下简称"鞍蒂大连")进行增资,共同出资建设第二条镀锌线.双方还在长春合资
成立了鞍钢蒂森克虏伯钢材配送(长春)有限公司(以下简称? °鞍蒂长春?±),现正
在进行施工建设.
2、本公司主营业务范围及经营情况
(1)本公司是国内大型钢材生产企业,主要业务为生产及销售热轧板、冷轧板、
镀锌板、彩涂板、硅钢、中厚板、线材、大型材、无缝钢管等产品.
(2)2006年主营业务构成情况
1)热轧板、无缝钢管、硅钢、中板是收购鞍钢新钢铁公司100%股权后本公司新
增的产品.
2)冷轧板主营业务收入增加是由于本公司新建的2130冷轧生产线从6月份开始
投入生产,使得冷轧板销量增加影响;主营业务成本下降和主营业务利润率增加是由
于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 产业链完整,盈利能力增强,以及本公司进
一步加强节能降耗和成本控制力度, 积极推进工序成本管理等措施细化成本管理等
使生产成本下降影响;主营业务利润增加是由于销量增加和主营业务成本下降影响.
3)镀锌板及彩涂板主营业务收入和主营业务成本增加是由于销量增加影响; 主
营业务利润和主营业务利润率增加是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 产
业链完整,以及本公司进一步加强节能降耗和成本控制力度,积极推进工序成本管理
等措施细化成本管理等使生产成本下降影响.
4)厚板主营业务收入、主营业务利润减少是由于产品价格下降影响; 主营业务
成本下降是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,产业链完整,以及本公司进一步加强
节能降耗和成本控制力度, 积极推进工序成本管理等措施细化成本管理等使生产成
本下降影响.
5)大型材主营业务收入下降是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权后, 本公司原
有向鞍钢新钢铁公司销售的管坯现作为生产无缝钢管的原料核算, 从而引起销售量
减少影响;主营业务成本下降一是由于产品销量减少影响,二是由于收购鞍钢新钢铁
公司100%股权, 产业链完整,以及本公司进一步加强节能降耗和成本控制力度,积极
推进工序成本管理等措施细化成本管理等使生产成本下降影响; 主营业务利润率增
加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,产业链完整,以及本公司进一步加强节能降
耗和成本控制力度, 积极推进工序成本管理等措施细化成本管理等使生产成本下降
影响.
6)关联交易主营业务收入、主营业务成本和主营业务利润减少是由于本公司收
购鞍钢新钢铁公司100%股权后, 本公司与鞍钢新钢铁公司原有的关联销售现已转变
为内部原材料结转影响.
(3)本公司热轧板国内市场占有率9.1%,冷轧板国内市场占有率10.3%,镀锌板国
内市场占有率2.1%,彩涂板国内市场占有率0.65%,硅钢国内市场占有率29.09%,中厚
板国内市场占有率5. 24%,线材国内市场占有率1.13%,大型材(含H型钢)国内市场占
有率3.18%,重轨国内市场占有率33%,无缝钢管国内市场占有率3.61%.
(4) 主要供应商、客户情况
本集团向前五名供应商合计的采购金额为人民币125亿元,占本年度采购总额的
比例为35.31%,其中最大供应商占本集团本年度采购金额的15.60%.向前五名客户销
售额为人民币107亿元, 占本年度本集团销售总额的比例为19.67%,最大客户占本集
团本年度销售额的6.67%.
3、报告期本集团资产、费用等财务数据变动情况
1)应收及预付款项占总资产比重有所减少是由于本公司产品销售主要采用预收
款销售方式,仅对部分重点工程招标等客户采取先货后款方式,收购鞍钢新钢铁公司
100%股权后,本公司产、销规模扩大,总资产增加,应收款占总资产比重相对减少,减
少了3.05个百分点.
2)存货占总资产比重有所减少是由于产成品库存资金占用额占总资产比重减少
4.85个百分点影响.产成品占总资产比重减少是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100
%股权,本公司产业链完整,总资产规模增加影响.
3)固定资产原价和累计折旧占总资产比重有所减少是由于收购鞍钢新钢铁公司
100%股权,对收购的资产按评估值入账影响.
4)在建工程占总资产比重有所减少是由于本期工程项目竣工转固定资产金额较
大影响.
5)无形资产占总资产比重有所增加是由于收购鞍钢新钢铁公司资产中包含的土
地使用权金额较大影响.
6)短期借款和长期借款有所增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 承担原
鞍钢新钢铁公司借款影响,以及本期工程支出项目较大,新增项目借款影响.
7)股本占总资产比重有所减少是由于以每股人民币4.29元的价格向鞍钢集团公
司溢价发行新增了29.7亿股股份,股本增加人民币29.7亿元,而收购价款为人民币19
7. 12亿元.股本溢价增加资本公积人民币97.53亿元,收购价款折股不足部分作为对
鞍钢集团公司欠款分三年偿还.
8)未分配利润占总资产比重有所减少是由于本年度分配现金股利有所增加及借
款比重增加影响.
1)营业费用增加一是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 本公司规模扩
大,销量增加影响营业费用增加;二是本公司技术改造项目如2130冷轧项目达产达效
影响产品销量增加, 从而影响相应营业费用增加;三是本公司加大产品出口力度,积
极抢占国际市场,出口产品销量增加进而相应出口费用增加影响.
2)管理费用有所增加是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 本公司规模
扩大影响.
3)财务费用增加一是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权, 承担原鞍钢新
钢铁公司借款额、借款利息导致财务费用增加; 二是由于应付鞍钢集团公司收购对
价款的利息增加导致财务费增加影响.
4)所得税费用增加是由于利润总额增加,相应所得税费用增加影响.
4、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
鞍蒂大连是由本公司与德国蒂森克虏伯钢铁公司共同投资建设, 并于2003年12
月建成投产的镀锌钢板生产企业,投资双方各占50%股份.该公司注册资本为132百万
美元.主营业务为生产成卷的热镀锌及合金化钢板材和带材产品,销售自产产品并提
供售后服务.截至2006年12月31日,该公司总资产为人民币1,821百万元,股东权益为
人民币876百万元,2006年度实现主营业务收入人民币2,243百万元,净利润人民币99
百万元.
鞍钢新轧-新船重工大连钢材加工配送有限公司(以下简称"鞍钢新船")是本公
司与大连新船重工有限责任公司于2004年11月共同投资建设,投资双方各占50%股份
.该公司2006年12月31日注册资本为人民币40百万元,2007年2月25日变更为人民币1
40百万元. 主营业务是钢材加工、结构件制作及配送、销售.截至2006年12月31日,
该公司总资产为人民币140百万元,股东权益为人民币140百万元,目前该项目正处于
工程建设阶段.
长春一汽鞍井钢材加工配送有限公司是本公司与一汽解放汽车有限公司、三井
物产株式会社共同投资建设,其中本公司占50%股份,一汽解放汽车有限公司占25%股
份,三井物产株式会社占25%股份.该公司注册资本为人民币90百万元.主营业务是钢
材产品的加工生产及相关服务. 截至2006年12月31日,该公司总资产为人民币124百
万元,股东权益为人民币90百万元,2006年度该项目为建设期.
鞍蒂长春是本公司与蒂森克虏伯中国投资有限公司共同投资建设, 投资双方各
占50%股份. 该公司注册资本为12百万美元.主营业务是生产、加工销售钢材服务及
钢材服务产品及其它相关的商业活动.截至2006年12月31日,该公司总资产为人民币
96百万元,股东权益为人民币96百万元,2006年度该项目为建设期.
(二)对本公司未来发展的展望
1、钢铁行业的市场分析及本公司发展的机遇和挑战
2007年是本公司适应新形势,迎接新挑战, 实现新发展的关键之年.本公司既面
临着难得的发展机遇,同时也面临着严峻的考验.
2007年全球经济增长预计达到4. 9%,中国经济增长预计在10%左右,总体发展形
势仍然趋好. 同时国家将继续实施一系列宏观调控政策,加快产业结构调整,拉动消
费结构升级, 有利于刺激国内钢材市场需求的持续增加.从本公司内部看,产品档次
、核心竞争能力大大提高,具备了同世界一流钢铁企业竞争的有利条件.同时鲅鱼圈
新区已开工建设,必将为本公司的发展增添新的动力.
2、本公司2007年度的经营计划
2007年工作的指导思想是: 实施"三大战略",实现"四大突破",努力构建和谐企
业,为把鲅鱼圈钢铁厂建设成为现代化钢铁新区,为把本公司打造成最具国际竞争力
的钢铁企业做出新贡献.
(1)生产经营再上新台阶.
(2)实施技术创新战略,建设精品鞍钢,走创新型企业发展道路.
(3)实施营销扩展战略,实现主业延伸化,巩固和扩大国内"双高"产品市场,加快
公司国际化经营的发展步伐.
(4)实施协调和谐发展战略,进一步提升企业竞争力.
(5)强化生产组织,在提高生产管理水平上实现新突破.抓好炼铁生产,实现全工
序生产稳定运行,加速西区全线达产达标进程.
(6)加快技改进程,在提升总体装备水平上实现新突破.科学组织,确保新建项目
按期投产;做好西区完善化项目的组织工作;加大在线技改项目的管理力度.
(7)完善运行机制, 在深化企业改革上实现新突破.深化人事、用工、分配制度
改革;优化人力资源配置,推进人力资源系统整合.
(8)强化企业管理,在提高企业整体素质上实现新突破.
(9)全力做好鲅鱼圈钢铁项目筹建工作,为工程项目的顺利投产做好全方位的准
备.
3、本公司2007年资金需求、使用计划和资金来源情况说明
本公司收购鞍钢集团公司持有的鞍钢新钢铁公司100%股权后, 根据收购协议将
向鞍钢集团公司支付本公司收购鞍钢新钢铁公司股权的延迟对价款, 该延迟对价款
在交割日后的三年内分三期平均支付. 2007年本公司应支付延迟对价款金额约为人
民币23亿元.
本公司投资新建的鲅鱼圈钢铁项目投资概算约为人民币226亿元,2007年拟投入
资金人民币120亿元.另外本公司将投入一定资金进行化工三期、1450冷轧项目等技
术改造工程,2007年拟投入资金人民币70亿元.
2007年本公司所需资金来源主要为银行借款、经营活动产生的现金流入及市场
融资.
4、执行新企业会计准则后本公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对
本公司的财务状况和经营成果的影响.
(1)合并口径变化影响:
根据《企业会计准则第2号-长期股权投资》的第八条规定, 对本公司的合营公
司应按权益法在个别财务报表中进行核算;根据《企业会计准则第33号-合并财务报
表》第六条规定,合并财务报表的合并范围应以控制为基础予以确定,同时《企业会
计准则第33号-合并财务报表》应用指南第一(三)条也确认合营公司不纳入合并范
围.因此本公司目前拥有的四个合营公司根据新准则将不纳入合并报表范围,进而将
影响本公司合并口径的主营业务收入、主营业务成本和资产规模有所减少. 对2006
年数据按新准则模拟计算主营业务收入将减少人民币3.97亿元、主营业务成本减少
人民币2.89亿元、总资产减少人民币4亿元.
(2)其他会计政策变更主要影响:
一般借款利息资本化: 根据《企业会计准则第17号?a?a借款费用》的有关规定
,如为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的,可根据规定的方法将
一般借款利息进行资本化. 对2006年数据按新准则模拟计算将使工程成本和利润总
额同时增加人民币1.86亿元.
所得税核算:根据《企业会计准则第18号?a?a所得税》,本公司对所得税的核算
将由应付税款法改为采用资产负债表债务法, 确认递延所得税资产和递延所得税负
债, 进而将影响资产、负债和净利润的变化.对2006年数据按新准则模拟计算,使本
公司递延所得税资产增加人民币132百万元,期初留存收益和本期净利润分别增加人
民币86百万元和人民币46百万元;使本公司递延所得税负债增加人民币78百万元,期
初留存收益和本期净利润分别减少人民币22百万元和人民币56百万元.
(三)本公司投资情况
1、对外投资情况:
2006年度,本公司对外投资总额为人民币35,333万元,比上年度对外投资总额人
民币248万元增加14147.18%.
其中向鞍蒂大连投资人民币23, 787万元,向鞍钢新船投资人民币5,000万元,向
鞍蒂长春有限公司投资人民币4,782万元,向蒂森克虏伯鞍钢中瑞(长春)激光拼焊板
有限公司投资人民币1,764万元.
2、募集资金使用情况
本公司于2000年3月在境内发行了人民币15亿元可转换公司债券,募集资金人民
币14.80亿元.本公司于2006年2月向鞍钢集团公司新增29.7亿股,扣除发行费后募集
资金总额人民币127.23亿元.
(四)2006年度本公司无会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的情况.
(五)本集团财务状况及经营情况分析(按中国会计准则及制度)
A、总资产增加主要原因一是收购鞍钢新钢铁公司100%股权影响;二是净利润增
加影响;三是工程支出增加影响.
B、长期负债增加主要原因一是收购鞍钢新钢铁公司100%股权承担原鞍钢新钢
铁公司债务;二是延迟支付收购鞍钢新钢铁公司的部分收购价款;三是工程项目借款
增加影响.
C、股东权益增加一是由于以每股人民币4. 29元的价格向鞍钢集团公司溢价发
行新增了29.7亿股股份影响;二是由于经营产生净利润增加影响.
D、主营业务收入、主营业务利润、净利润增加,一是由于本公司收购鞍钢新钢
铁公司100%股权,本公司产、销规模扩大影响;二是本公司技术改造项目如2130冷轧
项目达产达效影响;三是本公司加大产品结构调整力度,扩大高附加值产品销售比例
及扩大出口产品销售影响;四是本公司采取多种措施加强成本管理与控制,使生产成
本降低影响.
E、现金及现金等价物净增加额增加的主要原因:一是由于经营活动产生净利润
及经营性应付款项增加进而引起经营活动产生的现金流量净额较上年增加8, 531百
万元影响; 二是由于投资所支出的现金和购建固定资产及在建工程支出增加进而影
响投资活动产生的现金流量支出较上年增加9,217百万元影响;三是由于借款所收到
的现金增加等因素影响筹资活动产生的现金净流量较上年增加4,023百万元影响;四
是汇率变动影响减少现金净流量15百万元影响.
(六)本集团流动资金情况、财政资源与资本结构(按中国会计准则及制度)
截止2006年12月31日,本集团长期借款(不含一年内到期部分)为人民币90.89亿
元, 借款利率为5.184-6.156%,借款期限为2-24年,借款将于2008-2030年到期,主要
用于技术改造项目和鲅鱼圈钢铁厂建设. 本集团一年内到期长期负债为人民币50.7
8亿元.本集团资信状况良好,产品有较高的盈利能力,将来有足够的现金用于偿还到
期债务.
截止2006年12月31日,本集团的现金及现金等价物人民币16.98亿元,较2005年1
2月31日的人民币5. 62亿元增加人民币11.36亿元,主要是由于经营活动增加现金流
量110.84亿元,投资活动支出减少现金流量118.73亿元,筹资活动增加现金流量19.2
7亿元,汇率变动减少现金流量人民币0.02亿元.
本集团2006年末总资产减流动负债为人民币412.47亿元,2005年末为人民币119
. 33亿元.本集团2006年末股东权益为人民币298.34亿元,2005年末为人民币113.29
亿元.
(七)资产抵押
鞍蒂大连为取得银行借款, 将其应收账款、土地使用权、在建工程、房屋建筑
和机器设备分别质押或抵押给中国银行.本公司将持有的鞍蒂大连50%的股权质押给
中国银行.
(八)资本承诺及或有负债
本集团截至2006年12月31日,资本承诺为人民币280.27亿元,主要为生产线建设
及改造.
本集团截至2006年12月31日,无或有负债.
(九)外汇风险
本公司有部分产品销售出口的同时, 亦有部分原料、设备及备品备件和材料的
进口,出口与进口基本对冲了外币风险.
(十)资本负债的比率
按中国会计准则及制度, 本集团股东权益与负债比率于2006年12月31日为1.04
倍,于2005年12月31日为3.83倍.
(十一)税率、汇率及利率变化影响
2006年9月14日财政部等五部委联合下发了财税[2006]139号文件, 该文件规定
钢材(142个税号)出口退税率由11%降至8%, 因此项政策的变化使本公司2006年成本
费用增加人民币5,845万元.中华人民共和国主席令第六十三号公布的《中华人民共
和国企业所得税法》,自2008年1月1日起施行.根据新的企业所得税法的规定企业所
得税的税率为25%.现行本公司执行的所得税率为33%,2008年1月1日以后本公司将因
所得税率下调,使本公司净利润有所增加.
中国人民银行于2006年4月28日将金融机构一年期贷款基准利率上调0. 27个百
分点, 由5.58%提高到5.85%.其他各档次贷款利率也相应调整.根据当时本公司借款
规模,影响财务费用增加人民币400万元;2006年8月19日中国人民银行再次将金融机
构一年期贷款基准利率上调0.27个百分点,由的5.85%提高到6.12%;其他各档次贷款
基准利率也相应调整,长期利率上调幅度大于短期利率上调幅度.根据当时本公司借
款规模,影响财务费用增加人民币123万元;2007年3月18日中国人民银行又将金融机
构一年期贷款基准利率上调0.27个百分点,由6.12%提高到6.39%;其他各档次贷款基
准利率也相应调整,根据当时本公司借款规模,影响财务费用增加人民币781万元.
本公司有部分产品销售出口的同时, 亦有部分原料、设备及备品备件和材料的
进口,出口与进口基本对冲了汇率变动的风险.
投资情况说明：
公司投资情况
（一）延续到本报告期内募集资金使用情况
1、公司于2000年3月在境内发行了人民币15亿元的A股可转换公司债券，共募集
资金人民币14.80亿元。具体使用情况如下：
单位：人民币千元
是否符合
是否变 公司实 实际（预计）计划进度
承诺项目 拟投入资金 际投入
更项目 资金 产生收益 和预计收
益
冷轧改扩建工程 1,950,000 否 1,585,710 517,593 是
冷轧厂2、3号横 100,000 否 32,960 60,528 是
切机组改造工程
冷轧厂新建剪切 180,000 否 0 预计15.66% 否
配送中心工程
合计 2,230,000 - 1,618,670 578,121 -
2、募集资金项目未完成计划进度情况说明
冷轧厂新建剪切配送中心工程没有按计划进度建成的主要原因是项目操作方
案有待于进一步分析。
（二）重大非募集资金的投资及进度情况
西区500万吨精品工程项目，计划总投资人民币14,630,200千元，截止2006年
6月30日止，已投入人民币12,061,108千元。
三、下半年经营计划
1、改革和完善创新体制，增强自主创新能力，不断提高企业核心竞争力。
2、完善营销管理体制，大力拓展市场空间。
3、进一步抓好西区生产组织，尽快实现达产达效。
4、适应市场变化，强化生产组织，优化品种结构。
5、深化企业改革，进一步增强企业发展动力。
6、加强企业管理，进一步提高企业整体素质。
★2006年三季:
公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
1-9月份,公司生产铁1116.65万吨;钢1116.92万吨,较上年同期增长330.31%;钢
材1027.86万吨,较上年同期增长128.52%.其中,热轧板396.99万吨,冷轧板166.78万
吨,彩涂板及镀锌板75.06万吨,冷轧硅钢59.84万吨,厚板81.94万吨,中板71.41万吨
, 线材68.76万吨,大型材及连轧产品52.67万吨,中小型材13.21万吨,无缝钢管41.2
万吨.
1、占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2、公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3、报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
4、主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5、主营业务盈利能力(利润率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
二、会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
√适用 □不适用
本报告期公司合并范围发生变化,增加了"鞍钢蒂森克虏伯钢材配送(长春)有限
公司". 原因是由于本公司与蒂森克虏伯(中国)投资有限公司共同投资组建了"鞍钢
蒂森克虏伯钢材配送(长春)有限公司".该公司投资总额为3000万美元,注册资本为1
200万美元,其中本公司出资额为600万美元,占注册资本的50%.在本报告期公司将其
按比例合并法进行合并.目前该公司仍在建设中.
三、经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
预计年初至下一报告期期末公司的累计净利润将达到人民币6,030,000千元-6,
654,000千元之间,比上年同期增加190%-220%.主要原因一是因为公司完成了收购鞍
钢新钢铁公司100%股权,实现了钢铁主业重组,产业链完整,产销规模扩大;二是公司
西区500万吨钢精品生产线投产;三是品种结构改善,产品成本降低.
五、公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
六、原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用 □不适用
股东名称:鞍山钢铁集团公司
特殊承诺:1、鞍山钢铁集团公司在本次股改方案实施后所持的股份自获得上市
流通之日起, 在36个月内不上市交易或者转让(权证行权对应的股份除外).2、公司
新增流通A股收购鞍山钢铁集团公司持有的鞍山钢铁集团公司新钢铁有限责任公司1
00%股权,鞍山钢铁集团公司承诺因此而增持的股份自过户至其帐户起36个月不上市
交易或转让. 3、自上述收购事项完成至2010年末,鞍山钢铁集团公司持有的公司股
份不低于60%.4、鞍山钢铁集团公司保证,出现其不履行或者不完全履行上述承诺的
情况时, 将赔偿其他股东因此遭受的损失.5、鞍山钢铁集团公司将其有的、用于执
行对价安排所需的公司股份在深圳登记公司办理有关保管手续, 以确保履行该等对
价安排义务. 6、鞍山钢铁集团公司将支付与本次股权分置改革相关的所有费用.
承诺履行情况:未出现违反承诺的情况.
七、截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的情况说明
□适用 √不适用
投资情况说明:
(一)延续到本报告期内募集资金使用情况
1、公司于2000年3月在境内发行了人民币15亿元的A股可转换公司债券,共募集
资金人民币14.80亿元.具体使用情况如下:
单位:人民币 千元
承诺项目 拟投入资金 是否变 公司实资金 实际(预计) 是否符合
际投入 产生收益 计划进度
更项目 和预计收
益
冷轧改扩建工程 1,950,000 否 1,585,710 517,593 是
冷轧厂2、3号横 100,000 否 32,960 60,528 是
切机组改造工程
冷轧厂新建剪切 180,000 否 0 预计15.66% 否
配送中心工程
合计 2,230,000 - 1,618,670 578,121 -
2、募集资金项目未完成计划进度情况说明
冷轧厂新建剪切配送中心工程没有按计划进度建成的主要原因是项目操作方案
有待于进一步分析.
(二)重大非募集资金的投资及进度情况
西区500万吨精品工程项目,计划总投资人民币14,630,200千元,截止2006年6月
30日止,已投入人民币12,061,108千元.
三、下半年经营计划
1、改革和完善创新体制,增强自主创新能力,不断提高企业核心竞争力.
2、完善营销管理体制,大力拓展市场空间.
3、进一步抓好西区生产组织,尽快实现达产达效.
4、适应市场变化,强化生产组织,优化品种结构.
5、深化企业改革,进一步增强企业发展动力.
6、加强企业管理,进一步提高企业整体素质.
★2006年中期:
一、报告期内经营成果及财务状况的简要分析(按中国会计准则):
(一)本集团经营成果简要分析:
说明:
1. 主营业务收入和主营业务成本增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实
现钢铁主业资产重组,产、销规模扩大影响.
2. 主营业务利润增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主业资产
重组,一方面影响产、销规模扩大,另一方面是由于重组后,公司产业链完整,整体盈
利能力增强,导致公司总利润增加.
3. 净利润增加一是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主业资产重组
,一方面影响产、销规模扩大,另一方面是由于重组后,公司产业链完整,整体盈利能
力增强,导致公司总利润增加;二是由于本期享受税收优惠额增加影响.
4.现金及现金等价物净增加额增加是由于经营活动产生现金流量较上年同期增
加净流入人民币4,649,590千元;投资活动产生现金流量较上年同期增加净流出人民
币640, 333千元;筹资活动及汇率变动影响较上年同期增加净流出人民币1,106,831
千元,合计增加净流入人民币2,902,426千元.
(二)本集团财务状况简要分析:
说明:
1.总资产增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主业资产重组,导
致经营规模扩大和总资产增加,以及本期经营产生净利润增加影响.
2.股东权益增加是由于公司向鞍钢集团公司新增了29.7亿股股份作为收购鞍钢
新钢铁公司的部分对价,导致股本及资本公积增加,以及收购鞍钢新钢铁公司100%股
权, 实现钢铁主业资产重组,经营规模扩大,产业链完整,盈利能力增强,本期净利润
增加影响.
3. 货币资金和应收票据增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主
业资产重组,导致经营规模扩大,相应资金量及应收票据接受量增加.
4.存货增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主业资产重组,导致
经营规模扩大影响.
5.在建工程增加是由于本期改造工程项目比上期增加影响.
6. 应付票据增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,实现钢铁主业资产重组
,导致经营规模扩大影响.
7. 短期借款增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,承担原鞍钢新钢铁公司
短期借款影响.
8.一年内到期长期负债增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权应付鞍钢集团
公司对价款,其中人民币23.24亿元将于一年内偿还.
9. 长期借款增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权,承担原鞍钢新钢铁公司
长期借款影响.
10. 长期应付款的增加是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权应付鞍钢集团公司
对价款,其中人民币46.47亿元将于收购完成后第二年年末和第三年年末支付.
(三)报告期内经营情况
1、公司主营业务的范围及其经营状况:
公司的主营业务: 钢铁(包括冶炼及压力加工)、钢材轧制的副产品、销售自产
产品等.
(1)实现资产重组,生产规模扩大
1-6月份,公司共生产铁723.49万吨;钢726.19万吨,较上年同期增长307.47%;钢
材675.29万吨,较上年同期增长130.33%.其中冷轧板101.5万吨、镀锌板及彩涂板49
.34万吨、厚板54.31万吨、大型材34.67万吨、线材43.55万吨、热轧板267.56万吨
、冷轧硅钢37.69万吨、中板47.03万吨、中型材8.48万吨、小型材3.82万吨、无缝
钢管27.34万吨.
(2)推进科技进步,提升创新能力
坚持以服务市场、引导消费的新思维, 不断推进公司技术创新和产品创新工作
. 上半年成功开发出X80、X100管线钢、高强船板、涡壳钢、热轧双面搪瓷钢ART31
0、耐指纹镀锌板、帘线钢等新产品,填补多项空白.U77MnCr重轨和冷轧DP、TRIP钢
技术开发也取得了新的进展. 尤其是开发的高强、超高强度船体结构、海洋工程结
构用钢,顺利通过了英国、挪威等9国船级社的权威认证,使公司船板生产从6个钢级
增加到11个钢级, 牌号从10个增加到128个,成为国内领先、世界先进水平的尖端产
品.
(3)营销管理工作又上新台阶
实施精品战略, 结合市场需求和发展趋势确定调品的工作目标,加大调品力度,
扩大专特优钢材品种的销售比例, 稳步推进品牌战略.抓住市场机遇,扩大产品出口
, 极大地提高了公司的影响力和信誉度.上半年实现出口钢材143.05万吨,占总销售
量的21.51%.
(4)采取多种措施,强化成本控制
继续推进工序成本管理, 积极落实降低采购成本措施,准确把握市场走势,通过
采取集中采购、招标采购、避峰采购以及在满足质量要求前提下进行品种调整, 扩
大低价品种应用等措施, 有效降低了采购成本.同时大力开展节能降耗工作,上半年
公司吨钢综合能耗比上年同比降低5.6%;可比能耗比上年同比降低3.9%;吨钢水耗比
上年同比降低20%,创历史最好水平.
(5)西区500万吨精品工程全面投产
西区500万吨精品工程是公司坚持"高起点、少投入、快产出、高效益"的技术
改造方针, 坚持采用现代化、大型化、短流程、高效能、高精度、环保型技术装备
和生产工艺的成功实践. 它的建成投产,使公司完成了一个历史性新跨越,为公司的
未来发展提供了新的平台.
(6)企业管理水平不断提高
加快制度整合, 以公司企业管理手册和质量、环境、安全管理体系文件为基础
, 建立了"科学、高效、简洁、适用"的制度体系和执行机制.构建ERP计算机管理信
息系统,上半年实现上线运行.ERP(企业资源计划)项目一期工程于2006年6月全部上
线运行.
(7)强化资本运作,加快公司发展步伐
完成收购鞍钢新钢铁公司100%股权工作,实现钢铁主业资源整合;与蒂森克虏伯
公司加大合作力度, 建立鞍钢新轧-蒂森克虏伯(长春)钢材配送有限公司;拟对鞍蒂
公司进行增资扩建.为公司的长远发展奠定了基础.
2、占本集团主营业务收入或主营业务利润10%以上的产品情况如下(按中国会
计准则):
本集团主营业务分行业、产品情况表
注: 报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品和提供综合性服务的关联交
易总金额为人民币3,788,224千元.
说明:
(1)冷轧板主营业务收入比上年同期有所减少是由于产品价格比上年有所下降
影响.
(2)冷轧板及厚板主营务成本下降是由于公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权,产
业链完整,及公司进一步加强节能降耗及成本控制力度,生产成本下降影响.
(3)厚板主营业务收入和主营业务利润有所下降主要是因为产品价格有所下降
影响.
(4)热轧板是由于收购鞍钢新钢铁公司100%股权后公司新增产品.
本集团主营业务按销往地区分布的构成情况
3、主营业务及其结构与上年度相比发生如下变化:
由于公司收购鞍钢集团公司所持有的鞍钢新钢铁公司100%的股权, 使公司拥有
焦化、烧结、炼铁、炼钢、轧钢等整套现代化钢铁生产工艺流程及相关配套设施,
并拥有与之配套的能源动力系统. 增加的主要产品包括热轧板、中板、无缝管、冷
轧硅钢、焦化产品等.
4、主营业务盈利能力(毛利率)与上年度相比发生如下变化:
本报告期毛利率为24.15%,上年度毛利率为14.52%,本报告期与上年度相比毛利
率提高9.63个百分点,主要原因是由于公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权,产业链完
整,整体盈利能力增强.
5、利润构成(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入
与营业外收支净额在利润总额中所占比例)与上年度相比发生如下变化:
主营业务利润在利润总额中所占的比例与上年度相比提高了11.35个百分点,主
要是由于公司收购了鞍钢新钢铁公司100%股权, 使公司产品品种增加,规模扩大,产
业链完整,盈利能力增强,利润增加影响.
期间费用在利润总额中所占的比例与上年度相比提高6. 65个百分点,是由于公
司收购鞍钢新钢铁公司100%股权,公司规模扩大,相应期间费用增加影响.其中,财务
费用增加比例较大,一是由于公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权,承担原鞍钢新钢铁
公司借款额,增加借款利息导致财务费用增加;二是由于应付鞍钢集团公司收购对价
款的利息增加财务费用影响.
(四)经营中的问题与困难
由于矿石价格上涨, 利率提高,电力涨价等因素,使国内钢铁企业成本面临较大
压力,市场竞争加剧.公司将继续通过降低成本、调整产品结构等措施予以消化.
二、公司投资情况
(一)延续到本报告期内募集资金使用情况
1、公司于2000年3月在境内发行了人民币15亿元的A股可转换公司债券,共募集
资金人民币14.80亿元.具体使用情况如下:
2、募集资金项目未完成计划进度情况说明
冷轧厂新建剪切配送中心工程没有按计划进度建成的主要原因是项目操作方案
有待于进一步分析.
(二)重大非募集资金的投资及进度情况
西区500万吨精品工程项目,计划总投资人民币14,630,200千元,截止2006年6月
30日止,已投入人民币12,061,108千元.
三、下半年经营计划
1、改革和完善创新体制,增强自主创新能力,不断提高企业核心竞争力.
2、完善营销管理体制,大力拓展市场空间.
3、进一步抓好西区生产组织,尽快实现达产达效.
4、适应市场变化,强化生产组织,优化品种结构.
5、深化企业改革,进一步增强企业发展动力.
6、加强企业管理,进一步提高企业整体素质.
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
预计公司年初至下一报告期期末的累计净利润较上年同期增长150%-200%.主要
是因为公司于2006年1月1日起收购了鞍钢新钢铁公司100%股权, 公司产销规模扩大
,盈利能力增强.
五、本集团流动资金情况、财政资源与资本结构(按中国会计准则)
截止2006年6月30日,本集团长期借款为人民币90.95亿元,主要用于技术改造工
程.借款期限2-25年,主要借款年利率为4.698%-6.12%.
截止2006年6月30日,本集团的货币资金人民币15.39亿元,2005年末为人民币5.
62亿元.
本集团2006年6月30日总资产减流动负债为人民币397.71亿元,2005年末为人民
币119. 33亿元.公司2006年6月30日股东权益为人民币260.29亿元,2005年末为人民
币113.29亿元.
六、资产抵押
公司的合营公司为取得银行借款, 将其应收账款和土地使用权、在建工程、房
屋建筑及机器设备分别质押和抵押给中国银行,同时公司将持有的合营公司50%的股
权质押给中国银行.
七、承诺及或有负债
本集团截止2006年6月30日,资本承诺为人民币91.46亿元,主要为工程支出和对
外投资支出.
本集团截止2006年6月30日,无或有负债.
八、资本负债的比率
按中国会计准则,本集团股东权益与负债比率2006年6月30日为0.99倍,2005年1
2月31日为3.83倍.(计算方法是以股东权益除以负债)
九、外汇风险
自2005年7月21日起, 中国开始实行以市场供求为基础,参考一篮子货币进行调
节,有管理的浮动汇率制度.
本公司有部分产品销售出口的同时, 亦有部分原料、设备及备品备件和材料的
进口,出口与进口基本对冲了外币风险.
十、员工情况
截至2006年6月30日, 公司拥有员工数量31,396人.其中,生产人员25,510人,销
售人员75人, 技术人员2,523人,财务人员298人,行政管理人员2,990人.公司员工中
, 本科以上学历4,204人,占员工人数的13.4%,专科3,956人,占员工人数的15.9%,中
专1,098人,占员工人数的3.5%.
公司对高级管理人员实行岗薪和风险年薪的分配形式, 对科研岗位实行岗薪和
新产品开发利润提成奖的分配方式,对销售岗位实行与销售利润挂钩的分配形式,对
其他岗位实行岗薪工资的分配方式.
上半年,公司加强生产操作岗位人员及科研技术人员的培训,组织生产操作人员
3, 339人参加计算机、外语、技能等级培训,特种作业人员2,637人参加安全操作资
质培训, 组织专业技术人员105人到北京科技大学和东北大学参加新技术研修.通过
培训,员工队伍整体素质得到较大提高,为公司生产经营提供了有力保障.
★2006年一季度:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
√适用 □不适用
主营业务利润在利润总额中所占的比例与前一报告期相比提高了22. 65个百分
点,主要是由于公司收购了鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%股权,使公司产品品种
增加, 规模扩大,利润增加影响.期间费用在利润总额中所占的比例与前一报告期相
比提高19. 10个百分点,是由于公司收购鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%股权,公
司规模扩大,相应期间费用增加影响.其中,财务费用增加比例较大,一是由于公司收
购鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%股权,承担原新钢铁公司借款额,增加借款利息
导致财务费用增加; 二是由于应付鞍山钢铁集团公司收购对价款的利息增加财务费
用.
4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
√适用 □不适用
由于公司收购鞍山钢铁集团公司所持有的鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%的
股权, 使公司拥有焦化、烧结、炼铁、炼钢、轧钢等整套现代化钢铁生产工艺流程
及相关配套设施,并拥有与之配套的能源动力系统.增加的主要产品包括热轧板、中
板、无缝管、冷轧硅钢、焦化产品等.
5)主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
√适用 □不适用
本报告期毛利率为19.31%,前一报告期毛利率为14.52%,本报告期与前一报告期
相比毛利率提高4. 79个百分点,主要原因是由于公司收购鞍钢集团新钢铁有限责任
公司100%股权,产业链完整,整体盈利能力增强.
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
√适用 □不适用
本报告期公司合并范围发生变化,增加了"长春一汽鞍井钢材加工配送有限公司
"的合并. 原因是由于公司收购了鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%股权,原新钢铁
公司拥有一家合营公司"长春一汽鞍井钢材加工配送有限公司", 在本报告期公司将
其按比例合并法进行合并.
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
预计年初至下一报告期公司的累计净利润将比上年同期增加100%-150%,原因是
2006年1月1日开始公司收购了鞍钢集团新钢铁有限责任公司100%股权, 公司产销规
模扩大,较原公司相比创利增加.
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用 □不适用
★2005年末期:
(一)报告期内本公司经营情况分析
1、经营情况的回顾
2005年, 中国钢铁市场竞争激烈,国内各钢铁企业面临能源供应紧张,原材料价
格上涨,钢材产品价格下滑等多重压力.
面对诸多不利因素, 本公司积极开拓市场,加大科研开发力度,努力降低生产成
本,使本公司在生产经营、改革改造等各项工作均取得历史最好成绩.
(1)生产经营实现快速增长
报告期内,本集团生产钢材604.73万吨,比上年增长8.87%,其中冷轧板产量184.
22万吨,较上年增长1.22%;镀锌板及彩涂板产量85.43万吨,较上年增长44.87%;线材
产量88. 08万吨,比上年增长4.46%;厚板产量115.01万吨,比上年增长3.82%;大型及
连轧产量131.99万吨,比上年增长10.54%.炼钢厂生产钢338.02万吨,比上年增长2.5
6%.
(2)科研开发取得丰硕成果
2005年, 本公司加大对蜗壳钢、管线钢、帘线钢、O5板、高速轨、军工钢等重
点产品的开发和工艺质量攻关力度.全年生产蜗壳钢1.54万吨,满足了三峡工程建设
的需要; X80管线钢通过了中石油组织的专家评审,成为国内首家通过中石油鉴定企
业;冷轧汽车板顺利通过了德国大众、二汽神龙的汽车板质量认证,并与德国大众和
一汽大众签订了常年合作协议; 成功开发出耐指纹热镀锌板和无铬钝化产品;"鞍钢
牌"重轨被授予"中国名牌"荣誉称号;较高级别的造船板通过了中国CCS、英国劳氏L
R、韩国KR、日本NK船级社的扩大认证等.本公司全年共开发试制新产品103项,完成
科技成果5项.
(3)营销管理工作业绩显著
积极开发直供企业,全年直供企业订货量比例达到58.56%,比上年提高3.66个百
分点.
优质钢材销售量持续攀升,全年销售量357万吨,比上年提高11%,占总销量的59.
03%.
抓住市场机遇,加大出口力度,全年实现出口钢材119.88万吨,比上年提高12.99
%,进一步提高了国际市场份额.
(4)技术改造工程进展顺利
2130冷轧工程设计组织、设备订货工作全部完成, 部分机组已经开始单体试车
, 为在2006年提前建成投产创造了有利条件;冷轧厂2号线电解清洗机组的建成投产
和冷轧厂1号线新平整机组的技术升级改造,使公司生产高档轿车外板以及高档家电
外板的能力大大提高.
(5)企业管理水平不断提升
本公司坚持以资金管理为中心, 大力实施低成本战略,强化财务预算控制,积极
开展工序成本核算与对标挖潜工作; 加大贯章贯制和反事故力度;强化贯标管理;按
照企业信息化发展要求,加强计算机管理系统开发力度,建成了办公自动化信息网络
,大大提高了工作效率.
(6)实现钢铁主业重组目标
推进钢铁主业重组步伐, 使本公司成为国内股权分置改革后首家实现资产重组
的上市公司.成功收购鞍钢新钢铁公司后,本公司的生产规模、工艺水平、产品结构
、抗风险能力都得到了极大提升.
2、本公司主营业务范围及经营情况
(1)本公司是国内大型钢材生产企业,主要业务为生产及销售钢坯、线材、厚板
、冷轧薄板、镀锌板、彩涂板、大型材等产品.
(2)2005年主营业务构成情况
注:
1)冷轧板主营业务收入、主营业务利润及主营业务利润率增加是由于扩大高附
加值产品销售比例及产品价格上升影响.
2)镀锌板及彩涂板主营业务收入增加是由于销量增加影响, 镀锌板及彩涂板销
量比上年增加47. 51%.镀锌板及彩涂板主营业务成本增加是由于销量增加和原料价
格上升影响. 镀锌板及彩涂板主营业务利润和主营业务利润率减少是由于成本增加
幅度大于收入增长幅度影响.
3)厚板主营业务收入和主营业务利润增加是由于扩大高附加值产品销售比例及
产品价格上升影响;主营业务成本增加是由于原料价格上升和品种结构变化影响;主
营业务利润率减少是由于成本增加幅度大于收入增长幅度影响.
4)线材主营业务成本增加是由于销量增加和原料价格上升影响; 主营业务利润
和主营业务利润率减少是由于产品销售价格下降、原料价格上升影响.
5)大型材主营业务收入和主营业务利润增加是由于销量增加、扩大高附加值产
品销售比例和产品价格上升影响; 主营业务成本增加是由于销量增加和原料价格上
升影响;主营业务利润率增加是由于收入增长幅度大于成本增长幅度影响.
6)钢坯及关联交易的主营业务收入、主营业务利润和主营业务利润率增加是由
于品种结构影响和产品价格上升引起;主营业务成本下降是由于销量减少影响.
(3)本公司冷轧板国内市场占有率10.83%,镀锌板国内市场占有率5.33%,彩涂板
国内市场占有率2.03%,厚板国内市场占有率4.14%,线材国内市场占有率1.52%,大型
材(含H型钢)国内市场占有率0.58%.
(4)主要供应商、客户情况
本集团向前五名供应商合计的采购金额为人民币193. 46亿元,占本年度采购总
额的比例为87.98%,其中最大供应商占本集团本年度采购金额的85.36%.向前五名客
户销售额为人民币125.72亿元,占本年度本集团销售总额的比例为47.46%,最大客户
占本集团本年度销售额的24.10%.
鞍钢新钢铁公司是本公司控股公司鞍钢集团公司的全资子公司, 并为本集团的
最大材料供应商.
3、报告期本集团资产、费用等财务数据变动情况
说明:
1)货币资金占总资产比重减少主要原因是偿还借款、工程支出及分配股利影响
2)应收款项减少主要原因是应收票据减少影响, 应收票据减少是由于偿还借款
、工程支出和股利分配影响资金存量减少,贴现应收票据2亿元、背书转让支出影响
应收票据余额减少5.89亿元.
3)固定资产原价增加是由于部分技术革新改造工程本期完工转固影响.
4)累计折旧增加是由于本期计提折旧影响.
5)在建工程增加是由于本期2130冷轧工程及其他工程支出增加影响.
6)未分配利润增加是由于本期产生经营净利润影响.
说明:
1)营业费用增加一是由于销量增加相应发生销售费用增加; 二是出口销量增加
相应出口经营费等支出增加影响.
2)管理费用增加主要是由于本公司收购鞍钢新钢铁公司100%股权发生费用增加
影响.
3)财务费用减少是由于偿还借款,借款额减少相应利息支出减少影响.
4)所得税增加是由于利润总额增加相应应纳所得税增加影响.
4、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
鞍钢新轧-蒂森克虏伯镀锌钢板有限公司(以下简称"鞍蒂公司")是由本公司与
德国蒂森克虏伯钢铁公司共同投资建设, 并于2003年12月建成投产的镀锌钢板生产
企业, 投资双方各占50%股份.该公司注册资本为60,000千美元,主要产品是镀锌板.
截至2005年12月31日,该公司总资产为人民币1,656,079千元,股东权益为人民币301
, 169千元,2005年度实现主营业务收入人民币1,951,897千元,净利润人民币-57,44
2千元.
鞍钢新轧-新船重工大连钢材加工配送有限公司是本公司与大连新船重工有限
责任公司于2004年11月共同投资建设, 投资双方各占50%股份.该公司一期注册资本
为人民币40,000千元,主营业务是钢材加工、结构件制作及配送、销售.目前公司正
处于建设期.
(二)对本公司未来发展的展望
1、钢铁行业的市场分析及本公司发展的机遇和挑战
2006年,钢铁市场供需矛盾依然突出,企业竞争更加激烈,但随着国家颁布的
《国家钢铁产业发展政策》的贯彻实施, 将会推进钢铁行业逐步进入健康发展的轨
道.
2006年是本公司实施重组运行的第一年,也是西区500万吨钢投产项目全面达产
达效的重要一年. 重组后,本公司实现了钢铁主业一体化,在产量规模、品种结构、
质量和效益方面的优势更加突出.西区建成投产后,连续化、大型化、集约化管理的
特点和优势也将得到充分体现.
2、本公司2006年度的经营计划
(1)改革和完善创新体制,增强自主创新能力,不断提高企业核心竞争力.
(2)完善营销管理体制,大力拓展市场空间.
(3)加快推进技改进程,提高设备管理水平,为"建精品基地,创世界品牌"构筑坚
实基础.
(4)适应市场变化,强化生产组织,优化品种结构.
(5)深化企业改革,进一步增强企业发展动力.
(6)加强企业管理,进一步提高企业整体素质.
3、本公司2006年资金需求、使用计划和资金来源情况说明
2006年本公司收购鞍钢集团公司持有的鞍钢新钢铁公司100%股权后, 根据收购
协议将向鞍钢集团公司支付本公司收购鞍钢新钢铁公司股权的延迟对价款, 该延迟
对价款在交割日后的三年内分三期平均支付. 2006年本公司应支付延迟对价款金额
约为人民币23亿元. 2006年本公司资金来源主要为经营活动产生的现金流入和银行
借款.
(三)本公司投资情况
1、对外投资情况:
2005年度, 本公司对外投资总额为人民币2,479千元,比上年度对外投资总额人
民币46,664千元减少94.69%.
本公司董事会于2005年12月1日召开三届二十三次会议,批准本公司受让武汉中
人瑞众汽车零部件产业有限公司持有的长春激光拼焊板有限公司6%的股份, 折合人
民币2,479千元.
2、募集资金使用情况
本公司于2000年3月在境内发行了人民币15亿元可转换公司债券,募集资金人民
币14.80亿元.
(四)本集团财务状况及经营情况分析(按中国会计准则)
说明:
A、总资产减少是由于偿还银行借款和分配股利影响;
B、长期负债减少是由于将一年内到期部分转入一年内到期负债影响;
C、股东权益增加是由于经营产生净利润影响;
D、主营业务收入和主营业务利润增加是由于销量增加,扩大高附加值产品销售
比例和产品价格上升影响;
E、净利润增加主要是由于主营业务利润增加影响;
F、现金及现金等价物净增加额减少是由于偿还借款、工程支出和分配股利影
响.
(五)本集团流动资金情况、财政资源与资本结构(按中国会计准则)
截止2005年12月31日, 本集团长期借款(不含一年内到期部分)为人民币6.04亿
元, 借款利率为5.76%-6.12%,借款期限为2-9年,借款将于2007年-2014年到期,主要
用于技术改造.本集团一年内到期长期负债为人民币6.41亿元.本集团资信状况良好
,产品有较高的盈利能力,将来有足够的现金用于偿还到期债务.
截止2005年12月31日,本集团的现金及现金等同资产人民币5.62亿元,较去年的
人民币27. 48亿元减少人民币21.86亿元,主要是由于工程支出、偿还借款和分配股
利影响.
本集团2005年末总资产减流动负债为人民币119.33亿元,2004年末为人民币113
. 78亿元.本集团2005年末股东权益为人民币113.29亿元,2004年末为人民币101.34
亿元.
(六)资产抵押
鞍蒂公司为取得银行借款, 将其应收账款、土地使用权、在建工程、房屋建筑
和机器设备分别质押或抵押给中国银行.本公司将持有的鞍蒂公司50%的股权质押给
中国银行.
(七)资本承诺及或有负债
本集团截至2005年12月31日,资本承诺为人民币214.57亿元,主要为收购鞍钢新
钢铁公司100%股权支出和工程支出.
本集团截至2005年12月31日,无或有负债.
(八)外汇风险
除部分产品出口销售外, 本公司产品销售、设备及原材料和备件等采购业务主
要以人民币进行交易,因此本公司并无交易方面的重大外汇风险.
(九)资本负债的比率
按中国会计准则,本集团股东权益与负债比率于2005年12月31日为3.83倍,于20
04年12月31日为1.95倍.
(十)税率、汇率及利率变化影响
自2005年7月21日起, 中国开始实行以市场供求为基础,参考一篮子货币进行调
节,有管理的浮动汇率制度.本公司有部分产品出口的同时也有部分设备与备件进口
,而且本公司在进行进出口业务签约时已进行汇率风险控制,因此汇率变化对本公司
无重大影响.
2005年度与2004年度相比公司并无税率和利率方面的重大变化影响.
★2005年三季度:
一、本公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
1-9月份, 本公司共生产商品材449.79万吨,比上年同期增长10.08%.其中:冷轧
板135.08万吨,与上年同期持平;镀锌板及彩涂板62.05万吨,比上年同期增长66.36%
; 线材67.90万吨,比上年同期增长13.05%;厚板85.84万吨,与上年同期持平;大型及
连轧98.92万吨,比上年同期增长12.70%.本公司炼钢厂产钢259.56万吨,比上年同期
增长8.31%.
1、占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
主营业务分行业情况
分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率
(人民币千元) (人民币千元) (%)
钢压延加工业 21,121,625 17,980,969 14.87
其中:关联交易 2,243,851 1,955,682 12.84
主营业务分产品情况
冷轧板 7,092,786 6,331,018 10.74
镀锌板及彩涂板 3,553,067 3,341,162 5.96
厚板 4,107,085 2,832,809 31.03
线材 2,143,462 1,818,397 15.17
大型材 3,450,595 3,028,049 12.25
其中:关联交易 1,904,660 1,676,808 11.96
2、经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3、报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
4、主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5、 主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
二、会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
三、经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
五、对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
(三)关联企业经营状况 (截止日期:2005-12-31)
┌─────────────┬───────┬──────┬──────┐
｜ 关联企业名称 ｜营业收入(万元)｜净利润(万元)｜总资产(万元)｜
├─────────────┼───────┼──────┼──────┤
｜鞍钢新轧-蒂森克虏伯镀锌钢 ｜ 195189.7｜ -5744.20｜ 165607.9｜
｜板有限公司 ｜ ｜ ｜ ｜
└─────────────┴───────┴──────┴──────┘
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