经营分析
| 发布日期：2008-2-14 11:16:00 |
≈≈新乡化纤000949≈≈(更新:08.02.05)
本栏内容:主营构成、经营分析
(一) 主营构成
按行业构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜化纤行业 ｜ 258675.5｜ 54120.2｜ 20.92｜ 98.37｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜粘胶长丝 ｜ 144995.5｜ 24452.9｜ 16.86｜ 55.14｜
｜粘胶短纤维 ｜ 90137.8｜ 19658.9｜ 21.81｜ 34.28｜
｜氨纶纤维 ｜ 22532.8｜ 9926.6｜ 44.05｜ 8.57｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜海外地区 ｜ 80851.5｜- ｜- ｜ 30.75｜
｜华北区 ｜ 2073.3｜- ｜- ｜ 0.79｜
｜华中区 ｜ 102607.4｜- ｜- ｜ 39.02｜
｜华东区 ｜ 55175.4｜- ｜- ｜ 20.98｜
｜华南区 ｜ 17967.9｜- ｜- ｜ 6.83｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜化纤行业 ｜ 129261.2｜ 31375.2｜ 24.27｜ 98.40｜
｜其中:关联交易 ｜ 1564.7｜ 296.8｜ 18.97｜ 1.19｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜粘胶长丝 ｜ 75147.4｜ 14252.3｜ 18.97｜ 57.20｜
｜其中:关联交易 ｜ 1564.7｜ 296.8｜ 18.97｜ 1.19｜
｜粘胶短纤维 ｜ 42494.9｜ 11929.5｜ 28.07｜ 32.35｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜海外地区 ｜ 41437.3｜- ｜- ｜ 31.54｜
｜华北区 ｜ 1330.3｜- ｜- ｜ 1.01｜
｜华中区 ｜ 47671.0｜- ｜- ｜ 36.29｜
｜华东区 ｜ 29243.9｜- ｜- ｜ 22.26｜
｜华南区 ｜ 9578.6｜- ｜- ｜ 7.29｜
｜合计 ｜ 129261.2｜- ｜- ｜ 98.40｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜化纤行业 ｜ 206600.8｜ 28021.0｜ 13.56｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜粘胶长丝 ｜ 130620.4｜ 20078.0｜ 15.37｜ 63.22｜
｜粘胶短纤维 ｜ 60910.8｜ 7473.8｜ 12.27｜ 29.48｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜海外地区 ｜ 45965.3｜- ｜- ｜ 22.25｜
｜华北区 ｜ 2147.0｜- ｜- ｜ 1.04｜
｜华中区 ｜ 90923.9｜- ｜- ｜ 44.01｜
｜华东区 ｜ 45930.7｜- ｜- ｜ 22.23｜
｜华南区 ｜ 21633.9｜- ｜- ｜ 10.47｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 纤维素纤维制造业 ｜ 147519.5｜ 17423.7｜ 11.81｜ 100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ 1647.3｜ 225.6｜ 13.69｜ 1.12｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 粘胶长丝 ｜ 93714.2｜ 12832.7｜ 13.69｜ 63.53｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 粘胶短纤维 ｜ 43759.4｜ 4779.0｜ 10.92｜ 29.66｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ 1647.3｜ 225.6｜ 13.69｜ 1.12｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜纤维原料初步加工业 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜96293.62 ｜86404.16 ｜9889.46 ｜10.27 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶长丝 ｜63947.80 ｜55616.72 ｜8331.08 ｜13.03 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶短纤维 ｜26672.83 ｜23758.32 ｜2914.51 ｜10.93 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜海外地区 ｜18124.61 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北区 ｜1290.73 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华中区 ｜43504.63 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东区 ｜22332.15 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南区 ｜11041.49 ｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜纤维原料初步加工业 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜50256.86 ｜46918.94 ｜3337.92 ｜6.64 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜512.10 ｜470.17 ｜41.93 ｜8.19 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶长丝 ｜34415.57 ｜31597.54 ｜2818.03 ｜8.19 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶短纤维 ｜13583.28 ｜12255.35 ｜1327.93 ｜9.78 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中：关联交易金额 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜512.10 ｜470.17 ｜41.93 ｜8.19 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜纤维原料初步加工业 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜ ｜144632.58 ｜129874.82 ｜14757.76 ｜9.86 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶长丝 ｜89758.58 ｜78133.96 ｜11624.62 ｜12.61 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜粘胶短丝 ｜47452.68 ｜41949.11 ｜5503.57 ｜11.25 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜海外地区 ｜21849.91 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北区 ｜1099.83 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华中区 ｜68434.70 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东区 ｜33589.96 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南区 ｜19658.17 ｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
(二) 经营分析
★2007年末期:
(一)公司经营情况
1、公司主营业务的范围及整体经营状况:
本公司是我国生产化纤纺织原材料的大型一类企业. 主营业务为粘胶纤维的生
产与销售,其生产规模居全国同行业前列.
报告期内, 公司董事会认真执行公司第十五次股东大会的各项决议,贯彻公司"
高质量, 满负荷,低消耗,严管理,争最佳,创效益"的十八字工作方针,以提高效益和
打造企业持续竞争力为宗旨, 全面落实科学发展观,着力推进"资源节约型"和"环境
友好型"企业建设,坚持"精细化"管理.公司注重技术开发和技术改造,研发并实施了
半连续纺纺丝新工艺,公司新产品开发能力及装备水平得到了进一步的提升.同时加
大环保治理力度,大力推进"零排放"工程,积极推进生产水优化、软水优化、热能综
合利用,压缩空气系统深度优化等工作,较好地实现了能源和资源的合理利用.
公司继续实施营销带动战略, 抓住市场机遇,积极开拓国际市场,努力扩大国内
市场. 2007年粘胶短纤维、氨纶纤维市场好转,价格上涨,公司产品呈现出产销两旺
的态势,经济效益大幅上升,各项经济指标在全国同行业中名列前茅.
2007年生产粘胶纤维109,456吨,其中,粘胶长丝53,946吨,粘胶短纤维55,510吨
; 生产氨纶纤维3434吨.全年实现营业收入262,968万元,比去年同期增长24.02%;营
业利润34,054万元,比上年同期增长210.01%;利润总额34,453万元,比上年同期增长
215.10%,净利润26,058万元,比上年同期增长258.29%.
2.报告期主营业务分行业、产品以及地区分布情况
报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品及提供劳务的关联交易总金额为
57,990,921.16元.
注:
报告期内营业收入和营业利润率与上年同期相比增幅较大, 主要系报告期内粘
胶短纤维和氨纶纤维售价大幅度提高所致;
报告期内营业成本比上年同期相比增幅较大, 主要系报告期内粘胶纤维的原材
料价格上涨所致.
3、主要供应商、客户情况
本期公司向前五名供应商采购的总金额为人民币556, 288,331.85元,占年度采
购总额的29.28%;向前五名客户销售的收入总额人民币490,351,210.43元,占公司全
部主营业务收入的18.65%.
4、报告期内公司主营业务及其结构未发生较大变化.
5、报告期资产构成变动分析
资产项目变动原因说明:
(1)预付帐款占总资产的比重比期初增加较多, 主要原因是:报告期预付原材料
和设备款较多;
(2)存货所占比重比期初增加较多,主要系原因是:报告期生产量增大,库存商品
增多;
(3)在建工程所占比重比期初增加,主要系报告期新增了年产40,000吨高品质差
别化粘胶短纤维项目和新区差别化粘胶长丝技改项目等工程所致;
(4)应付票据所占比重比期初减少,主要系报告期应付票据到期支付所致;
(5)应付帐款所占比重比期初增加较多,主要系应付原材料款、设备款和应付工
程款增加所致;
(6)应交税费所占比重期末大幅减少,主要原因是:
a、部分原材料在第四季度集中采购使得可抵扣的进项税额较大,使得应交增值
税为负数;
b、12月份年产6000吨差别化氨纶纤维项目国产设备抵免所得税16, 738,560.4
0元,减少了期末应交企业所得税.
注:报告期公司资产以历史成本计量,发生减值的,按规定计提减值准备.
6、报告期费用指标变动分析
注:
(1)报告期营业费用比上年同期增加较多, 主要系本期产品出口量增大,运输费
、港杂费等出口业务费用增加所致;
(2)报告期管理费用比上年减少, 主要原因是本期执行了新会计准则,计入管理
费用的职工薪酬减少较多;
(3)报告期财务费用比上年同期增加,主要原因是:
a、由于人民币升值,导致本年出口销售收汇汇兑损失增加;
b、2006年财政贴息400万,按原会计制度的规定冲减了财务费用;
c、本年银行借款增加、银行贷款利率上调,银行借款利息增加;
(4)报告期资产减值损失比上年同期增加较多,主要是因为上年同期存货跌价准
备转回减少资产减值损失所致;
(5)报告期所得税比上年同期大幅增加,主要系报告期利润增加所致.
7、报告期现金流量变动情况
注:
(1)报告期经营活动产生的现金流量净额比上年增加,主要系本期净利润增加较
多所致;
(2)报告期投资活动产生的现金流量净额比上年减少较多,主要系本年新增年产
6000吨差别化氨纶纤维项目二期工程等项目,项目投入较大所致;
(3)筹资活动产生的现金流量净额比上年有所增加,主要系本报告期贷款增加所
致.
(4)报告期经营活动产生的现金流量净额为72,067,106.08元,净利润为260,582
, 584.78元,二者差异较大.主要原因是:a、报告期经营性预付帐款支付较多;b、期
末存货与期初相比增幅较大;c、应付票据因到期支付减少较多.
由于上述因素的影响,使得购买商品、接受劳务支付的现金较多,使得经营活动
现金流出较多,从而使经营活动产生的现金流量净额较小,与净利润相比存在较大差
异.
(二)公司投资情况:
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
(1)"差别化氨纶纤维技术改造项目"二期工程,设计生产能力为5000吨/年.工程
计划投资14500万元,已投资14775万元,该工程于2007年底建成投产.
(2)"差别化高性能粘胶纤维研发及产业化项目", 该项目计划投资5000万元.已
投资3117万元,2007年底已基本建成.
(3)公司(新区)"差别化粘胶长丝技术改造项目"计划投资3500万元,该项目于20
07年8月开工建设,2007年底基本建成投产.
(4)"年产40,000吨高品质差别化粘胶短纤维项目",该工程计划投资45,000万元
;该项目于2007年10月开工建设,该项目已投资1782万元,该项目正在建设中.
(5)本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司.本
公司用土地使用权出资,出资额为6,600,000.00元,占股比例20%.新乡润洋化纤有限
公司注册资本人民币33,000,000.00元,2005年12月2日成立,主要经营棉浆粕生产、
销售、棉短绒加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(6)本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡市宏力纺织有限公司共同出资设
立新乡市康华精纺有限公司.本公司用土地使用权出资,出资额为450万元,占股比例
20%.公司注册资本人民币10,625,000元,2006年6月8日成立,主要经营棉、化纤纺织
及精纺、纺织原料, 加工;化学纤维、纺织品纺织配件的批发、零售等.该项目已建
成投入生产,2007年实现营业收入2266万元,净利润－40万元.
(三)公司未来发展的展望
1.公司未来的机遇和挑战、发展战略和发展规划
粘胶纤维属再生纤维素纤维. 它以天然纤维素为原料,穿着更加舒适;染色靓丽
性更优于棉纤维; 手感柔软、丰满、滑爽,具有优良的悬垂性和蚕丝般的光泽;通过
人为加工又可赋予新性能, 在光泽、色谱、功能及所需的纤度等方面超过了天然纤
维.特别是粘胶纤维所具有的天然纤维的自然属性,更顺应人们在服用领域返璞归真
、回归大自然的消费理念.
从国际粘胶纤维行业来看,由于世界经济增长和人口增加,对粘胶纤维的需求也
在增加, 粘胶纤维产量将持续增加,由于粘胶纤维劳务成本逐年增高等诸多因素,在
世界范围内出现了粘胶纤维生产自发达国家(欧、美、日)向发展中国家转移的态势
. 这样,更有利于国内粘胶纤维企业对新产品、新工艺、新品种开发,更有利于国内
粘胶纤维企业的生存与发展.
从国内粘胶纤维行业来看,随着粘胶纤维服用性能越来越被人们所接受,纺纱用
粘比不断提高; 随着人们生活水平和审美观的提高以及回归自然和环保意识的增强
,粘胶纤维的环保性、舒适性、功能性、安全性将更适应市场需求,粘胶纤维行业将
进入持续增长时期.
公司的发展战略是: 立足主业,做强做精,力争把"新乡化纤"建成全国乃至世界
上最具竞争力的纤维素纤维生产企业.
2.新年度工作计划
2008年, 我们将坚持走新型工业化道路,全面落实科学发展观.抓好技术改造和
工程项目建设, 加快自主创新和成果转化,推动产业升级和产品结构优化.加大节能
减排攻坚力度,切实抓好安全工作.强力推进"精细化"管理,弘扬团队精神,进一步提
升生产、经营系统运行的"可靠性"和运行效率.努力打造"创新型"、"效率型"、"资
源节约型"和"环境友好型"企业,推进企业向更高水平发展.
公司新年度的工作目标为:
(1)年产各类纤维127, 500吨,其中粘胶长丝58,000吨,粘胶短纤维62,000吨,氨
纶纤维7,500吨;实现销售收入270,000万元;期间费用22,000万元.
(2)在项目建设方面公司将抓好"年产40, 000吨高品质差别化粘胶短纤维项目"
的建设,力争早日完工.
(3)力争完成公开发行股票(增发)工作,以保证公司的可持续发展.
3.对公司未来发展战略和经营目标实现产生不利影响的风险因素以及采取的对
策和措施
公司尽管已成为全国最大的粘胶纤维生产企业之一, 在粘胶纤维市场上起着举
足轻重的作用, 但是面对国际、国内日益激烈的竞争、从紧的货币政策、出口退税
率的下调、人民币的加速升值, 公司在生产经营活动中仍然面临着各种挑战,如:原
材料价格上涨、产品销售价格波动, 特别是人民币对美元升值的风险等诸多风险因
素.
针对上述风险,公司管理层坚持安全、稳健的经营方针,在积极发展新客户、拓
展新市场新业务的同时,谨慎理财,量入为出,最大限度地降低经营风险.
(1)在原材料供应方面, 公司将与供应商建立更加稳定的供货合作关系,确保公
司原材料供应.
(2)在产品销售方面, 公司在巩固同现有客户良好的合作关系的基础之上,进一
步加强市场需求分析, 集中精力扩大产品的内销市场,拓展对外销售网络,巩固在欧
美和亚洲地区的市场占有率.
(3)面对汇率变动, 尤其是人民币对美元的逐步升值给公司带来的影响,公司将
努力提高相关管理人员的金融、外汇业务知识, 增强外汇风险意识和对外汇市场波
动的研究,趋利避害.积极利用各种金融工具,灵活调整出口结算与定价政策等,以期
最大程度地规避汇率变化可能带来的风险.
(4)在产品开发方面,公司将充分利用自身的技术优势和连续纺装备及工程开发
优势, 加快调整产品结构,加大新产品的研发和科技进步的步伐,逐步实现产品的升
级,增加高附加值产品的比例,以满足国内外市场需求.
投资情况说明:
公司投资情况:
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
(1)"差别化氨纶纤维技术改造项目"二期工程, 设计生产能力为5000 吨/年.工
程计划投资14500 万元,已投资14775 万元,该工程于2007 年底建成投产.
(2)"差别化高性能粘胶纤维研发及产业化项目",该项目计划投资5000 万元.已
投资3117 万元,2007 年底已基本建成.
(3)公司(新区)"差别化粘胶长丝技术改造项目"计划投资3500 万元,该项目于2
007 年8 月开工建设,2007 年底基本建成投产.
(4)"年产40,000 吨高品质差别化粘胶短纤维项目",该工程计划投资45,000 万
元;该项目于2007 年10 月开工建设,该项目已投资1782 万元,该项目正在建设中.
(5)本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司.本
公司用土地使用权出资, 出资额为6,600,000.00 元,占股比例20%.新乡润洋化纤有
限公司注册资本人民币33,000,000.00 元,2005 年12 月2 日成立,主要经营棉浆粕
生产、销售、棉短绒加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(6)本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡市宏力纺织有限公司共同出资设
立新乡市康华精纺有限公司. 本公司用土地使用权出资,出资额为450 万元,占股比
例20%.公司注册资本人民币10,625,000 元,2006 年6 月8 日成立,主要经营棉、化
纤纺织及精纺、纺织原料, 加工;化学纤维、纺织品纺织配件的批发、零售等.该项
目已建成投入生产,2007 年实现营业收入2266 万元,净利润－40 万元.
★2007年三季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
在建工程期末比期初增加248. 85%,主要原因是:报告期新增了年产6000吨差别
化氨纶纤维项目二期工程和年产40000吨高品质差别化粘胶短纤维项目;营业收入、
营业税金及附加、营业利润、利润总额比上年同期分别增加32.31%、63.39%、407.
46%、408.09%,主要原因是:报告期粘胶长丝、粘胶短纤维及氨纶纤维售价上涨和粘
胶短纤维销量增大;
所得税费用比上年同期增加379.30%,主要原因是:报告期利润总额大幅增加;
净利润、每股收益比上年同期增加419. 64%,主要原因是:a.报告期产品售价上
涨和销量增大,利润总额大幅增加;b.报告期国产设备抵免所得税,所得税费用减少1
7,720,164.06元;
销售费用比上年同期增加78. 00%,主要原因是:a.报告期产品销量增大,特别是
产品出口量增大导致运输费、港杂费、佣金等费用增加; b.报告期与销量挂钩的销
售人员薪酬提高;
资产减值损失较上年同期增加100. 11%,主要原因是:2005年底计提的氨纶纤维
存货跌价准备于上年同期因产品售出而结转,减少资产减值损失850万元;
经营活动产生的现金流量净额本期比上年同期增加72. 09%,主要原因是:(1)上
年同期应付票据到期较多, 支付材料款项增多等导致经营活动产生的现金流量净额
较小;(2)报告期净利润增加;
应收票据期末比期初增加242.06%,主要原因是:报告期销售收入增加;
应收帐款期末比期初增加61. 69%,主要原因是:报告期产品出口量增大,应收信
用证款项增加,导致期末应收帐款增加;
预付帐款期末比期初增加155.96%,主要原因是:报告期预付材料款较多;
应付票据期末比期初大幅减少71.72%,主要原因是:报告期票据到期支付;
应付职工薪酬期末比期初增加181. 06%,主要原因是:报告期因利润增加而新增
了效益工资;长期借款期末比期初增加66.67%,主要原因是:报告期新增了银行借款
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
新乡白鹭化纤集团有限责任公司所持有的有限售条件股份自获得上市流通权之
日起,在36个月内不通过交易所上市交易出售;新乡市国有资产经营公司所持有的有
限售条件股份自获得上市流通权之日起,在36个月内不通过交易所上市交易出售.
上述股东严格履行承诺.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
公司预计1-12月净利润与上年同期相比上升200-260%.原因:由于粘胶纤维价格
较去年同期上升.
四、其他需说明的重大事项
1)证券投资情况
□适用 √不适用
2)持有其他上市公司股权情况
□适用 √不适用
3)持有非上市金融企业、拟上市公司股权情况
□适用 √不适用
5)日常关联交易执行情况
注:
本公司与各关联人之间发生的各项关联交易, 在公开、公平、公正的原则下进
行.关联交易的定价方法为:以市场机制为基础,严格执行市场价格,若交易的商品和
劳务没有明确的市场价格时,由双方根据成本加上合理的利润协商定价;公司与关联
方相互提供商品和服务的价格不高于向任何独立第三方提供相同商品和服务的价格
截止报告期末, 公司与关联方发生的日常关联交易基本按照公司年初制定的全
年日常关联交易计划执行,与《公司日常关联交易公告》相比未发生显著差异.
★2007年中期:
(一)公司经营成果、财务状况简要分析
1、报告期内经营成果、财务状况简要分析
注:变化原因:
(1)主营收入、营业利润、利润总额比上年同期增长幅度较大, 主要原因是:报
告期粘胶长丝、粘胶短纤维及氨纶纤维售价上涨和粘胶短纤维销量增大;
(2)所得税费用比上年同期大幅增加,主要原因是:报告期利润总额大幅增加;
(3)净利润比上年同期大幅增加, 主要原因是:a.报告期产品售价上涨和销量增
大,利润总额大幅增加;b.报告期国产设备抵免所得税,所得税费用减少17,720,164.
06元;
(4)销售费用比上年同期增加较多,主要原因是:a.报告期产品销量增大,特别是
产品出口量增大导致运输费、港杂费、佣金等费用增加; b.报告期与销量挂钩的销
售人员薪酬提高;
(5)资产减值损失较上年同期增幅较大, 主要原因是:2005年底计提的氨纶纤维
存货跌价准备于上年同期因产品售出而结转,减少资产减值损失850万元;
(6)经营活动产生的现金流量净额本期比上年同期增加幅度较大,主要原因是:a
.上年同期应付票据到期较多,支付材料款项增多等导致经营活动产生的现金流量净
额较小;b.报告期净利润增加.
2.报告期内财务状况分析
变化的原因:
(1)应收票据期末比期初增幅较大,主要原因是:报告期销售收入增加;
(2)应收帐款期末比期初增加较多,主要原因是:报告期产品出口量增大,应收信
用证款项增加,导致期末应收帐款增加;
(3)在建工程期末比期初增幅较大, 主要原因是:报告期新增了年产6000吨差别
化氨纶纤维项目二期工程;
(4)应付票据期末比期初大幅减少,主要原因是:报告期票据到期支付;
(5)应付职工薪酬期末比期初大幅增加, 主要原因是:报告期因利润增加而新增
了效益工资.
(二)报告期内的主要经营情况
1、主营业务的范围及经营状况
本公司主营粘胶长丝和粘胶短纤维的生产与销售, 是全国最大的粘胶纤维生产
基地之一.
报告期内粘胶纤维产品价格上涨,国内、外市场销售量不断增大,公司呈现出产
销两旺的景象. 但在价格上涨的同时,主要原材料价格也呈上升趋势,使产品成本也
有一定幅度的提高. 为提高公司经济效益,减少原材料上涨给公司带来的不利因素,
公司在抓好生产经营的同时,进一步强化内部管理,狠抓产品质量,加大营销力度,取
得了较好的经营业绩,今年上半年经营业绩较去年同期大幅上升.
报告期生产粘胶长丝26,910吨,粘胶短纤维28,170吨,氨纶纤维1,480吨.实现营
业收入131,365万元,比去年同期增长31.39%;实现利润21,451万元,比上年同期增长
596.05%,实现净利润16,144万元,比上年同期增长592.17%.
(三)报告期利润构成与上年相比没有发生重大变化.
(四)报告期主营业务及其结构与上年相比没有发生重大变化.
(五)报告期主营业务盈利能力与上年同期相比有较大幅度提高.
报告期毛利率比上年同期增加14个百分点,增长幅度136.32%.主要原因是:报告
期粘胶纤维价格较去年同期大幅上升.
(六)报告期内无对利润产生重大影响的其他经营业务活动.
(七)报告期无参股公司情况.
(八)公司经营中的问题与困难
1. 自今年7月1日起,国家将粘胶纤维的出口退税率由11%下调至5%,降低了六个
百分点,将会给企业经济效益带来一定的影响.我们将充分利用公司"白鹭牌"产品在
国际市场上的影响力,力争减少出口退税率降低给公司带来的影响.
2.由于主要原材料持续涨价,公司面临生产成本不断提高的压力.公司将进一步
提高产品质量, 调整产品结构,提高产品附加值,搞好生产经营,完善科学管理,加大
市场及新产品开发力度,精心创造客户价值,努力提高公司的经济效益.
(九)公司投资情况
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资情况
(1)本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司.新
乡润洋化纤有限公司注册资本人民币3,300万元,2005年12月2日设立.本公司用土地
使用权出资, 出资额为660万元,占股比例20%.主要经营棉浆粕生产、销售、棉短绒
加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(2)本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡市宏力纺织有限公司共同出资设
立新乡市康华精纺有限公司.公司注册资本人民币2,250万元,2006年6月8日设立.本
公司用土地使用权出资, 出资额为450万元,占股比例20%.主要经营棉、化纤纺织及
精纺、纺织原料, 加工;化学纤维、纺织品、纺织配件的批发、零售等.目前该项目
已建成,进入试生产.
(3)本公司"差别化高性能粘胶纤维研发及产业化项目"共需投资5000万元.该项
目已经公司第五届十一次董事会审议通过, 该项目于2007年2月10日开工建设,2007
年底建成投产,该项目目前正在建设中.
(4)本公司"6000吨差别化氨纶纤维技术改造项目"二期工程,设计生产能力为50
00吨/年. 工程共需投资14500万元,资金由公司自筹.该工程已经公司第五届十二次
董事会审议通过,计划于2007年底建成投产,目前该项目正在建设中.
(十)公司预计1-9月净利润与上年同期相比上升350-450%. 原因:由于粘胶纤维
价格较去年同期大幅上升.
★2007年一季:
1.公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
公司报告期主要会计报表项目、财务指标大幅度变动情况及原因如下:
(1)报告期销售费用较上年同期增加较多, 主要是因为本期产品出口量增大,使
得运输费、港杂费增加较多所致;
(2)报告期管理费用较上年同期较大幅度增加, 主要原因是:上年同期因存货跌
价准备的转回减少了管理费用,而本期工资等费用增加,使得本期管理费用与上年同
期相比增幅较大;
(3)报告期利润总额、所得税费用、净利润、每股收益较上年大幅度增加,是因
为公司主导产品粘胶长丝、粘胶短纤维和氨纶纤维价格与去年同期相比上涨幅度较
大导致利润增加所致;
(4)报告期经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少较多,主要是因为本期
支付到期应付票据、支付原材料款较多所致;
(5)报告期应收票据、应收帐款较期初增加较多,主要是因为本期产品销售收入
增加所致.
2.公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
新乡白鹭化纤集团有限责任公司所持有的有限售条件股份自获得上市流通权之
日起,在36个月内不通过交易所上市交易出售;新乡市国有资产经营公司所持有的有
限售条件股份自获得上市流通权之日起,在36个月内不通过交易所上市交易出售.上
述股东严格履行承诺.
3.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
根据目前粘胶长丝、粘胶短纤维和氨纶纤维产品市场情况, 经对2007年半年度
财务数据初步测算,预计公司2007年1—6月净利润较上年同期将出现大幅增长,预计
同向大幅上升300%——450%.
4. 本次季报资产负债表中的2007年期初股东权益与"新旧会计准则股东权益差
异调节表"中的2007年期初股东权益存在差异的原因说明
□适用 √不适用
5.公司日常关联交易执行情况
定价政策和定价依据:
本公司与各关联人之间发生的各项关联交易, 在自愿平等、公平公允的原则下
进行.关联交易的定价方法为:以市场化为原则,严格执行市场价格,并根据市场变化
及时调整;若交易的商品和劳务没有明确的市场价格时,由双方根据成本加上合理的
利润协商定价; 公司与关联方相互提供商品和服务的价格不高于向任何独立第三方
提供相同商品和服务的价格.
截止报告期末, 公司与关联方发生的日常关联交易基本按照公司年初制定的全
年日常关联交易预计计划执行,与《公司日常关联交易公告》相比未发生显著差异
★2006年未期:
(一)公司经营情况
1、公司主营业务的范围及整体经营状况
本公司是我国生产化纤纺织原材料的大型一类企业. 主营业务为粘胶纤维的生
产与销售,其生产规模居全国同行业前列.
2006年, 公司董事会精诚团结,勇于创新,严格管理,稳健经营,认真执行公司第
十四次股东大会的各项决议, 贯彻公司"高质量,满负荷,低消耗,严管理,争最佳,创
效益"的十八字工作方针, 以提高效益和打造企业持续竞争力为宗旨,全面落实科学
发展观, 着力推进"资源节约型"和"环境友好型"企业建设,坚持"精细化"管理,强化
内部协作和上下游企业的合作, 规范营销行为,优化价值链,生产经营效率继续提高
, 产品结构更为优化,改革、创新、安全、和谐的企业文化氛围更加浓厚.公司抓住
股权分置改革的机遇, 完成了股权分置改革,进一步完善了法人治理结构,推进了企
业向更高水平的发展.
2006年,粘胶纤维市场走出了低谷,价格持续上涨.公司抓住市场机遇,积极开拓
国际市场, 努力扩大国内市场,全面完成了公司生产经营计划,各项经济指标在全国
同行业中继续名列前茅.
2006年公司生产粘胶纤维101,558吨,其中,粘胶长丝50,030吨,粘胶短纤维51,5
28吨;生产氨纶纤维2,437吨.全年实现销售收入206,601万元,比去年同期增长42.85
%; 主营业务利润27,147万元,比上年同期增长90.38%;利润总额10,934万元,比上年
同期增长536.77%,净利润7,576万元,比上年同期增长827.43%.
2.报告期主营业务收入的行业、产品以及地区分布情况
报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品及提供劳务的关联交易总金额58
,220,019.28元.
注:变化原因:
(1)报告期内主营业务收入和主营业务成本与上年同期相比增幅较大,主要原因
是:粘胶长丝、粘胶短纤维产销量增大;
(2)报告期内主营业务利润率比上年同期提高, 主要原因是:粘胶长丝、粘胶短
纤维销售价格上涨.
3、主要供应商、客户情况
本期公司向前五名供应商采购的总金额为人民币204, 271,556.50元,占年度采
购总额的14.12%;向前五名客户销售的收入总额人民币428,721,149.22元,占公司全
部主营业务收入的20.75%.
4、报告期内公司主营业务及其结构未发生较大变化.
5、报告期资产构成变动分析
单位:人民币元
项目 2006年 2005年 增减额 增减
比例%
应收票据 56,181,768.25 13,911,820.01 42,269,948.24 303.84
应收帐款 103,020,487.32 38,007,616.42 65,012,870.90 171.05
存货 299,504,577.35 420,522,942.44 -121,018,365.09 -28.78
长期股权投资 11,100,000.00 6,600,000.00 4,500,000.00 68.18
固定资产 3,148,734,516.18 2,195,031,789.57 953,702,726.61 43.45
在建工程 53,982,360.38 200,715,224.51 -146,732,864.13 -73.10
其他应付款 17,379,648.55 33,049,227.25 -15,669,578.70 -47.41
长期借款 90,000,000.00 148,750,000.00 -58,750,000.00 -39.50
(1)应收票据比上年增加较多,主要原因是:本报告期产品销量增大,销售收入大
幅度增加,导致应收票据增多;
(2)应收帐款比上年增加较多,主要原因是:本报告期产品出口量大幅度增加,应
收信用证款项增加,导致应收帐款增加;
(3)存货比上年减少较多,主要原因是:本报告期销量增大,导致库存商品减少;
(4)长期股权投资增加的原因:报告期本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡
市宏力纺织有限公司共同出资设立了新乡市康华精纺有限公司;
(5)报告期固定资产比上年增加,主要原因是:工程项目完工转入所致;
(6)报告期在建工程比上年减少,主要原因是:工程项目完工转增固定资产,在建
工程减少所致;
(7)其他应付款期末大幅减少, 主要是因为本期将本公司控股股东-新乡白鹭化
纤集团有限责任公司的配股准备金人民币23,930,407.00元归还所致;
(8)长期借款比上年减少,主要原因是:报告期长期借款有一部份到期归还所致.
6、报告期费用指标变动分析
单位:人民币元
项目 2006年 2005年 增减比例(%)
营业费用 13,590,537.87 10,522,824.93 29.15
管理费用 86,178,044.89 74,380,536.08 15.86
财务费用 77,092,305.05 45,073,830.85 71.04
所得税 33,579,521.11 9,001,903.48 273.03
(1)报告期营业费用比上年同期增加, 主要原因是:销量增大导致了运输等费用
的增加;
(2)报告期财务费用比上年同期增加, 主要原因是:上年有一部分利息资本化计
入了"在建工程"科目, 本报告期工程项目大都完工投入使用,所以资本化利息减少,
使得财务费用较上年同期增加;
(3)报告期所得税比上年同期大幅增加,主要原因是:报告期利润增加较多.
7、报告期现金流量变动情况
单位:人民币元
项目 2006年 2005年 增减额 增减
比例%
经营活动产生的 51,210,701.08 637,628,183.63 -586,417,482.55 -91.97
现金流量净额
投资活动产生的 -64,269,486.79 -297,984,686.17 233,715,199.38 78.43
现金流量净额
筹资活动产生的 -32,107,393.89 -262,717,195.76 230,609,801.87 87.78
现金流量净额
注:变化原因:
(1)经营活动产生的现金流量净额比上年减少较多, 主要原因是:本报告期应付
票据、应付帐款大幅减少, 导致购买商品、接受劳务支付的现金增多;另外,因产品
出口量增大, 应收信用证款项增加,导致期末应收帐款增多,销售商品、提供劳务收
到的现金相应减少;
(2)投资活动产生的现金流量净额比上年增加较多, 主要原因是:上年工程款支
付较多,本报告期在建工程减少,购建固定资产所支付的现金比上年减少;(3)筹资活
动产生的现金流量净额比上年有所增加,主要系本报告期贷款增加所致.
(二)公司投资情况
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
(1)本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司.本
公司用土地使用权出资, 出资额为660万元,占股比例20%.新乡润洋化纤有限公
司注册资本人民币3,300万元,2005年12月2日成立,主要经营棉浆粕生产、销售、棉
短绒加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(2)本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡市宏力纺织有限公司共同出资设
立新乡市康华精纺有限公司.本公司用土地使用权出资,出资额为450万元,占股比例
20%. 公司注册资本人民币2,250万元,2006年6月8日成立,主要经营棉、化纤纺织及
精纺、纺织原料, 加工;化学纤维、纺织品纺织配件的批发、零售等.目前仍处于建
设中.
(三)公司未来发展的展望
1.公司未来的机遇和挑战、发展战略和发展规划
从销售形势来看, 2006年下半年,粘胶行业下游市场需求保持了良好回升态势,
随着纺织、针织、丝绸市场的进一步发展,以及行业的有效自律,这种好的趋势在20
07年会得到进一步保持和延续.发达国家粘胶长丝产能会进一步萎缩,我国制造业的
成本优势将会持续,粘胶长丝在国际市场仍将具有一定的竞争力.
从消费环境看,随着国民经济的快速发展,国家扩大内需的决策、和谐社会的推
进、"三农"政策的落实, 必将进一步促进国民的消费水平,特别是将促进农村近9亿
人口的消费水平, 对粘胶纤维的需求会进一步增加.同时,由于粘胶纤维属于可再生
纤维、绿色纤维,其应用领域和使用比例也将不断扩大.
但是,近来国内粘胶短纤维产能扩张较快,部分粘胶长丝生产厂家搬迁工作已完
成且产能有所增大,这将给公司带来一定的市场竞争压力.
公司的发展战略是: 立足主业,做强做精,力争把"新乡化纤"建成全国乃至世界
上最具竞争力的纤维素纤维生产企业.
2.新年度工作计划
在新的一年里我们将以提高效益和打造企业持续竞争力为宗旨, 全面落实科学
发展观, 着力推进"资源节约型"和"环境友好型"企业建设,坚持"精细化"管理,强化
内部协作和上下游企业的合作,规范营销行为,优化价值链,使经营效益继续提高,产
品结构更为优化,改革、创新、安全、和谐的企业文化更加浓厚,推进企业向更高水
平发展.
公司新年度的工作目标为:
(1)年产各类纤维110, 000吨,其中粘胶长丝53000吨,粘胶短纤维53500吨,氨纶
纤维3500吨;实现销售收入235,000万元;期间费用17,000万元.
(2)在项目建设方面
①公司将抓好氨纶纤维二期工程建设,力争年内投产.
②公司将抓紧"差别化高性能粘胶纤维研发及产业化项目"的实施, 力争2007年
底建成投产.
3.对公司未来发展战略和经营目标实现产生不利影响的风险因素以及采取的对
策和措施
公司尽管已成为全国最大的粘胶纤维生产企业之一, 在黏胶纤维市场上起着举
足轻重的作用, 但是产品结构不尽合理,高附加值产品所占的比例较少,对公司经营
目标的实现产生一定的影响.
公司将采取有效措施, 充分利用自身的技术优势和连续纺装备及工程开发优势
,加快调整产品结构,加大新产品的研发和科技进步的步伐,逐步实现产品的升级,增
加高附加值产品的比例,以满足国内外市场需求.在新产品研发过程中注重结合公司
生产实际, 注重结合市场形势,以高品质的产品开拓市场,占领市场.充分利用"白鹭
牌"产品优势, 积极开发国际市场,抓住国际上一些发达国家产业结构调整的有利时
机,扩大出口份额,提高公司的盈利能力和市场抗风险能力.
公司将进一步挖掘内部潜力,积极推进设备和工艺改革、改造,完善费用控制体
系, 严格执行费用控制制度,严格控制原料成本,充分掌握市场主要原材料的价格趋
势,科学决策,及时掌握调整采购周期和库存周期,合理使用资金;在营销方面积极与
上下游供应商、客户建造稳定的供应链, 共同开发新产品,形成利益共同体,提高公
司的竞争力.
(四)执行新企业会计准则后, 公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对
公司的财务状况、经营成果的影响情况
1.关于2007年1月1日新企业会计准则首次执行日现行会计准则和新会计准则股
东权益的差异的分析
根据财政部发布的财会[2006]3号《关于印发企业会计准则第1号——存货等3
8项具体准则的通知》及证监会发布的《关于做好与新会计准则相关财务会计信息
披露工作通知》的规定,公司应于2007年1月1日起执行新企业会计准则,并在2006年
度财务报告的"补充资料"部分以列表形式披露股东权益重大差异的调节过程. 结合
新会计准则的规定和公司经营、财务的实际情况, 公司已经识别的2007年1月1日首
次执行日现行会计准则与新准则的主要差异情况如下:
本公司按照现行会计准则的规定,制定了公司的会计政策,据此公司计提了应收
款项坏账准备、存货跌价准备、长期投资减值准备和固定资产减值准备. 根据新会
计准则对所得税的核算要求, 由于资产账面价值小于资产计税基础的暂时性差异产
生了递延所得税资产为2,623,944.43元,增加了2007年1月1日股东权益2,623,944.4
3元.
2、执行新会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务
状况和经营成果的影响
根据公司的战略目标和下年度的经营计划, 执行新会计准则后可能发生的会计
政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响主要有:
(1)根据新《企业会计准则第6号——无形资产》的规定, 公司发生的研究开发
费用将由现行制度的全部费用化计入当期损益, 变更为将符合条件的开发支出予以
资本化, 将可能会减少公司期间费用,增加公司的当期利润;公司按照现行会计政策
已计入在建工程和固定资产的土地使用权将从原资产帐面价值中分离, 作为无形资
产核算,因固定资产折旧计提年限和无形资产摊销年限的不同,可能会影响公司的当
期利润和股东权益;
(2)根据新《企业会计准则第8号——资产减值》的规定, 公司按照现行会计政
策计提的长期股权投资减值准备、固定资产减值准备等长期资产的减值准备将不得
转回,因此在未来资产减值因素消除后,减值准备不得转回将会减少公司未来的利润
和股东权益;
(3)根据新《企业会计准则第9号——职工薪酬》的规定, 公司按照现行会计政
策设置的核算工资、福利费、社会保险费等职工的报酬及相关支出的"应付工资"、
"应付福利费"、"其他应付款"等会计科目将统一到"应付职工薪酬"科目下核算; 此
外, "应付职工薪酬"也核算支付职工的非货币性福利、因解除与职工的劳动关系给
予的补偿及其他与获得职工提供的服务相关的支出. 由于此项变动主要涉及会计科
目核算内容的变动,因此对公司经营成果影响不大;
(4)根据新《企业会计准则第16号——政府补助》的规定,公司按照现行会计政
策下直接计入当期损益的政府补助, 将变更为在区分与资产相关的政府补助和收益
相关的政府补助后,将与资产相关的政府补助计入递延收益并分期计入损益,将与收
益相关的政府补助直接计入当期损益, 因此将可能会减少公司的当期利润和股东权
益;
(5)根据新《企业会计准则第17号——借款费用》的规定,借款费用可以资本化
的范围不仅包括现行制度下的专门借款, 还包括一般借款,扩大了资本化的范围,因
此可能会增加公司的当期利润和股东权益;
(6)根据新《企业会计准则第18号——所得税》的规定,公司将现行会计政策下
的应付税款法变更为资产负债表的纳税影响会计法, 将会影响公司的当期会计所得
税费用,从而影响公司当期的利润和股东权益.
上述差异事项和影响事项可能因财政部对新《企业会计准则》的进一步解释而
进行调整.
投资情况说明:
公司投资情况
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
(1)本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司.本
公司用土地使用权出资, 出资额为660万元,占股比例20%.新乡润洋化纤有限公司注
册资本人民币3,300万元,2005年12月2日成立,主要经营棉浆粕生产、销售、棉短绒
加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(2)本公司与新乡市康乐化纤有限公司、新乡市宏力纺织有限公司共同出资设
立新乡市康华精纺有限公司.本公司用土地使用权出资,出资额为450万元,占股比例
20%. 公司注册资本人民币2,250万元,2006年6月8日成立,主要经营棉、化纤纺织及
精纺、纺织原料, 加工;化学纤维、纺织品纺织配件的批发、零售等.目前仍处于建
设中.
★2006年三季:
一、公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内公司所属行业及经营范围未发生变化.2006年来,粘胶纤维市场已走出
低谷,市场回暖,产品价格上涨,销售收入增加.报告期内,公司共生产粘胶纤维74,22
2吨,其中,生产粘胶长丝36,422吨,生产粘胶短纤维37,800吨;生产氨纶纤维1,682吨
.实现销售收入147,520万元,比去年同期增长39.84%;实现利润5,818万元,比上年同
期增长158.97%;实现净利润4,179万元,比上年同期增长179.47%.
1、占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2、公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3、报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
4、主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5、主营业务盈利能力(利润率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
□适用 √不适用
二、会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
三、经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用□不适用
经对年初至下一报告期期末的财务数据初步测算, 预计公司年初至下一报告期
期末的累计净利润较上年同期将出现大幅增长,预计同向大幅上升500%以上.
其原因是: 由于今年以来,黏胶纤维市场已走出低谷,市场回暖,产品价格上涨,
公司经营业绩较去年同期有较大幅度的提高.
五、公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用√不适用
六、原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用□不适用
1.股东名称:新乡白鹭化纤集团有限责任公司
特殊承诺:
所持有的有限售条件股份自获得上市流通权之日起,在36个月内不通过交易所
上市交易出售.
承诺履行情况:履行中
2.股东名称:新乡市国有资产经营有限公司
特殊承诺:
所持有的有限售条件股份自获得上市流通权之日起,在36个月内不通过交易所
上市交易出售.
承诺履行情况:履行中
七、截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的情况说明
□适用√不适用
投资情况说明:
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
本公司上年与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立了新乡润洋化纤有限公司
.新乡润洋化纤有限公司于2005年12月2日成立,目前仍处于建设中.
★2006年三季:
公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内公司所属行业及经营范围未发生变化。2006年来，粘胶纤维市场已走出
低谷，市场回暖，产品价格上涨，销售收入增加。报告期内，公司共生产粘胶纤维74
,222吨，其中，生产粘胶长丝36,422吨，生产粘胶短纤维37,800吨；生产氨纶纤维1,
682吨。实现销售收入147,520万元，比去年同期增长39.84%；实现利润5,818万元，
比上年同期增长158.97%；实现净利润4,179万元，比上年同期增长179.47%。
占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
单位：（人民币）万元
主营业务分行业情况
主营业务收入 主营业务成本 主营业务利润率（％）
纤维素纤维制造业 147,519.54 130,095.89 11.81%
其中：关联交易 1,647.30 1,421.73 13.69%
主营业务分产品情况
粘胶长丝 93,714.23 80,881.51 13.69%
粘胶短纤维 43,759.40 38,980.45 10.92%
其中：关联交易 1,647.30 1,421.73 13.69%
报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴
收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的
说明）
★2006年中期:
(一)公司经营成果、财务状况简要分析
注:变化原因:
(1)主营业务收入、主营业务利润、利润总额、净利润比上年同期增长幅度较
大,主要原因是:粘胶长丝、粘胶短纤维销量比上年同期增长幅度较大;
(2)营业费用比上年同期增加, 主要原因是:报告期粘胶长丝、粘胶短纤维销量
增大导致运输费等营业费用增加;
(3)经营活动产生的现金流量净额本期比上年同期减少幅度较大,主要原因是本
期到期应付票据较多,支付材料款项增多以及应收帐款、应收票据增加较多所致.
变化的原因:
(1)应收帐款期末比期初增加较多,主要原因是:本报告期产品出口量增大,应收
信用证款项增加,导致期末应收帐款增加;
(2)存货期末比期初减少,主要原因是:本期销量增大,导致库存商品减少;
(3)在建工程期末比期初大幅减少, 固定资产期末比期初增加,主要是因为本期
工程决算,减少在建工程,增加固定资产所致.
(4)其他应付款期末大幅减少, 主要是因为本期将本公司控股股东-新乡白鹭化
纤集团有限责任公司的配股准备金人民币23,930,407.00元归还所致.
(二)报告期内的主要经营情况
1、主营业务的范围及经营状况
本公司主营粘胶长丝和粘胶短纤维的生产与销售, 是全国最大的粘胶纤维生产
基地之一.
今年以来, 我国粘胶纤维市场逐步走出低谷,逐渐回暖,粘胶长丝价格有所上涨
,公司紧紧抓住机遇,积极开拓产品销售渠道,生产经营与内部管理齐抓.通过不断强
化管理,狠抓产品质量,加大营销力度,在行业内取得了较好的经营业绩,今年上半年
经营业绩较去年同期大幅上升.
报告期生产粘胶长丝25,720吨,粘胶短纤维24,785吨,生产氨纶丝900吨.实现销
售收入96,294万元,比去年同期增长38.82%;实现利润3,082万元,比上年同期增长74
.35%,实现净利润2,354万元,比上年同期增长113.09%.
2.报告期主营业务收入的行业、产品以及地区分布情况:
注: 报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售商品、提供劳务的关联交易
金额为30,747,966.62元.
主营业务收入、主营业务成本比上年同期增加, 主要是因为本期销量增加所致
注:
报告期利润构成各项目占利润总额的比例较前一报告期降低, 主要是因为报告
期利润增长较多所致.
(四)无对报告期利润产生重大影响的其他经营业务活动.
(五)报告期无参股公司情况.
(六)公司经营中的问题与困难
报告期内,经济效益虽然较去年同期相比有大幅提高,粘胶纤维市场正逐步走出
低谷, 但产品价格仍然较低,燃料、原材料价格始终处于高位,市场竞争依然十分激
烈. 面对目前局面,公司将进一步提高产品质量,降低生产成本,搞好生产经营,完善
科学管理,加大市场及新产品开发力度,精心创造客户价值,扩大产品市场占有率,努
力提高公司的经济效益.
(七)公司投资情况
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
本公司上年与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立了新乡润洋化纤有限公司
.新乡润洋化纤有限公司于2005年12月2日成立,目前仍处于建设中.
(八)公司预计1-9月净利润与上年同期相比上升50%—100%.原因:由于粘胶纤维
市场逐步回暖,产品价格有所上涨,公司粘胶纤维销售量和销售收入较去年同期有较
大幅度提高.
★2006年第一季度:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、 投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
√适用 □不适用
报告期主营业务利润占利润总额的比例比前一报告期减少幅度较大, 主要原因
是:报告期成本和主营业务税金及附加略有增加导致主营业务利润有所减少,且报告
期利润总额有所增加所致; 报告期管理费用占利润总额的比例比前一报告期减少幅
度较大, 主要原因是:已计提的存货跌价准备本报告期因存货已经销售而结转,结转
的存货跌价准备冲减当期的管理费用,致使报告期管理费用减少.
4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5)主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
□适用 √不适用
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.公司股权分置改革情况
根据国务院国资委五部委《关于上市公司股权分置改革的指导意见》、中国证
监会《上市公司股权分置改革管理办法》等相关法律法规, 公司股权分置改革方案
已于2006年4月3日进行了公告
★2005年末期:
(一)公司经营情况
1、公司主营业务的范围及整体经营状况:
本公司是我国生产化纤纺织原材料的大型一类企业. 主营业务为粘胶纤维的生
产与销售,其生产规模居全国同行业前列.
2005年是公司在挑战和考验中前进的一年, 由于受行业周期及国际纺织品贸易
摩擦的影响, 粘胶纤维行业进入低谷,生产经营出现了前所未有的困难.在这一年里
,面对困难和挑战,公司正确判断形势,我们坚持"高质量、满负荷、低消耗、严管理
、争最佳、创效益"的十八字工作方针, 深入挖掘潜力,降低成本,扎实开展工作.紧
紧围绕"三个管理体系"即"质量管理体系、职业安全健康管理体系、环境管理体系
"实施精细化管理,积极营造学习创新的氛围,不断提高管理素质;努力提升系统应变
能力, 加快调整产品结构,加大新产品的研发和科技进步的步伐,逐步实现产品的升
级,以满足市场需求.采取有效措施,最大限度地减轻了宏观形势对企业的影响,确保
了生产、经营秩序的稳定.
2005年生产粘胶纤维83379吨,其中,生产粘胶长丝41,110吨,生产粘胶短纤维42
, 269吨,氨纶纤维2,139吨.全年实现销售收入144,633万元,比去年同期增长3.32%;
全年实现利润1, 717万元,比上年同期下降89.01%,全年实现净利润817万元,比上年
同期下降92.70%.
2.报告期主营业务收入的行业、产品以及地区分布情况:
报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品及提供劳务的关联交易总金额63
,757,365.00元.
注:变化原因:
(1)粘胶长丝、粘胶短纤维主营业务成本比上年同期增加, 主要原因是:粘胶长
丝、粘胶短纤维产销量增加.
(2)粘胶长丝、粘胶短纤维主营业务毛利率比上年同期下降, 主要原因是:粘胶
长丝、粘胶短纤维销售价格有所下降.
3、主要供应商、客户情况
本期公司向前五名供应商采购的总金额为人民币262, 888,378.39元,占年度采
购总额的23.99%;向前五名客户销售的收入总额为人民币500,912,214.72元,占公司
全部主营业务收入的34.63%.
4、报告期内公司主营业务及其结构未发生较大变化.
5、报告期资产构成变动分析
(1)应收帐款比上年增加,主要原因是:本报告期产品出口量增大,应收信用证款
项增加,导致应收帐款增加.
(2)长期股权投资增加的原因:报告期本公司与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出
资设立了新乡市润洋化纤有限公司.
(3)报告期固定资产比上年增加,主要原因是:工程项目完工转入所致.
(4)报告期在建工程比上年减少,主要原因是:工程项目完工转增固定资产,在建
工程减少所致.
(5)报告期短期借款和长期借款比上年减少, 主要原因是:报告期一部分银行贷
款到期归还所致.
6、报告期费用指标变动分析
(1)报告期营业费用比上年同期增加, 主要原因是:销量增大导致了运输等费用
的增加;
(2)报告期财务费用比上年同期减少,主要原因是:报告期贷款减少,导致利息支
出减少;
(3)报告期所得税比上年同期减少,主要原因是:报告期利润减少.
7、报告期现金流量变动情况
注:变化原因:
(1)经营活动产生的现金流量净额比上年增幅较大, 主要原因是:本报告期销售
商品、提供劳务收到的现金大幅度增加, 而购买商品、接受劳务支付的现金、支付
的各项税费等减少较多;
(2)投资活动产生的现金流量净额比上年增幅较大, 主要原因是:上年工程预付
款较多,本报告期购建固定资产所支付的现金比上年大幅度减少;
(3)筹资活动产生的现金流量净额比上年大幅度减少, 主要原因是:本报告期新
增贷款比上年大幅度减少,而归还到期贷款所支付的现金大幅度增加所致.
由于报告期公司应收款项减少较多,应付款项增加较多,使得报告期公司经营活
动产生的现金流量与报告期净利润存在较大差异.
(二)公司投资情况:
1.报告期内募集资金投资情况
报告期内无募集资金,也无延续到报告期内使用的前期募集资金.
2.非募集资金投资项目情况
(1)"年产一万吨差别化连续纺粘胶长丝项目"一期工程:该项目设计生产能力5,
000吨/年,计划总投资43,000万元,资金由公司自筹.截止报告期末,累计完成投资49
,829万元,工程实际投入占预算的115.88%,该工程已于2005年度内建成投产,生产粘
胶长丝2,553吨,销售2,305吨,实现销售收入5,083万元,销售毛利531万元;
(2)"年产一万吨差别化连续纺粘胶长丝项目"二期工程:该项目设计生产能力5,
000吨/年,计划总投资25,000万元,资金由公司自筹.截止报告期末,累计完成投资26
, 000万元,工程实际投入占预算的104%,该工程已于2005年度内建成投产,生产粘胶
长丝1,695吨,销售1,147吨,实现销售收入2,679万元,销售毛利124万元;
3.本公司本年与鄢陵县恒发棉业有限公司共同出资设立新乡润洋化纤有限公司
. 本公司用土地使用权出资,出资额为6,600,000.00元,占股比例20%.新乡润洋化纤
有限公司注册资本人民币33,000,000.00元,2005年12月2日成立,主要经营棉浆粕生
产、销售、棉短绒加工、粘胶长丝、粘胶短纤维销售等.目前仍处于建设中.
(三)公司未来发展的展望
1.目前,化纤行业的发展和公司面临的市场竞争情况
我国目前粘胶纤维的生产企业共有30余家, 其中,粘胶长丝生产企业有13家,粘
胶长丝生产能力超过1万吨的有6家, 超过3万吨的有2家,这6家企业的产能约占全行
业产能的75%以上;粘胶短纤维生产厂家有23家,生产能力在5万吨以上的有8家,生产
能力在10万吨以上的有2家,这8家企业的产能约占全行业产能的70%以上.
近几年来化纤行业迅速发展,我国已经成为世界上第一大化纤生产国,化纤总产
量已接近世界总量的50%.但是化纤产业快速发展的同时,供需矛盾逐渐加剧,下游丝
绸、棉纺、毛纺等企业还不能同步消化快速发展带来的产能.目前,化纤行业呈现出
阶段性供大于求的局面. 做为化纤行业分支之一的粘胶纤维其发展速度与整个化纤
行业的发展基本持平,但增长比率略低于整个化纤行业,也面临着市场竞争加剧的局
面.
目前,粘胶纤维行业竞争格局已经形成,尽管我国粘胶纤维的生产企业共有30余
家, 但粘胶短纤维主要集中在"山东海龙"、"吉林化纤"以及"新乡化纤"等几家企业
;粘胶长丝产量主要集中在"新乡化纤"以及"吉林化纤"、"保定天鹅"等几家企业,市
场竞争格局十分明显.粘胶纤维行业的竞争除主要来自国内企业竞相扩大规模,产量
增长较快,造成竞争加剧外,印度、印度尼西亚等第三世界国家粘胶纤维生产能力也
在不断扩大,给我国粘胶纤维行业带来了一定的竞争压力,对销售造成了不利的影响
,导致我国粘胶纤维市场疲软、效益下降的局面.
2.公司未来的机遇和挑战、发展战略和发展规划
2006年是国家"十一五"规划的开局之年, 也是我公司改革和发展至为关键的一
年,这一年对于企业今后持续和健康发展至关重要.
目前,继我国与欧盟之间纺织品贸易摩擦问题得以解决并达成协议后,中美双方
再度就纺织品问题达成协议,纺织企业从此获得了比较稳定的出口环境.这对提高纺
织行业未来的预期起到了重要的作用.另外,尽管目前粘胶纤维市场出现一时供大于
求的局面,但随着国民经济的快速发展,人民生活水平的不断提高以及粘胶纤维属于
可再生纤维、绿色纤维, 源于天然、胜于天然的优良特性,从长远看,其应用领域和
使用比例必将不断扩大.因此粘胶纤维需求量也存在较大的成长空间.这一切都为公
司提供了良好的发展机遇,公司将抓住机遇、迎接挑战.
公司的发展战略是: 立足主业,做强做精,力争把"新乡化纤"建成全国乃至世界
上最具竞争力的纤维素纤维生产企业.
3.新年度工作计划
在新的一年里我们将以提高效益和打造企业持续竞争力为宗旨,大力推进"节约
型企业"建设,抓好制度落实,强化"精细化"管理;树立系统营销观,加强信息沟通,全
过程地抓好营销工作; 在环保治理达标排放的基础上,加快废气资源化进程,推进企
业的和谐发展.
公司新年度的工作目标为:年产各类纤维100,000吨,其中粘胶长丝46,000吨,粘
胶短纤维52, 000吨,氨纶纤维2,000吨;实现销售收入170,000万元,期间费用14,900
万元.
4.对公司未来发展战略和经营目标实现产生不利影响的风险因素以及采取的对
策和措施
公司已经成为全国最大的粘胶纤维生产企业之一,但是产品结构不尽合理,高附
加值产品较少,将对公司经营目标的实现产生不利的影响.
公司将面对上述不利因素,采取有效措施,充分利用自身的技术优势和连续纺装
备及工程开发优势, 加快调整产品结构,加大新产品的研发和科技进步的步伐,逐步
实现产品的升级,以满足国内外市场需求.近期主要开发异型纤维、蛋白纤维、负离
子功能粘胶纤维、竹碳粘胶纤维、新型阻燃粘胶纤维、竹纤维和超细旦纤维, 扩大
原液着色纤维的生产量,实现产品多元化.在新产品研发过程中注重结合公司生产实
际,注重结合市场形势,以高品质的产品开拓市场,占领市场.充分利用"白鹭牌"产品
优势, 积极开发国际市场,抓住国际上一些发达国家产业结构调整的有利时机,扩大
出口份额,缓解国内市场压力,提高公司的盈利能力和市场抗风险能力.
公司将将进一步挖掘内部潜力,积极推进设备和工艺改革、改造,完善费用控制
体系, 严格执行费用控制制度,严格控制原料成本,充分掌握市场主要原材料的价格
趋势,科学决策,及时掌握调整采购周期和库存周期,合理使用资金;在营销方面积极
与上下游供应商、客户建造稳定的供应链, 共同开发新产品,形成利益共同体,提高
公司的竞争力.
公司将抓住股权分置改革这一千载难逢的机遇,不断完善法人治理结构,按照相
关法规建立、完善公司内部控制制度, 实现规范化运作,使公司顺利走出目前困境,
使公司经济效益有所增长,给广大股东带来更丰厚的回报.
★2005年第三季度:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内公司所属行业及经营范围未发生变化.今年以来市场竞争非常激烈,粘
胶纤维市场持续低靡,粘胶长丝价格不断下降,氨纶市场走入低谷;燃料价格上涨,财
务成本增加,导致本报告期经济效益与去年同期相比下降幅度较大.
2005年1—9月,公司共生产粘胶纤维62,291吨,其中,生产粘胶长丝31,947吨,生
产粘胶短纤维30, 344吨.实现销售收入105,490万元,比去年同期增长5.22%;实现利
润2,247万元,比上年同期下降81.02%;实现净利润1,495万元,比上年同期下降82.12
%.
(1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
单位:(人民币) 万元
主营业务分行业情况
主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
化纤行业 99,717.64 87,816.21 11.94%
其中:关联交易 701.52 612.35 12.71%
主营业务分产品情况
粘胶长丝 64,303.05 56,129.36 12.71%
粘胶短纤维 35,414.59 31,686.85 10.53%
其中:关联交易 701.52 612.35 12.71%
(2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
(3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
√适用 □不适用
项目 2005年7-9月 2005年1-6月
金额 占利润总额 金额 占利润总额 利润构
的比例(%) 的比例(%) 成增减
比率(%)
主营业务利润 23,455,192.81 489.61 84,899,804.91 480.33 9.28
其他业务利润 3,312,937.30 69.16 2,642,493.98 14.95 54.21
营业费用 1,909,182.57 39.85 5,428,084.06 30.71 9.14
管理费用 10,603,844.04 221.35 30,092,585.80 170.25 51.10
财务费用 9,576,061.75 199.89 34,160,519.40 193.27 6.62
利润总额 4,790,589.64 100.00 17,675,364.57 100.00
注:变化原因:
报告期内其他业务利润占利润总额的比例比前一报告期增加的主要原因是: 报
告期销售废品、废料较多而前一报告期较少且报告期利润总额下降较多;
报告期管理费用占利润总额的比例比前一报告期增加的主要原因是: 报告期利
润总额下降较多.
(4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
(5)主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
√适用 □不适用
本报告期,公司主营业务毛利率为6.85%,与前一报告期12.45%相比下降了44.98
%.主要原因是:报告期内主营产品价格下降幅度较大.
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
公司预计1-12月净利润与上年同期相比下降50%以上.原因:(1)主营产品粘胶长
丝、粘胶短纤维价格下降幅度较大;(2)燃料价格比上年同期上涨幅度较大.
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
□适用 √不适用 |
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