经营分析
| 发布日期：2008-3-26 15:40:00 |
≈≈大杨创世600233≈≈(更新:08.03.25)
本栏内容:主营构成、经营分析、关联企业经营状况
(一) 主营构成
按行业构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜服装销售 ｜ 87698.9｜ 18906.3｜ 96.28｜ 107.10｜
｜包装制品销售 ｜ 2121.0｜ 165.5｜ 0.84｜ 2.59｜
｜其他销售 ｜ 3109.9｜ 566.0｜ 2.88｜ 3.80｜
｜其中：关联交易 ｜ 15785.5｜ 2053.6｜ 10.46｜ 19.28｜
｜内部抵消 ｜ 11047.0｜ 157.0｜ 1.42｜ 13.49｜
｜合计 ｜ 81882.7｜ 19480.8｜100.00｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜西服 ｜ 58814.3｜ 11740.9｜ 59.79｜ 71.83｜
｜女装 ｜ 11460.9｜ 2516.7｜ 12.82｜ 14.00｜
｜其他服装 ｜ 17423.7｜ 4648.7｜ 23.67｜ 21.28｜
｜包装制品 ｜ 2121.0｜ 165.5｜ 0.84｜ 2.59｜
｜其他销售 ｜ 3109.9｜ 566.0｜ 2.88｜ 3.80｜
｜其中：关联交易 ｜ 15785.5｜ 2053.6｜ 10.46｜ 19.28｜
｜内部抵消 ｜ 11047.0｜ 157.0｜ 1.42｜ 13.49｜
｜合计 ｜ 81882.7｜ 19480.8｜100.00｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜国内服装销售 ｜ 29142.3｜ 7008.4｜ 35.69｜ 35.59｜
｜亚洲地区服装销售 ｜ 17092.7｜ 4437.9｜ 22.60｜ 20.87｜
｜欧美地区服装销售 ｜ 41463.9｜ 7460.0｜ 37.99｜ 50.64｜
｜国内其他销售 ｜ 5230.9｜ 731.5｜ 3.72｜ 6.39｜
｜其中：关联交易 ｜ 15785.5｜ 2053.6｜ 10.46｜ 19.28｜
｜内部抵消 ｜ 11047.0｜ 157.0｜ 1.42｜ 13.49｜
｜合计 ｜ 81882.7｜ 19480.8｜100.00｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜服装销售 ｜ 38288.3｜ 6986.8｜ 18.25｜ 104.94｜
｜其中：关联交易 ｜ 7130.1｜ 700.3｜ 9.82｜ 19.54｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜西服 ｜ 27270.5｜ 3964.9｜ 14.54｜ 74.74｜
｜女装 ｜ 5089.6｜ 1035.8｜ 20.35｜ 13.95｜
｜其他服装 ｜ 5928.3｜ 1986.1｜ 33.50｜ 16.25｜
｜其中：关联交易 ｜ 7130.1｜ 700.3｜ 9.82｜ 19.54｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜国内服装销售 ｜ 12398.8｜- ｜- ｜ 33.98｜
｜亚洲地区服装销售 ｜ 9994.9｜- ｜- ｜ 27.39｜
｜欧美地区服装销售 ｜ 15894.7｜- ｜- ｜ 43.56｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜西服 ｜ 45872.0｜ 8595.3｜ 18.74｜ 70.72｜
｜运动服 ｜ 1126.1｜ 160.6｜ 14.26｜ 1.74｜
｜包装品及蚊帐 ｜ 3132.8｜ 249.9｜ 7.98｜ 4.83｜
｜其他服装 ｜ 22173.9｜ 5616.7｜ 25.33｜ 34.18｜
｜其中:关联交易 ｜ 9435.9｜ 1531.5｜ 16.23｜ 14.55｜
｜合 计 ｜ 72304.9｜ 14622.5｜ 20.22｜ 111.47｜
｜内部抵消 ｜ 7439.4｜ 2.8｜ 0.04｜ 11.47｜
｜合 计 ｜ 64865.5｜ 14619.7｜ 22.54｜ 100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
按地区构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜国内销售 ｜ 24024.5｜ 5418.5｜ 22.55｜ 37.04｜
｜国外销售（亚洲） ｜ 25225.8｜ 4619.9｜ 18.31｜ 38.89｜
｜国外销售（欧洲） ｜ 23054.5｜ 4584.1｜ 19.88｜ 35.54｜
｜其中：关联交易 ｜ 9435.9｜ 1531.5｜ 16.23｜ 14.55｜
｜合计 ｜ 72304.9｜ 14622.5｜ 20.22｜ 111.47｜
｜内部抵消 ｜ 7439.4｜ 2.8｜ 0.04｜ 11.47｜
｜合计 ｜ 64865.5｜ 14619.7｜ 22.54｜ 100.00｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
按行业构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜服装加工销售 ｜ 69172.0｜ 14372.6｜ 20.78｜ 106.64｜
｜包装品及蚊帐加工销售 ｜ 3132.8｜ 249.9｜ 7.98｜ 4.83｜
｜其中:关联交易 ｜ 9435.9｜ 1531.5｜ 16.23｜ 14.55｜
｜合计 ｜ 72304.9｜ 14622.5｜ 20.22｜ 111.47｜
｜内部抵消 ｜ 7439.4｜ 2.8｜ 0.04｜ 11.47｜
｜合计 ｜ 64865.5｜ 14619.7｜ 22.54｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 服装加工销售 ｜ 49681.6｜ 10156.0｜ 20.44｜ 107.88｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 西服 ｜ 37006.5｜ 7551.8｜ 20.41｜ 80.35｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 其中:关联交易 ｜ 7124.5｜ 1023.5｜ 14.37｜ 15.47｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜服装加工销售 ｜25803.41 ｜20232.25 ｜5571.15 ｜21.59 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西服 ｜17600.55 ｜14123.95 ｜3476.60 ｜19.75 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其他服装 ｜7972.18 ｜5896.08 ｜2076.10 ｜26.04 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区业构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国内销售 ｜9849.15 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国外销售（亚洲） ｜12340.52 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国外销售（欧美） ｜4991.21 ｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜服装加工销售 ｜13706.98 ｜11005.11 ｜2701.87 ｜19.71 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西服 ｜8876.04 ｜6996.53 ｜1879.51 ｜21.18 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜女装 ｜1302.94 ｜943.88 ｜359.05 ｜27.56 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜2019.08 ｜1540.57 ｜478.51 ｜23.70 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜服装加工销售 ｜54842.82 ｜43702.58 ｜11140.24 ｜20.31 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜包装品加工销售 ｜1785.21 ｜1540.00 ｜245.21 ｜13.74 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜8686.42 ｜7133.08 ｜1553.34 ｜17.88 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜56628.03 ｜45242.59 ｜11385.45 ｜20.11 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜内部抵消 ｜4543.54 ｜4544.98 ｜-1.44 ｜-0.03 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜52084.49 ｜40697.60 ｜11386.88 ｜21.86 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西服 ｜41221.67 ｜32610.21 ｜8611.46 ｜20.89 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜运动服 ｜2449.25 ｜2207.70 ｜241.54 ｜9.86 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜包装品 ｜1785.21 ｜1540.00 ｜245.21 ｜13.74 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其他 ｜11171.91 ｜8884.68 ｜2287.23 ｜20.47 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜8686.42 ｜7133.08 ｜1553.34 ｜17.88 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜56628.03 ｜45242.59 ｜11385.45 ｜20.11 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜内部抵消 ｜4543.54 ｜4544.98 ｜-1.44 ｜-0.03 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜52084.49 ｜40697.60 ｜11386.88 ｜21.86 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国外销售 ｜37838.50 ｜30366.09 ｜7472.41 ｜19.75 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国内销售 ｜18789.53 ｜14876.49 ｜3913.04 ｜20.83 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜8686.42 ｜7133.08 ｜1553.34 ｜17.88 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜56628.03 ｜45242.59 ｜11385.45 ｜20.11 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜内部抵消 ｜4543.54 ｜4544.98 ｜-1.44 ｜-0.03 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜52084.49 ｜40697.60 ｜11386.88 ｜21.86 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
(二) 经营分析
★2007年末期:
一、报告期内经营情况的回顾
1.公司报告期内总体经营情况
报告期内,公司经理层带领六千多名员工,在各级政府和有关部门的关心支持下
, 在董事会的领导下,同心协力,克服了人民币升值、出口退税率下降等不利因素的
影响,坚持科学发展、和谐发展,坚持价值创新,取得了较好的经营业绩.
2007年,公司全年完成产量790万件,比上年增长12.54%;实现营业收入81,882.7
3万元, 比上年增长25.55%;实现营业利润16,912.46万元,比上年增长117.81%;实现
净利润13,433.54万元,比上年增长109.33%.
在各项经济指标大幅提升的同时, 公司的加工、贸易、品牌三大板块业务都得
到了长足的发展.
在加工方面:男装生产企业实现了目标客户与流水线的成功对接,产品结构调整
取得了阶段性成果.女装、休闲装市场开发取得显著效果,2007年不但锁定了几个重
点大客户, 而且产品档次有很大提高,未来的发展前景可望与男装比翼齐飞.在加工
方面,公司的优良品质已经成为公司的核心竞争力.
在贸易方面:公司贸易团队的市场拓展工作成效显著,使公司客户稳定、订单充
足、确保了工厂生产的淡季不淡.同时公司的网络信息化工作继续得到大力推进,使
贸易工作从采购、报关到各项业务拓展都基本实现了规范化、制度化的管理, 提升
了工作效率.
在品牌方面: 2007年是创世品牌投入最大的一年.经过一年的努力,公司的品牌
改造工程已经初见成效,为创世的明天和未来打下了良好基础.今天的创世品牌无论
是内在品质还是外在形象都得到了很大提升. 特别是在2007年的大连国际服装节和
世界经济论坛首届新领军者年会上,创世品牌全方位、多视角的精彩亮相,更是让世
人见识了无国界品牌的真正魅力.
2.公司主营业务及经营状况
(1)公司主营业务经营情况的说明公司属于服装行业,专注于生产和营销各类中
高档服装,包括上衣、西裤、大衣、夹克、女装、运动装和棉衣等各类产品.
公司收入主要来自于主营业务收入.
3.报告期内公司资产和利润、现金流量情况
公司交易性金融资产以公允价值计量, 以上海证券交易所公布的2007年12月28
日收盘价计量. 除此之外的其他资产皆采用成本法计量,报告期内,公司资产结构未
发生重大变动.
报告期内主要财务指标分析如下:
说明:
①营业收入及营业成本的增长主要源于产量的增长以及本期增加了一般贸易方
式出口的比例;
②销售费用及管理费用的增长主要源于职工工资奖金、广告费增加;
③财务费用的增长主要源于人民币持续升值,汇兑损益增加;
④公允价值变动收益下降、投资收益的增长皆源于报告期内处理了可供出售金
融资产以及大部分交易性金融资产. 此项交易同时增加本期营业利润、货币资金以
及投资活动产生的现金流量净额;
⑤其他应收款下降主要源于报告期内,公司职工借款减少;
⑥经营活动产生的现金流量净额下降主要源于利润增长导致支付的所得税增加
以及支付的职工工资奖金增加.
二、公司未来发展的展望
1.公司的长远发展规则
公司将坚持两个发展方向: 一是继续稳定扩大中国高级男装制造基地,以"大连
缝制"走向世界; 二是以公司的自有品牌"创世"为领引,集中人力、物力、财力向旗
舰店销售、商业联营销售、团购、量身定制、发展VIP会员等方面加大投入,创建无
国界高级男装品牌.
2.公司2008年经营思路
2008年经营计划:计划实现营业收入9亿元,营业利润7000万元.
2008年是我国贯彻党的十七大会议精神,落实科学发展观最重要的一年,中国经
济由此进入了一个全面的调整时期.在中央经济工作会议上已经明确提出,要加强宏
观调控,控制经济过快、过热增长,并将开始实施从紧的货币政策.同时,新的《劳动
合同法》也于2008年1月1日正式开始实施.在国家政策的重大调整之际,公司将坚决
响应党中央的号召, 以科学发展观引领企业发展,顺应时代潮流,不断调整发展战略
,寻求更大的发展.
2008年, 公司仍然要坚持以品牌建设为中心,在"做好工厂、做强贸易、做精品
牌"上面花功夫、下力气,为品牌战略的全面实施做好准备.
在工厂建设方面:2008年,工厂工作的首要任务就是做好专线生产模式的战略调
整, 以为客户创造更高价值为目的,以管理创新和技术创新为主要手段,进一步提高
生产效率、提升产品的品质和档次. 在管理方面,要从每一个生产的具体环节入手,
实施科学管理、精益管理,使生产效率再上一个台阶.同时,继续做好技术创新,提升
产品档次,提高产品的附加值,努力把工厂做成世界高端男装的金牌工厂.
在贸易方面: 2008年里,公司的贸易团体要在做好生产专线战略调整的基础上,
不断开发新的客户, 进一步提高大杨创世国际高档男装的市场份额.当前,随着我国
政治、经济环境的变化,国外的客户普遍存在着恐惧心理和怀疑态度,一些客户已经
在考虑把加工业务向生产成本更低的国家和地区转移.在这种情况下,我们的贸易团
队一定要抢在客户的前面,想尽办法,消除他们的顾虑.通过专线生产模式,向客户表
明公司长期合作的诚意,展示出公司的优势和实力,让他们愿意与公司风雨同舟、长
期合作,最终实现价值的共同提升,达到双赢的效果.
在品牌建设方面:品牌建设仍旧是2008年公司工作的中心,品牌团队要进一步解
放思想、大胆创新、努力探索出一条符合市场需求、体现大杨优势的品牌发展之路
, 为大杨的品牌明天奠定基础.同时,在量身定制业务方面,要整合各种资源,加大市
场开发力度,做强做大,逐步形成大杨独有的核心竞争优势.
2008年, 公司将继续落实相应的职能细分和激励政策,确保人才工作的连续性,
并进一步完善人才建设的体系,提升公司的内在竞争力.
3.资金需求及使用计划
公司2008年度暂无新的项目投资计划.
4.公司面临的风险因素的分析
人民币升值将是公司未来发展期间面临的最大的困难与挑战.为此,公司一方面
将继续狠抓改革,提高生产效率,提高产品质量,从内部消化人民币升值的压力;另一
方面, 公司将大力发展自有品牌,推进自有品牌国内市场的拓展,以抵消人民币升值
的影响.
三、公司投资情况
报告期内公司投资额为400万元人民币,比上年增加400万元.
报告期内, 公司与母公司大杨集团有限责任公司共同出资设立大连市服装研究
所有限公司.大杨集团有限责任公司以经评估的850.5万元的土地、3.18万元的净资
产和746.32万元现金出资,占注册资本的80%;大连大杨创世股份有限公司以400万元
现金出资,占注册资本的20%.
被投资的公司情况
1.募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2.非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金使用情况.
四、公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响
根据财政部《关于印发<企业会计准则第1号--存货>等38项具体准则的通知》(
财会[2006]3号)等规定,结合本公司实际情况做相应会计政策变更和会计估计变更,
具体情况如下:
(一)对应收款项计提坏账准备的估计变更
考虑到原会计估计对应收款项计提坏账不够细化, 公司本着谨慎性原则,从200
7年1月1日起对应收款项坏账准备计提标准作出如下会计估计变更:
其中,出口货物一般采用对方银行开具的即期信用证结算,发生坏账的可能性很
小, 不计提坏账准备;本公司与控股子公司之间的应收款项很少发生坏账损失,不计
提坏账准备.
上述会计估计变更采用未来适用法,影响本年净利润为-169,997.61元.
(二)对固定资产估计净残值和计提折旧期限的估计变更
考虑到产品更新速度加快,相关固定资产的更新也随之加快,并且新的《中华人
民共和国企业所得税法》于2008年1月1日起施行. 公司考虑到该情况,从2008年1月
1日起,将固定资产的预计净残值率确定由原来的10%调整为5%,将固定资产计算折旧
的年限标准作出如下会计估计变更:原年限标准:
1.房屋、建筑物,为20年;
2.机器设备,为10年;
3.运输设备,为5年;
4.其他设备,为5年.
现年限标准:
1.房屋、建筑物,为20年,保持不变;
2.飞机、火车、轮船、机器、机械和其他生产设备,为10年;
3.与生产经营活动有关的器具、工具、家具等,为5年;
4.飞机、火车、轮船以外的运输工具,为4年;
5.电子设备,为3年.
该项调整预计对2008年的损益影响额为-911万元,其中:由于预计净残值变更影
响额-534万元,折旧年限变更影响-237万元.
投资情况说明:
公司投资情况
报告期内公司投资额为400万元人民币,比上年增加400万元.
报告期内, 公司与母公司大杨集团有限责任公司共同出资设立大连市服装研究
所有限公司. 大杨集团有限责任公司以经评估的850.5万元的土地、3.18 万元的净
资产和 746.32 万元现金出资,占注册资本的 80%;大连大杨创世股份有限公司以 4
00 万元现金出资,占注册资本的20%.
被投资的公司情况
占被投资公司权
被投资的公司名称 主要经营活动
益的比例(%)
研究、设计、试制服装;服
大连市服装研究所 装生产加工,经销及进出
口;服装面料、辅料、服 20
有限公司 装机械设备及配件进出口;
服装技术转让和技术开发;
服装设计技术培训
1. 募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2. 非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金使用情况.
★2007年三季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况:
股东名称:大杨集团有限责任公司
承诺事项: 1.对股份获得流通权后分步上市流通的承诺大杨集团在公司股权分
置改革方案实施后,对于其获得流通权的股份的出售或转让作出如下承诺:保证所持
有的大杨创世非流通股股份自股改方案实施之日起, 在六十个月内不上市交易或者
转让;在上述承诺期届满后,通过证券交易所挂牌交易出售原大杨创世非流通股股份
数量占大杨创世股份总数的比例在十二个月内不超过百分之五, 在二十四个月内不
超过百分之十;通过证券交易所挂牌交易出售的原大杨创世非流通股股份数量,达到
公司股份总数百分之一的,应当自该事实发生之日起两个工作日内做出公告,但无需
停止出售股份.
2.稳定股价的承诺
大杨集团承诺: 在大杨创世股权分置改革方案实施后2个月内,若出现大杨创世
二级市场股票价格连续三个交易日的收盘价低于2. 81元(若此间有派息、送股、资
本公积金转增股份等除权事项, 应对该价格进行除权处理),将自其下一个交易日开
始通过交易所以集中竞价的方式,在2.81元/股以下的价格(含2.81元)购买大杨创世
股票, 直至大杨创世股票二级市场价格不低于2.81元或者累计买足1,000万股为止;
期间如果累计购入大杨创世股数达到其总股本的5%, 则需要根据《证券法》、《关
于上市公司控股股东在股权分置改革后增持社会公众股份的有关问题的通知》等相
关规定进行公告,并在公告二日后方可继续增持大杨创世股票.增持计划完成后的六
个月内大杨集团将不出售所增持的股份并将履行相关信息披露义务.
3.关于利润分配的承诺
在实施股权分置改革之后,大杨集团承诺将在股东大会上提议并投赞成票:大杨
创世今后三年的利润分配比例将不低于当年实现的可供股东分配利润(非累计可分
配利润)的60%.
承诺履行情况:
1. 对股份获得流通权后分步上市流通的承诺截止报告期末,大杨集团未有违反
承诺事项发生.
2.稳定股价的承诺截止报告期末,此项承诺已实施完毕,大杨集团未有违反承诺
事项发生.
3.关于利润分配的承诺
2005年利润分配比例为当年实现的可供股东分配利润的91. 43%;2006年利润分
配比例为当年实现的可供股东分配利润的62.11%,皆符合控股股东的承诺条件.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
四、其他需要说明的重大事项
1、公司持有其他上市公司股权情况
√适用 □不适用
2、公司持有非上市金融企业、拟上市公司股权的情况
□适用 √不适用
★2007年中期:
一、董事会报告
公司属于服装行业,专注于生产和营销各类中高档服装,包括上衣、西裤、大衣
、夹克、女装、运动装和棉衣等各类产品, 年加工能力总计超过1000万件/套.
报告期内,公司内销市场持续稳定增长;外销市场中亚洲市场占有比例略有下降
,欧美市场快速增长,占有比例大幅度上升,国际知名大客户的开发进入新阶段.同时
,公司克服了人民币升值、出口退税下降等不利因素的影响,销售毛利率保持了基本
稳定,而产品结构的调整,产品附加值的增加保证了营业收入的高速增长.
报告期内,公司完成产量366.4万件,比去年同期增长19%,营业收入36,486.59万
元, 比去年同期增长48.05%,营业利润7,505.50万元,比去年同期增长148.54%,净利
润5,802.40万元,比去年同期增长125.22%.
说明:
1.营业收入及营业成本的增长主要源于产量的增长以及本期增加了一般贸易方
式出口的比例;
2.销售费用及管理费用的增长主要源于职工工资奖金、广告费增加;
3.财务费用的增长主要源于人民币持续升值,汇兑损益增加;
4.资产减值损失增长主要源于报告期内,计提存货跌价准备增加;
5.公允价值变动收益下降、投资收益的增长皆源于报告期内处理了可供出售金
融资产以及大部分交易性金融资产. 此项交易同时增加本期营业利润、基本每股收
益、投资活动产生的现金流量净额以及货币资金;
6.其他应收款增长主要源于报告期内,公司职工借款增加;
7. 其他应付款增长主要源于报告期内,增加了公司为进行品牌营销在各种媒体
做广告宣传的费用;
8.经营活动产生的现金流量净额下降主要源于利润增长导致支付的所得税增加
以及支付的职工工资奖金增加.
二、公司主营业务及其经营状况
1、利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析
报告期内,公司处置了可供出售金融资产以及大部分交易性金融资产,实现投资
收益75,925,839.07元,占报告期公司利润总额的100.84%.
三、公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金投资项目.
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及说明
报告期内,公司处理了可供出售金融资产以及大部分交易性金融资产,投资净收
益同比大幅度增加, 所以预计年初至下一报告期期末的累计净利润与上年同期相比
大幅度上涨.
★2007年一季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
报告期内,公司处理了可供出售的金融资产-万通先锋以及部分交易性金融资产
,投资净收益同比大幅度增加,所以预计年初至下一报告期期末的累计净利润与上年
同期相比大幅度上涨.
四、本次季报资产负债表中的2007年期初股东权益与"新旧会计准则股东权益
差异调节表"中的2007年期初股东权益存在差异的原因说明:
□适用 √不适用
★2006年未期:
一、报告期内经营情况的回顾
1.公司报告期内总体经营情况
报告期内,公司经理层带领七千多名员工,在各级政府和有关部门的关心支持下
,在董事会的领导下,坚持价值创新的"蓝海"战略,取得了历史上最好的经营业绩,开
创了大杨百年基业的新篇.
06年是大杨创世发展史上具有重要意义的一年.从年初开始,公司就掀起了价值
创新的浪潮,在加工、贸易、品牌三块金牌战略的指引下,公司坚持目标客户和目标
工厂对接, 坚持各企业、各部门团结协作,坚持信息化科学管理,坚持"四个提高"和
"两个降低",首次实现了服装生产加工无淡季.
2006年,公司全年完成产量702万件,比上年增长26.26%,实现主营业务收入64,8
65.47万元,比上年增长24.54%,实现主营业务利润14,590.09万元,比上年增长28.27
%,实现净利润4,220.12万元,比上年增长55.57%.
2006年,公司主要在以下几个方面取得较好的业绩:
首先, 在8月份,公司下属四家子公司----洋尔特、耐尔特、大通、华星喜获国
家质量监督检验检疫总局颁发的"出口商品免验"证书, 成为东北地区第一家获此殊
荣的服装企业,填补了东北地区无出口免验产品的空白,也是全国仅有的一次获得四
家企业免验资格的公司. 省长张文岳亲自到杨树房和国家质检总局的领导一起为公
司颁发证书并做重要讲话.
其次,创世品牌继2003年获得中国名牌之后,去年又顺利通过国家名牌推进委员
会的复评, 在人民大会堂再次荣获"中国名牌",创世西服也荣获"国家免检产品"、"
中国服装行业领袖品牌"等荣誉称号,并受到大连市政府的表扬和奖励
第三,经过公司大股东大杨集团对大连服装研究所历时一年的整合,研究所的三
大中心----即产品研发中心、检验检测中心和人才培训中心正式落成, 并成功举办
首届国际服装设计研发大师班,为公司向创意型、服务型企业转型铺平了道路.
第四,公司荣获"全国推进新农村建设百强示范企业"、"全国就业与社会保障先
进民营企业"、"中国企业教育先进单位百强"等新的国家级荣誉称号.在大连市第二
届服装技能大赛上, 公司还获得了两个冠军,一个亚军,充分展示了大杨一流企业一
流员工的风采.
第五,公司高层领导历时两个多月的时间,分阶段兵分三路出访欧洲、北美和日
本,通过对重要市场的考察和与重量级客户的交流,加深了合作,增进了友谊,为大杨
今后的发展拓展了广阔的空间.
此外, 公司还成功举办了创新论坛,通过别具一格的形式,使创新的浪潮在公司
全面展开, 并通过8月份的半年总结会,形成"坚持价值创新,实现大杨创世蓝海战略
"的共识. 去年在升格为国家级的中国(大连)服装纺织品博览会上,公司的创世品牌
首次与BCBG等国际大牌联手参展, 创世高端品牌的国际化形象得到了非常好的宣传
和展示.
回顾2006年取得的成绩, 主要得益于大杨在近五年里所做的战略调整.这五年,
是中国加入WTO并逐步融入国际经济一体化的五年, 也是大杨变化最大的五年.五年
前, 公司怀着忐忑不安的心情,担心是否"狼来了";五年后,一路回望,公司卧薪尝胆
,收获颇多:公司的厂房增加了3万多平方米,仓库增加了2.5万平方米,设备投资超过
2亿元,职工住房和公寓面积增加6万平方米,此外公司还兴建了员工培训中心、文化
娱乐中心、后勤服务中心以及高标准的职工幼儿园等福利设施,一句话,公司创建了
一个崭新的和谐新村杨树房.
2.公司主营业务及经营状况
(1)公司主营业务经营情况的说明
公司属于服装行业,专注于生产和营销各类中高档服装,包括上衣、西裤、大衣
、夹克、女装、运动装和棉衣等各类产品,年加工能力总计超过1000万件/套.
公司收入主要来自于主营业务收入.
(2)主营业务分行业情况表
单位:元 币种:人民币
分行业 主营业务收入 占主营业务 主营业务利润 占主营业务
收入比例 利润比例
服装加工销售 691,720,371.97 95.67% 143,726,320.44 98.29%
包装品及蚊帐加工销售 31,328,152.84 4.33% 2,498,558.56 1.71%
其中:关联交易 94,358,983.97 13.05% 15,315,235.42 10.47%
合 计 723,048,524.81 100.00% 146,224,879.00 100.00%
内部抵消 74,393,812.51 / 27,850.03 /
合 计 648,654,712.30 100.00% 146,197,028.97 100.00%
(3)主营业务分产品情况表
单位:元 币种:人民币
分行业 主营业务收入 占主营业务 主营业务利润 占主营业务
收入比例 利润比例
西服 458,720,461.52 63.44% 85,953,253.57 58.78%
运动服 11,260,548.12 1.56% 1,605,754.16 1.10%
包装品及蚊帐 31,328,152.84 4.33% 2,498,558.56 1.71%
其他服装 221,739,362.33 30.67% 56,167,312.71 38.41%
其中:关联交易 94,358,983.97 13.05% 15,315,235.42 10.47%
合 计 723,048,524.81 100.00% 146,224,879.00 100.00%
内部抵消 74,393,812.51 / 27,850.03 /
合 计 648,654,712.30 100% 146,197,028.97 100.00%
(4)主营业务分地区情况表
单位:元 币种:人民币
分行业 主营业务收入 占主营业务 主营业务利润 占主营业务
收入比例 利润比例
国内销售 240,245,299.86 33.23% 54,184,909.75 37.06%
国外销售(亚洲) 252,257,771.89 34.89% 46,198,599.49 31.59%
国外销售(欧洲) 230,545,453.06 31.89% 45,841,369.76 31.35%
其中:关联交易 94,358,983.97 14.55% 15,315,235.42 10.48%
合计 723,048,524.81 100.00% 146,224,879.00 100.00%
内部抵消 74,393,812.51 / 27,850.03 /
合计 648,654,712.30 100.00% 146,197,028.97 100.00%
(5)占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主要行业以及主要产品情况
单位:元 币种:人民币
分行业 主营业务收入 主营业务成本 主营业务 主营业务 主营业务 主营业务
或 利润率% 收入比上 成本比上 利润率比
分产品 年增减% 年增减% 上年增减
行业
服装加 691720371.97 547994051.53 20.78% 26.13% 25.39% 增加0.47
工销售 个百分点
产品
西服 458720461.52 372767207.95 18.74% 11.28% 14.31% 减少2.15
个百分点
其他 221739362.33 165572049.62 25.33% 98.48% 86.36% 增加4.86
个百分点
注:其他产品收入、成本大幅度上升主要是因为本年度新增女装工厂,女装产量
增加.
(6)主要供应商、客户情况
单位:元 币种:人民币
前五名供应商采购金额合计 304,929,743.14 占采购总额比重 50.92%
前五名销售客户销售金额合计 383,929,063.28 占销售总额比重 59.19%
3. 公司资产和利润构成变动情况
(1)报告期公司资产构成同比变动情况.
项 目 期末数 期初数 增减额 增减幅度
预付账款 20,548,614.67 8,718,402.59 11,830,212.08 135.69%
存货 114,094,531.00 58,320,196.54 55,774,334.46 95.63%
应付账款 59,561,788.93 28,472,099.83 31,089,689.10 109.19%
预收账款 10,310,255.31 5,208,552.40 5,101,702.91 97.95%
应付股利 2,484,383.42 1,411,325.17 1,073,058.25 76.03%
应交税金 5,809,454.17 541,836.16 5,267,618.01 972.18%
说明:
①预付账款期末数较期初数增加11,830,212.08元,增幅135.69%,主要原因系本
公司按采购合同预付的应季原材料款项增加;
②存货期末数较期初数增加55, 774,334.46元,增幅95.63%,主要原因系公司根
据合同需求为生产下一季(应季)服装所进行的加工量和采购的原材料有所增加.
③应付账款期末数较期初数增加31,089,689.10元,增幅109.19%,主要原因系本
公司存货采购量有所增加.
④预收账款期末数较期初数增加5, 101,702.91元,增幅 97.95%,主要原因系预
收一家日本客户相关合同款项增加.
⑤应付股利期末数较期初数增加1,073,058.25元,增长76.03%,主要为本年度控
股子公司新增尚未支付的其它股东的股利.
⑥应交税金期末数较期初数增加 5,267,618.01元,增幅972.18%,主要原因系本
公司经营业绩增长使企业应交增值税和企业所得税增加.
(2)报告期公司利润构成变动
项 目 期末数 期初数 增减额 增减幅度
主营业务收入 648,654,712.30 520,844,885.87 127,809,826.43 24.54%
营业费用 32,267,314.50 20,608,784.33 11,658,530.17 56.57%
管理费用 38,515,513.28 27,360,764.20 11,154,749.08 40.77%
财务费用 3,399,453.34 2,398,775.21 1,000,678.13 41.72%
投资收益 -513,991.65 -19,420,661.89 18,906,670.24 97.35%
说明:
①营业费用及管理费用的增长大于主营业务收入增长的主要原因一方面是因为
本年度广告费用投入增加,另一方面是因为人工费用增加;
②财务费用本年数较上年同期数增加1,000,678.13元,增幅41.72%,主要原因系
由于美元对人民币汇率下调使本公司外汇结汇损失增加.
③投资收益本年数较上年同期数增加18, 906,670.24元,增幅97.35%,主要原因
系本期证券市场回暖本公司所持短期投资市场价值回升.
4.公司现金流量情况分析
项 目 期末数 期初数 增减额 增减幅度
经营活动产生的现金流量 92604132.41 66550124.12 26054008.29 39.15
投资活动产生的现金流量-68371041.97 -27588329.14 -40782712.83 -147.83
筹资活动产生的现金流量-15651984.98 -26697238.33 11045253.35 41.37
说明:
①报告期内经营活动产生的现金流量同比上升的主要原因为本年度收入的增长
②报告期内投资活动产生的现金流量同比大幅度下降的主要原因为本年度增加
购建固定资产支出以及本年度净收回的短期投资减少.
③报告期内筹资活动产生的现金流量同比上升的原因一方面是因为公司2005年
新设子公司格尔特外方资金本年度到位,吸收投资所收到的现金增加;另一方面是因
为本年度子公司分配股利减少.
二、公司未来发展的展望
1.公司的长远发展规划
未来5年, 公司将坚持两个发展方向:一是继续稳定扩大中国高级男装制造基地
,以"大连缝制"走向世界;二是大力发展自有品牌,以中国名牌"创世"为领引,集中人
力、物力、财力向旗舰店销售、商业联营销售、团购、单量单裁、发展VIP会员等
方面加大投入,发展自有民族品牌.
2.公司2007年经营思路
2007年经营计划:计划实现主营业务收入8亿元,同比增长23.08%,营业利润8,80
0万元,同比增长19.03%.
2007年, 公司要坚持价值创新,在做好工厂、做强贸易、做精品牌上下功夫.在
工厂建设方面, 从07年开始,公司要再用三年的时间,学习引进国外先进的经验和模
式,使公司的生产管理和品质控制达到世界领先水平.
在贸易方面,2007年公司会继续加强与各贸易商社的合作,稳定与重量级客户的
业务关系, 同时突出产品设计、企划对市场开发的贡献:一方面,公司将深化与现有
客户的合作, 使订单数量上的饱和最大程度地转化成企业效益;另一方面,公司将有
针对性地开发新的客户和业务,强化公司的品质优势,减小对单一客户和产品的过度
依赖.
在品牌建设方面, 2007年,公司将继续强化旗舰店对品牌形象的推广,尤其是在
一线城市将加大投入力度,并通过单量单裁等个性化会员服务,提升客户的归属感和
忠实度. 2007年,公司将继续落实相应的职能细分和激励政策,完善公司人才建设体
系,整合公司业务资源,深化信息化科学管理,全面提升公司核心竞争力.
3.公司面临的风险因素的分析
人民币升值将是公司未来发展期间面临的最大的困难与挑战.为此,公司一方面
将继续狠抓改革,提高生产效率,提高产品质量,从内部消化人民币升值的压力;另一
方面, 公司将大力发展自有品牌,推进自有品牌国内市场的拓展,以抵消人民币升值
的影响.
4. 执行新会计准则后,公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的
财务状况和经营成果的影响情况
本公司将从2007年1月1日起全面执行已颁布的新会计准则体系及相关规定, 公
司已经按照新会计准则体系拟定了公司适用的会计政策, 会计政策变更对2006年12
月31日股东权益的影响金额详见2006年度财务报告. 新会计政策对2007年度的财务
状况和经营成果影响较大的主要有:
(1)长期股权投资差额的会计处理
按照现行的会计准则和公司的会计政策, 股权投资差额的借方发生额按照10年
进行摊销,2006年度的摊销金额为3,577,241.76元.按照新会计准则以及公司拟定的
会计政策,公司股权投资借方差额8,282,969.02元全部予以冲销,相应调减2007年期
初留存收益8,282,969.02元,在其原摊余年限,即未来的5年内将不再摊销,会影响公
司的财务状况和经营成果.
(2)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以及可供出售金融资产
的会计处理
按照现行的会计准则和公司的会计政策,公司短期投资期末以成本法计量,其公
允价值的变动不计入当期损益, 公司2006年12月31日账面有投资成本32,920,784.0
7元的短期投资.按照新会计准则以及公司拟定的会计政策,公司将投资成本为24,82
8, 745.15元股票(万通先锋)划分为可供出售的金融资产,由此导致的公允价值变动
损益直接计入留存收益(资本公积); 投资成本为8,092,038.92元的短期投资划分为
交易性金融资产,由此导致的公允价值变动损益直接计入当期损益.该项政策的变更
预计会对公司2007年财务状况和经营成果产生重大影响.
(3)所得税的会计处理
按照现行的会计准则和公司的会计政策,所得税的会计核算采用应付税款法.根
据新准则的有关规定,从2007年度起所得税的会计核算改为纳税影响会计法.该项政
策的变更预计对公司2007年经营成果不会构成重大影响, 对公司财务状况依照确认
的所得税资产和所得税负债构成一定影响. 新准则首次执行日公司确认的递延所得
税资产为5,132,571.01元,递延所得税负债为18,441,424.96元.
(4)投资性房地产按照现行的会计准则和公司的会计政策,投资性房地产在固定
资产科目中核算, 按照成本计量.执行新准则后,投资性房地产将单独核算并在会计
报表中单独列示,其会计计量可选择成本或公允价值模式.本公司选择按成本进行投
资性房地产的核算.本项政策变动对公司的财务状况和经营成果不构成影响.
(5)长期股权投资
按照现行的会计准则的规定,母公司对子公司长期股权投资采用权益法核算,执
行新会计准则后, 将按照成本法核算,然后在编制合并会计报表时再按权益法调整.
该项政策变更将影响母公司的财务状况及经营成果, 但不会影响合并的财务状况和
经营成果以及归属于母公司所有者净利润的金额.
三、公司投资情况
报告期内公司投资额为零元人民币,比上年下降1,875万元,减少比例为100%.
1.募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2.非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金使用情况.
投资情况说明：
公司投资情况
报告期内公司投资额为零元人民币,比上年下降1,875万元，减少比例为100%。
1.募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
2.非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金使用情况。
★2006年三季度:
一、公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内, 董事长和总经理带领全体干部员工克服了人民币升值及能源和原材
料价格上涨等困难因素,内抓管理,外拓市场,使经营业绩取得了较大增长.截止报告
期末, 公司共生产服装491万件,比去年同期增长27%;实现主营业务收入46,054万元
, 比去年同期增长19%;主营业务利润10,287万元,比去年同期增长24%;净利润3,380
万元,比去年同期增长35%.
(1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
(2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
(3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
(4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
(5)主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
二、会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
三、经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及说明
□适用 √不适用
五、公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
六、公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用 □不适用
股东名称:大杨集团有限责任公司
特殊承诺:本公司唯一的非流通股股东大杨集团有限责任公司(以下简称大杨集
团)遵守中国证监会《上市公司股权分置改革管理办法》及其他相关规定,作出如下
承诺:
1.对股份获得流通权后分步上市流通的承诺
大杨集团在公司股权分置改革方案实施后, 对于其获得流通权的股份的出售或
转让作出如下承诺:保证所持有的大杨创世非流通股股份自股改方案实施之日起,在
六十个月内不上市交易或者转让;在上述承诺期届满后,通过证券交易所挂牌交易出
售原大杨创世非流通股股份数量占大杨创世股份总数的比例在十二个月内不超过百
分之五,在二十四个月内不超过百分之十;通过证券交易所挂牌交易出售的原大杨创
世非流通股股份数量,达到公司股份总数百分之一的,应当自该事实发生之日起两个
工作日内做出公告,但无需停止出售股份.
2.稳定股价的承诺
大杨集团承诺: 在大杨创世股权分置改革方案实施后2个月内,若出现大杨创世
二级市场股票价格连续三个交易日的收盘价低于2. 81元(若此间有派息、送股、资
本公积金转增股份等除权事项, 应对该价格进行除权处理),将自其下一个交易日开
始通过交易所以集中竞价的方式,在2.81元/股以下的价格(含2.81元)购买大杨创世
股票, 直至大杨创世股票二级市场价格不低于2.81元或者累计买足1,000万股为止;
期间如果累计购入大杨创世股数达到其总股本的5%,则需要根据《证券法》、
《关于上市公司控股股东在股权分置改革后增持社会公众股份的有关问题的通知》
等相关规定进行公告,并在公告二日后方可继续增持大杨创世股票.增持计划完成后
的六个月内大杨集团将不出售所增持的股份并将履行相关信息披露义务.
3.关于利润分配的承诺
在实施股权分置改革之后,大杨集团承诺将在股东大会上提议并投赞成票:大杨
创世今后三年的利润分配比例将不低于当年实现的可供股东分配利润(非累计可分
配利润)的60%.
承诺履行情况:
1. 对股份获得流通权后分步上市流通的承诺
截止报告期末,大杨集团未有违反承诺事项发生.
2.稳定股价的承诺
截止报告期末,此项承诺已实施完毕,大杨集团未有违反承诺事项发生.
3.关于利润分配的承诺
2005年度公司利润分配预案为:向全体股东按每10股派发现金股利1.00元(含税
),占2005年当年实现的可供股东分配利润的91.43%,符合上述控股股东承诺条件.
七、截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的股改工作时间安排说明
□适用 √不适用
八、截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的相关说明
□适用 √不适用
投资情况说明:
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金投资项目.
★2006年中期:
一、管理层讨论与分析
报告期内,公司在董事长提出的"创新大杨,大杨创新"的科学发展全新理念的指
导下,在总经理的带领下,进入了改革创新轨道,并取得显著成效.
报告期内, 公司内销市场持续稳定增长;外销市场中亚洲市场保持稳定,欧美市
场快速增长, 国际知名大客户的开发进入新阶段.同时,服装企业的设备更新、生产
流水线的改革和创新,还有企业员工的针对性综合素质培训,大面积提升了技术素质
和思想素质,进一步适应了中、高档产品品质的生产.
报告期内,公司完成产量299万件,比去年同期增长22.39%,主营业务收入24,493
.10万元,比去年同期增长10.31%,主营业务利润5,634.46万元,比去年同期增长18.8
2%,净利润1,745.83万元,比去年同期增长233.79%.
净利润的增长幅度远远大于主营业务利润的增长幅度的原因为投资收益的差别
:本报告期产生的投资收益为1,985,484.38元,上年同期产生的投资收益为-15,213,
738.35元.
二、公司主营业务及其经营状况
1、利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析
项目 占利润总额的比例(%)
2006年1-6月 2005年1-6月 增减幅度(%)
主营业务利润 183.92 476.37 -292.45
期间费用 90.61 227.42 -136.81
投资收益 6.48 -152.83 159.31
说明: 本报告期主营业务利润、期间费用、投资收益占利润总额的比例比上年
同期发生重大变化的主要原因为投资收益对利润总额的影响, 本报告期产生的投资
收益为1,985,484.38元,上年同期产生的投资收益为-15,213,738.35元.
三、公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内,公司无非募集资金投资项目.
★2006年一季:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内,公司继续以"产品自主创新"和"提高研发能力"为主线,以信息化建设
为基础,加大对品牌研发的投入和市场推广力度,积极培养和选拔中、高层技术、营
销、管理人才.公司管理层积极应对国内外经济形势的变化,通过对国外客户的访问
, 新建和扩建生产线以适应新客户的要求,并对生产一线员工进行培训,保证产品质
量的稳定和提升.通过努力,公司的亚洲市场保持稳定,欧美市场得到有力拓展,公司
整体竞争能力逐步增强.
截止报告期末,公司共生产服装133.5万件,比去年同期增长21.03%;受人民币汇
率下降3%的影响, 实现主营业务收入13,090.37万元,比去年同期下降0.15%;主营业
务利润2,743.14万元,比去年同期下降8.43%.实现净利润898.34万元,比去年同期增
长10.70%.
1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
√适用 □不适用
变动原因: 主营业务利润占利润总额的比例大幅度下降的原因为公司前一报告
期利润总额受短期投资损失及计提短期投资跌价准备的影响偏低所致; 投资收益占
利润总额的比例大幅度上升的原因为本季度短期投资收益以及计提短期投资跌价准
备冲回所致.
4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5)主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
□适用 √不适用
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用 □不适用
★2005年末期:
一、报告期内经营情况的回顾
1.公司报告期内总体经营情况
报告期内,公司经理层在董事会的领导下,在各级政府及有关部门、众多客户和
股东的关心、支持下,积极应对市场变化,在完善公司法人治理结构、强化内部管理
、推进公司生产革新、自主品牌建设等方面做出了大量卓有成效的工作, 公司经理
层率领全体员工克服了欧美纺织品重新设限以及人民币升值等不利因素的影响, 坚
持以客户为中心, 以市场为导向,团结奋斗、真抓实干,保持了公司生产经营的持续
稳定增长. 全年完成产量556万件,比上年增长16.32%,实现主营业务收入52,084.49
万元, 比上年增长18.90%,实现主营业务利润11,374.95万元,比上年增长27.14%,实
现净利润2,712.67万元,比上年增长1.98%.
2.公司主营业务及经营状况
(1)公司主营业务经营情况的说明
公司属于服装行业, 主要从事中高档男西服、女时装、运动装、职业装、休闲
装等服装的生产、销售及相关进出口业务. 公司年生产能力600万件(套)服装,是国
内最大的服装生产企业之一.
公司收入主要来自于主营业务收入.
(2)占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的主要行业以及主要产品情况
①西服主营业务利润率微降主要原因为本年度新增西服生产线, 折旧增加以及
人工成本的增加所致.
②其他产品主营业务利润率上升主要原因为本年度生产的女装产品比例提升所
致.
3.公司资产和利润构成变动情况
(1)报告期公司资产构成同比未发生重大变动.
(2)报告期公司利润构成变动
①营业费用增长大于主营业务收入增长的主要原因一方面是本年度扩大自有品
牌的宣传力度, 广告费用投入增加;另一方面是为本年度新增单裁车间,单裁以及小
批量服装生产的定单使得空运费用增加.
②财务费用变化的主要原因一方面是本年度公司子公司大连耐尔特服装有限公
司与中国民生银行签订的"外汇结构性存款协议"于2005年8月30日终止,使利息收入
减少;另一方面是美元汇率下跌使本公司外汇结汇损失增加.
③补贴收入变化的主要原因为2006年3月2日,公司收到杨树房镇政府杨政发[20
05]39号文件, 因杨树房镇政府财政收支体系变更以及地方财力限制,无力继续支付
原承诺每个会计年度给予大连创世有限公司的600万财政补贴,自2005年始终止给予
财政补贴款600万元.
④本年所得税高于上年度的主要原因为2004年度税务政策变更导致该年度实交
所得税低于正常水平.
4.公司现金流量情况分析
报告期内经营活动产生的现金流量同比下降的原因为本年度收入增长, 应收帐
款相应增加.
报告期内投资活动产生的现金流量同比大幅度上升的原因一方面是本年度收回
短期投资以及短期投资收益增加; 另一方面是本年度购建固定资产所支付的现金比
上年同期大幅度减少.
报告期内筹资活动产生的现金流量同比下降的原因一方面是本年度公司下属子
公司分配股利支付的现金增加;另一方面是本年度支付公司股权分置改革费用.
报告期经营活动的现金流量比报告期净利润多出3,941.35万元,主要是本期3,2
69.32万元折旧费用的影响.
二、公司未来发展的展望
1.所处行业发展趋势
公司所处的行业为服装业,分为国际和国内两大市场.
从国际市场上看,中国的服装业拥有很强的国际竞争力.尽管欧美国家对纺织品
服装重新设限,但世界纺织品服装贸易自由化的进程不可逆转,服装出口增长的趋势
仍将长期保持,公司作为国内最大的服装生产企业之一,国际市场业务具有很大的增
长潜力.
从国内市场上看,随着我国人均消费水平的提升、城镇化进程的加速,产品消费
、品牌消费向高档化、高价值化发展步伐的加快, 服装的消费需求呈现多层次、时
尚化、个性化特点,公司所处的高档品牌市场将面临着新的发展契机.
2.公司未来发展机遇与挑战、发展战略和新年度的经营计划
中国服装行业在出口贸易领域虽然存在很大的发展机遇, 但各种资源的竞争将
更趋激烈, 利润空间将进一步被挤压.为此,公司管理层高瞻远瞩,多年来坚持打造"
中国高级男装制造基地", 经过27年的设备引进、技术改造和对外贸易的竞争考验,
已建立起较为完善、质量相对稳定的成衣加工体系, 赢得了众多世界顶级品牌客户
的认可.
随着关税的降低, 众多国际品牌服装涌入国门,与国内服装企业同台竞争,国内
服装市场面临的压力日益增大. 只有产品质量过硬、市场运作良好的企业才能在残
酷的竞争中取胜.公司多年来致力于自有高档男装品牌"创世"的研发及市场推广,20
05年度, "创世"品牌再次荣获"中国出口名牌",被中国服装协会誉为"代表了中国男
装最高品质",公司自有品牌服装在国内市场销售前景良好.
从2006年度开始,公司将以"产品自主创新"和"提高研发能力"为主线,实施以信
息化建设为基础的系统优化和流程再造,打造快速反映的业务团队;拓展国际贸易一
站式服务的深度与广度;实现产品的高附加值和客户的多元化;不断提升西服正装的
产品档次, 抢占正装工艺技术的制高点;拓展自有品牌服装营销网络,培养和选拔品
牌运营的高级人才,提高品牌服装的知名度和市场占有率.
2006年度公司计划实现主营业务收入6亿元, 同比增长13%,营业利润6,500万元
,同比增长1%.
3.资金需求与使用计划
公司2006年度暂无新的项目投资计划.
4.公司面临的风险因素的分析
若未来人民币持续升值, 会降低公司外销利润率.为此,公司通过签订合同时调
整外汇品种、提高产品的附加值等多种手段应对此项风险.
三、公司投资情况
1.募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2.非募集资金项目情况
本报告期投资新建一座女装工厂, 截止报告期末,该工厂已经试产,预计2006年
5月份达产.
★2005年第三季度:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内,公司劳动效率进一步提升.由于欧美市场销售增长以及公司产品结构
的调整,公司毛利率进一步增长.公司进入三季度,生产经营订单充足,市场销售情况
良好.
截止报告期末,公司共生产服装388.5万件,比去年同期增长7%;实现主营业务收
入38, 589万元,比去年同期增长25%;主营业务利润8,307万元,比去年同期增长39%;
净利润2,513万元,比去年同期增长52%.
(1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计
分行业 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
服装加工销售 404,611,940.46 322,891,459.02 20.20
包装品加工销售 12,586,249.22 11,198,369.23 11.03
分产品
西服 315,433,728.37 251,796,086.25 20.17
运动装 31,801,197.08 28,393,925.95 10.71
包装品 12,586,249.22 11,198,369.23 11.03
其中:关联交易 69,979,321.12 63,731,591.79
关联交易的定价原则 遵循公开、公平、公正的原则,参考市场价格定价
(2)公司经营的季节性或周期性特征
√适用 □不适用
公司的主要出口市场在日本, 受日本会计年度结算日及国际服装市场周期规律
影响,公司的一、二季度通常为服装生产加工淡季,三季度通常为服装生产加工旺季
. 但随着欧美市场的开发,公司欧美客户所占的比重逐步加大,将逐渐改变公司经营
的季节性.
(3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
√适用 □不适用
项目 占利润总额的比例(%) 增减幅度(%)
报告期(7-9月) 前一报告期(1-6月)
主营业务利润 132.72 476.37 -343.65
期间费用 53.35 227.42 -174.07
投资收益 15.42 -152.83 168.25
变动原因: 主营业务利润、期间费用占利润总额的比例大幅度下降的原因为公
司半年度利润总额受短期投资损失及计提短期投资跌价准备的影响偏低所致; 投资
收益占利润总额的比例大幅度上升的原因为本季度计提短期投资跌价准备冲回所致
(4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
(5)主营业务盈利能力(毛利率) 与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
(三)关联企业经营状况 (截止日期:2006-12-31)
┌─────────────┬───────┬──────┬──────┐
｜ 关联企业名称 ｜营业收入(万元)｜净利润(万元)｜总资产(万元)｜
├─────────────┼───────┼──────┼──────┤
｜大连洋尔特服装有限公司 ｜ ｜ 1191.44｜ 9183.71｜
｜大连大通服装有限公司 ｜ ｜ 859.22｜ 12704.91｜
｜大连华达服装有限公司 ｜ ｜ 369.67｜ 1617.70｜
｜大连众富服装有限公司 ｜ ｜ 707.40｜ 4551.32｜
｜大连大杨包装品有限公司 ｜ ｜ 104.59｜ 1736.66｜
｜大连东达服装有限公司 ｜ ｜ 793.04｜ 3683.72｜
｜大连大杨创世进出口有限公司｜ ｜ 34.34｜ 1228.42｜
｜大连格尔特服装有限公司 ｜ ｜ -50.55｜ 2963.90｜
｜大连经济技术开发区兴华服装｜ ｜ 699.30｜ 3810.98｜
｜有限公司 ｜ ｜ ｜ ｜
｜大连贸大时装有限公司 ｜ ｜ 1050.36｜ 5024.34｜
｜大连华星服装有限公司 ｜ ｜ -735.47｜ 4476.47｜
｜大连耐尔特服装有限公司 ｜ ｜ 1144.54｜ 5801.48｜
└─────────────┴───────┴──────┴──────┘ |
|
