经营分析
| 发布日期：2007-11-27 14:02:00 |
≈≈通化东宝600867≈≈(更新:07.10.24)
本栏内容:主营构成、经营分析、关联企业经营状况
(一) 主营构成
按行业构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜药品 ｜ 15690.2｜ 9049.8｜ 57.68｜ 80.90｜
｜建材 ｜ 3703.2｜ 364.5｜ 9.84｜ 19.10｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜基因重组人胰岛素冻干粉及｜ 7077.1｜ 5667.2｜ 80.08｜ 36.49｜
｜注射液 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜镇脑宁 ｜ 3811.8｜ 2764.8｜ 72.53｜ 19.66｜
｜输液制品 ｜ 2106.9｜ 616.7｜ 29.27｜ 10.86｜
｜塑钢窗 ｜ 3703.2｜ 364.5｜ 9.84｜ 19.10｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2007-06-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜东北地区 ｜ 6893.0｜- ｜- ｜ 35.54｜
｜华北地区 ｜ 6178.5｜- ｜- ｜ 31.86｜
｜华南地区 ｜ 1847.5｜- ｜- ｜ 9.53｜
｜西北地区 ｜ 1716.8｜- ｜- ｜ 8.85｜
｜华东地区 ｜ 2058.1｜- ｜- ｜ 10.61｜
｜国外 ｜ 387.7｜- ｜- ｜ 2.00｜
｜其他 ｜ 311.8｜- ｜- ｜ 1.61｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜药品 ｜ 28152.7｜ 15914.0｜ 57.04｜ 70.10｜
｜建材 ｜ 12008.8｜ 2260.1｜ 19.45｜ 29.90｜
｜其中:关联交易 ｜ 5299.6｜ 3285.2｜ 61.99｜ 13.20｜
｜合计 ｜ 40161.5｜ 18174.1｜ 45.25｜ 100.00｜
｜合计 ｜ 40161.5｜ 18174.1｜ 45.25｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜镇脑宁 ｜ 6717.7｜ 2150.5｜ 32.01｜ 16.73｜
｜基因重组人胰岛素冻干粉及｜ 13332.5｜ 9467.1｜ 71.01｜ 33.20｜
｜注射液 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜合计 ｜ 20050.1｜ 11763.8｜ 58.67｜ 49.92｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按地区构成:(截止日期2006-12-31)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜东北地区 ｜ 20282.0｜ 6073.1｜ 29.94｜ 50.50｜
｜华北地区 ｜ 5506.2｜ 3240.0｜ 58.84｜ 13.71｜
｜华东地区 ｜ 3936.6｜ 2207.7｜ 56.08｜ 9.80｜
｜西南地区 ｜ 35.9｜ 18.0｜ 49.99｜ 0.09｜
｜中南地区 ｜ 227.6｜ 160.6｜ 70.59｜ 0.57｜
｜西北地区 ｜ 2637.7｜ 1730.8｜ 65.62｜ 6.57｜
｜华南地区 ｜ 2235.9｜ 1357.1｜ 60.69｜ 5.57｜
｜其他地区 ｜ 5299.6｜ 3386.8｜ 63.91｜ 13.20｜
｜其中:关联交易 ｜ 5299.6｜ 3285.2｜ 61.99｜ 13.20｜
｜合计 ｜ 40161.5｜ 18174.1｜ 45.25｜ 100.00｜
｜合计 ｜ 40161.5｜ 18174.1｜ 45.25｜ 100.00｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜项目名称 ｜营业收入 ｜营业利润 ｜毛利率｜占主营业务 ｜
｜ ｜(万元) ｜(万元) ｜ (%) ｜收入比例(%) ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 药品 ｜ 19417.0｜ 11333.7｜ 58.37｜ 73.32｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 建材 ｜ 7063.9｜ 1755.2｜ 24.85｜ 26.68｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按产品构成:(截止日期2006-09-30)
┌────────────┬─────┬─────┬───┬──────┐
｜基因重组人胰岛素冻干粉及｜ 8709.8｜ 5999.7｜ 68.88｜ 32.89｜
｜ 注射液 ｜ ｜ ｜ ｜ ｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 镇脑宁胶囊 ｜ 4650.6｜ 3301.7｜ 70.99｜ 17.56｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 软袋输液制品 ｜ 3512.2｜ 987.6｜ 28.11｜ 13.26｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 塑钢门窗 ｜ 7063.9｜ 1755.2｜ 24.85｜ 26.68｜
├────────────┼─────┼─────┼───┼──────┤
｜ 其中:关联交易 ｜ 3191.9｜ 1888.6｜ 59.16｜ 12.05｜
└────────────┴─────┴─────┴───┴──────┘
按行业构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜药品 ｜12009.39 ｜4849.91 ｜7159.48 ｜59.62 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜建材 ｜4336.24 ｜3149.03 ｜1187.21 ｜27.38 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜1752.41 ｜697.14 ｜1055.28 ｜60.22 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜基因重组人胰岛素冻干粉｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜及注射液 ｜5207.94 ｜1521.29 ｜3686.64 ｜70.79 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜镇脑宁 ｜3001.80 ｜818.39 ｜2183.42 ｜72.74 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜输液制品 ｜2341.05 ｜1598.01 ｜743.05 ｜31.74 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜塑钢窗 ｜4336.24 ｜3149.03 ｜1187.21 ｜27.38 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2006-06-30)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜东北地区 ｜5671.44 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北地区 ｜4707.64 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南地区 ｜1434.78 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西北地区 ｜1120.13 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东地区 ｜1587.05 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜国外 ｜1752.41 ｜- ｜- ｜- ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其他 ｜72.18 ｜- ｜- ｜- ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜药品 ｜5653.01 ｜2798.88 ｜2854.12 ｜50.49 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜建材 ｜700.15 ｜518.14 ｜182.01 ｜26.00 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2006-03-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜镇脑宁 ｜1256.70 ｜434.77 ｜821.93 ｜65.40 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜输液制品 ｜1132.07 ｜908.86 ｜223.21 ｜19.72 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜基因重组人胰岛素冻干粉｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜及注射液 ｜2486.34 ｜867.06 ｜1619.27 ｜65.13 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜1105.89 ｜457.70 ｜648.20 ｜58.61 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按行业构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜药品 ｜21641.80 ｜10242.39 ｜11285.90 ｜52.67 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜建材 ｜11326.32 ｜8986.90 ｜2271.08 ｜20.65 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜2993.40 ｜1543.26 ｜1450.14 ｜48.44 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜32968.12 ｜19411.14 ｜13556.98 ｜41.12 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按产品构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜镇脑宁 ｜7273.97 ｜4906.10 ｜2367.86 ｜32.55 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜基因重组人胰岛素冻干粉｜ ｜ ｜ ｜ ｜
｜及注射液 ｜7034.93 ｜4729.35 ｜2305.58 ｜32.77 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜14308.89 ｜9635.45 ｜4673.44 ｜32.66 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
按地区构成:(截止日期2005-12-31)
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜项目名称 ｜主营业务 ｜主营业务 ｜主营业务利｜毛利率(%) ｜
｜ ｜收入(万元)｜成本(万元)｜润(万元) ｜ ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜东北地区 ｜13801.96 ｜10172.37 ｜3629.59 ｜26.30 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华北地区 ｜8910.34 ｜5178.94 ｜3731.41 ｜41.88 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华东地区 ｜2701.81 ｜1144.11 ｜1557.71 ｜57.65 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西南地区 ｜45.78 ｜13.35 ｜32.43 ｜70.84 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜中南地区 ｜260.50 ｜65.07 ｜195.43 ｜75.02 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜西北地区 ｜2123.73 ｜796.91 ｜1326.81 ｜62.48 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜华南地区 ｜2226.31 ｜941.41 ｜1284.90 ｜57.71 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其他地区 ｜2897.70 ｜1098.99 ｜1798.71 ｜62.07 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜其中:关联交易 ｜2993.40 ｜1543.26 ｜1450.14 ｜48.44 ｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜合计 ｜32968.12 ｜19411.14 ｜13556.98 ｜41.12 ｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘
(二) 经营分析
★2007年三季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
1、预收款项比上年度期末增长47.14%,主要是销售收入增加导致预收货款增加
2、应交税费比上年度期末增长44.79%,主要是销售收入增加导致税费增加.
3、销售费用比上年同期增长76.62%,主要原因系由于公司加大了主导产品市场
开发力度、增加人员等导致费用增加.
4、管理费用比上年同期增长101. 46%,主要是加大新产品的研发投入、处理产
品损失等导致费用增加.
5、财务费用比上年同期增长56.59%,主要是银行借款增加所致.
6、投资收益比上年同期增长4378.74%,主要是出售通化葡萄酒股份有限公司70
0万股股权所致.
7、经营活动产生的现金流量净额比上年同期减少35.12%,主要原因是上年同期
收回其他应收款项,导致本期现金流量比上年同期减少.
8、投资活动产生的现金流量净额比上年同期减少52.81%,主要是出售通化葡萄
酒股份有限公司700万股股权所致.
9、筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少57.63%,主要是本期银行借款
比上年同期银行借款发生额减少所致.
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
公司于2006年6月7日完成了股权分置改革, 公司第一大股东东宝实业集团有限
公司承诺所持有的通化东宝有限售条件的股份自获得上市流通权之日起, 在六十个
月内不上市交易.在上述锁定期限届满后的二十四个月内,其通过证券交易所挂牌出
售的价格不低于人民币6元.
报告期内,持有有限售条件股份的股东均按承诺履行.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
√适用 □不适用
根据公司1-9月份生产经营及股权投资收益情况,预计本公司全年净利润比上年
同期增幅100%以上.
四、其他需要说明的重大事项
1)公司持有其他上市公司股权情况
√适用 □不适用
2)公司持有非上市金融企业、拟上市公司股权的情况
□适用 √不适用
★2007年中期:
(一)董事会报告
公司主营业务以生产、销售中西成药、生物制品、非PVC软袋大输液产品及建
材为主, 药品主要有片剂、硬胶囊剂、小容量注射剂、大容量注射剂、粉针剂、冻
干粉针剂、原料药(重组人胰岛素).主要产品有基因重组人胰岛素、特尔立rHuGM-C
SF、特尔津rHuG-CSF、基因重组人白细胞介素特尔康rHulL-11、镇脑宁胶囊、东宝
甘泰(复方蛋氨酸胆碱片)、脑血康片、射干利咽口服液、非PVC软袋大输液系列产
品、塑料建材等.
报告期内, 公司继续以增强公司盈利能力,提高经济效益为中心,以市场为导向
, 发挥"东宝"国家驰名商标的品牌带动作用,突出自主创新、科技兴企,努力实现技
术创新、管理创新的新突破,紧紧围绕研发和销售两条主线,加快生物医药技术基因
工程药物的研发工作,促进企业快速发展.建立品种目标与区域目标相结合的经营管
理模式, 推行品种责任制,充分调动和激发业务人员的积极性,使销售工作出现了一
个新局面.
2007年上半年公司实现营业收入为193,934,099.81万元,比上年同期增长18.65
%;实现营业利润72,023,973.81万元,比上年同期增长56.36%;实现净利润47,294,62
6.60万元,比上年同期增长56.35%.
(二)公司主营业务及其经营情况
(1)主营业务分行业情况
其中: 报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交
易金额3, 877,049.94元人民币.系公司向国外出口基因重组人胰岛素冻干粉及注射
液的金额, 公司借助大股东东宝实业集团公司在国际市场上搭建的平台和网络及客
户资源,由东宝实业集团有限公司与国外签署出口合同,本公司按照签定的出口合同
价格将基因重组人胰岛素冻干粉及注射液销售给东宝实业集团有限公司, 由此确认
为销售收入.
(2)报告期内公司无对净利润产生重大影响的其他经营业务.
(3)公司持有的通化葡萄酒股份有限公司700万股股权,于2007年3月19日获得上
市流通权,并将其全部售出,由此获得的投资收益金额为52,183,894.73元.
(4)报告期内公司无主营业务盈利能力(毛利率)与上年度相比发生重大变化的
情况.
(5)报告期内公司无利润构成与上年度相比发生重大变化的情况.
(6)经营中出现的问题与困难及解决方案
公司所处医药行业的竞争是相当激烈的,针对这一问题,公司主要采取了以下对
策:
①强化品牌意识,坚持以质取胜.加强镇脑宁产品、东宝甘泰、脑血康片、射干
利咽口服液、大输液系列产品的销售, 以其稳定优良的品质和完善的售后服务提高
产品的信誉.
②力抓重点产品基因重组人胰岛素的销售, 通过品牌销售、学术推广的战略思
想, 以求建立一个稳固的大市场.依靠品牌优势和良好的企业形象,加大市场拓展力
度, 重点开展在中小城市和广大农村的布点工作.采取专业性学术推广的营销方式,
从产品的生产、销售到临床应用采取一条龙服务经营方式, 不仅注重产品的生产和
售出, 更注重产品的使用和服务,从而提高产品的知名度.使公司主导产品基因重组
人胰岛素在销售上享有优质优价的优势.
(三)公司投资情况
1、报告期内公司募集资金或以前期间募集资金没有延续到报告期内的使用情
况
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批准.达产后
年产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
基因重组人胰岛素二期工程,已由国家发展和改革委员会发改办工业[2004]242
7号文批复, 被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项项目》,并给予
该项目资金补助款共计4, 332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准进行施工和设
计,截止报告期末该项目已累计投资39,522万元.公司将加快工程进度,争取2007年1
0月底试车投产.
★2007年一季:
一、公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
1、净利润比上年同期增长105.23%,是由于公司产品销售收入增长所致;
2、经营活动产生的现金流量净额比上年同期增长49.79%,主要原因是销售收入
增加所致.
二、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
东宝实业集团有限公司, 公司第一大股东东宝实业集团有限公司承诺所持有的
通化东宝有限售条件的股份自获得上市流通权之日起,在六十个月内不上市交易.在
上述锁定期限届满后的二十四个月内, 其通过证券交易所挂牌出售的价格不低于人
民币6 元,报告期按承诺履行.
三、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
四、本次季报资产负债表中的2007 年期初股东权益与"新旧会计准则股东权益
差异调节表"中的2007 年期初股东权益存在差异的原因说明:
□适用 √不适用
★2006年末期:
一、管理层讨论与分析
(一)报告期内公司经营情况的回顾
1、2006年公司总体经营情况
2006年是公司发展自主创新,迎接挑战的一年.一年来国家有关部门相继开展反
商业贿赂行动, 全面整顿和规范药品市场秩序,多次实施药品降价等调控政策,给医
药行业的发展带来较大的冲击和影响,面临市场环境的急剧变化,公司经受了严峻的
考验.公司主动出击,坚持"扎实国内市场,拓展国外市场"的经营思路,围绕营销创新
、科技创新,外拓市场,内抓管理,努力提升经营质量,较好地完成了公司的年度工作
任务和财务指标.2006年公司实现主营业务收入为40,161.53万元,比上年同期增长2
1.82%;实现主营业务利润18,174.08万元,比上年同期增长34.06%;实现净利润1,206
.16万元,比上年减少25.53%.
2006年公司围绕销售这一主题, 建立品种目标与区域目标相结合的经营管理模
式, 推行品种责任制,充分调动和激发业务人员的积极性,使销售工作出现了一个新
局面.
——固体制剂销售情况.公司坚持依托商业、医疗原有优势,围绕销售增量这个
主题,创新和建立统一销售多品种平台,采取批发(物流)品种及代理经营并存、核心
品种同价统筹和多品种捆绑运作的方式,实施第三终端营销策略,打造网络队伍、盘
升经营业绩. 将市场按照医疗、OTC、第三终端三线进行定位,采取商业与终端人员
分线管理等手段,大大提高了市场运营效率.2006年固体制剂实现主营业务收入10,5
79万元, 实现主营业务利润5,740万元.这其中主要来自公司的主导产品镇脑宁胶囊
、东宝甘泰,为公司可持续发展奠定了良好的基础.
——生物制药销售情况. 东宝研制出拥有中国自主知识产权的产品基因重组人
胰岛素, 此项成果荣获2002年度"国家科学技术进步二等奖",并申报了国际专利.它
标志着中国生物制药技术跨入了世界先进行列,填补了中国空白,使我国成为世界上
第三个能够生产销售人胰岛素原料和制剂的国家,为祖国争得了荣誉.基因重组人胰
岛素(商品名: 甘舒霖)的经营策略,一是建立国际市场开拓平台;二是建立国内市场
增量平台. 尤其是国内市场平台,公司采取了"靠学术来赢得专家推崇、靠疗效来赢
得患者口碑、靠高专队伍赢得市场份额"的战略, 市场一线的营销人员,发扬团队的
协作精神, 奋战在市场前沿,实现了销售业绩的增长和市场网络平台的完善,开创了
市场销售的新局面.2006年重组人胰岛素实现销售收入13,332万元;实现主营业务利
润9,467万元.
——软袋大输液销售情况. 公司生产的软袋大输液产品以其高品质、高附加值
赢得了市场的青睐, 分别在北京、上海等大中城市中标,争得了市场份额,成为企业
发展的利润增长点.2006年实现主营业务收入4,241万元,实现主营业务利润1,084万
元.
——塑料建材销售情况. 按照公司制定的"准确定位、有效布局、做实做强"的
经营管理原则, 审时度势,适时调整区域发展战略,对适于产品生存发展优势区域给
予重点扶持和大力倾斜. 2006年实现销售收入12,008万元,实现主营业务利润2,260
万元.
2、公司主营业务及其经营情况
(1)公司主营业务经营情况的说明
公司主营业务以生产、销售中西成药、生物制品、非PVC软袋大输液产品及建
材为主, 药品主要有片剂、硬胶囊剂、小容量注射剂、大容量注射剂、粉针剂、冻
干粉针剂、原料药(重组人胰岛素).主要产品有基因重组人胰岛素、特尔立rHuGM-C
SF、特尔津rHuG-CSF、基因重组人白细胞介素特尔康rHulL-11、镇脑宁胶囊、东宝
甘泰(复方蛋氨酸胆碱片)、脑血康片、射干利咽口服液、非PVC软袋大输液系列产
品、塑料建材等.
(2)主营业务分产品情况表
其中:报告期内上市公司向东宝实业集团有限公司销售产品的关联交易金额62,
005,711.39元.
3、报告期内公司资产构成情况
应收账款增加主要原因是销售收入增加所致. 长期股权投资减少的主要原因是
由于通化葡萄酒公司股权分置改革,公司支付对价所致;
在建工程增加的主要原因是基因重组人胰岛素二期扩产工程项目的投入所致.
短期借款增加的主要原因是银行贷款增加.
长期借款增加的主要原因是银行贷款增加.
4、主要财务指标变化分析
营业费用增加主要原因系由于公司本期加大了基因重组人胰岛素销售的市场开
发,使销售人员的工资、提成及差旅费较上年增加较多.
所得税增加主要原因是销售利润增加所致.
5、现金流量分析
说明:
⑴经营活动产生的现金流量增加主要原因是销售收入增加、购买原材料减少及
清回大股东欠款所致;
⑵投资活动产生的现金流量减少主要原因是基因重组人胰岛素二期扩产工程项
目的投入所致;
⑶筹资活动产生的现金流量增加主要原因是银行借款增加所致;
⑷现金及现金等价物净额减少主要原因是公司本期增加对基因重组人胰岛素二
期项目工程及设备的投入所致.
6、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
(二)公司未来发展展望
1、行业发展趋势和公司面临的市场竞争形势
随着国家出台的"十一五"规划和不断深化的医疗体制改革可以看出, 未来医药
购销领域商业贿赂的专项整治活动将持续开展, 药品招标采购政策、药品降价政策
将继续实施. 我国医改方案的最终颁布实施,将加速国内医药行业的管理日趋规范,
必将提高医保目录内基础用药产品的市场份额, 带动医药产业第三终端的销售增长
, 同时必将要求医药企业在管理上要有档次,在产品质量上要过得硬,在产品注册上
要有自主产权,这将为公司的创新发展带来了难得的历史机遇.
国家"十一五"规划发布的《国家中长期科学和技术发展规划纲要(2006-2020》
,其中生物技术被列为前沿技术,中医药的传承与创新发展被列为重点领域和优先主
题,这与公司立足生物制药和中成药的发展定位是完全相符的,坚定了公司发展的方
向,企业前景更为广阔.
国家重视和倡导自主创新,把自主创新能力摆在全部科技工作的突出位置,特别
是把信息、生物技术提到了国家战略需求高度来看待. 这将给科技含量高、附加值
高、拥有自主知识产权的医药企业带来极好的成长环境. 通化东宝始终在坚持走自
主创新、谋求企业跨越发展之路.
通化东宝研制生产的重组人胰岛素是拥有中国自主知识产权的, 是中国人自己
研制的第一支人胰岛素产品.在生物制药领域,公司还自主开发了高科技、高附加值
的三个国家级新药:特尔立rHuGM-CSF、特尔津rHuG-CSF和基因重组人白细胞介素特
尔康rHulL-11,都为企业的发展奠定了基础.通化东宝投资的甘李药业有限公司研究
开发的人胰岛素类似物长效甘精人胰岛素(商品名: 长秀霖)和人胰岛素类似物短效
赖脯人胰岛素(商品名:速秀霖)均已拿到生产批文,投放了市场.
虽然公司具有较强的竞争优势,但是总体经营环境也存在挑战性和严峻性.近年
来, 中国医药行业越来越受世界关注,跨国制药企业纷纷进入中国市场,再加上现代
商业对传统商业的挑战,这一系列挑战使药品行业的竞争日趋激烈.公司未来发展的
关键在于整合资源,提升自主创新能力,强化自身优势,巩固现有市场的领导地位,不
断拓展新的国内外市场,提高核心竞争力.
2、2007年度经营计划
2007年是通化东宝进入快速发展的关键之年.公司将以增强公司盈利能力,提高
经济效益为中心, 以市场为导向,发挥"东宝"国家驰名商标的品牌带动作用,突出自
主创新、科技兴企, 坚持以人为本,和谐发展.努力实现技术创新、管理创新的新突
破, 紧紧围绕研发和销售两条主线,加快生物医药技术基因工程药物的研发工作,力
争使公司主营业务收入上一个新的台阶.
(1)继续做好重组人胰岛素市场开发工作,创新营销模式,强化学术推广,强化临
床队伍培训和素质提升, 巩固和提高已开发的市场,扩大市场占有率,在市场销售额
及市场覆盖率上再创佳绩.同时巩固已搭建和形成的国外市场平台,努力扩大出口的
国家和地区,提高竞争力.
(2)推进销售系统的精细化管理平台, 积极拓展市场.加强镇脑宁胶囊、东宝甘
泰、脑血康片、射干利咽口服液等优势品种的销售, 形成以大品种带动小品种的销
售格局, 培养出多个年销售额上千万的产品.加快对高素质营销人才的培养和储备,
改革营销理念, 在社区医疗建设和城乡市场投入上下功夫,增强城乡市场网络建设.
实施多元化营销模式, 培养市场资源,有目标、有计划地发展终端网络,减少中间环
节,增强获利能力.力争市场销售创历史最好水平.
(3)非PVC多层共挤膜软袋大输液产品无论在工艺、质量标准、治疗效果等方面
较其它形式的包装输液有诸多优势,作为输液的高端产品,公司继续将市场定位在大
中型城市的重点医院,以其为突破口,逐渐做大市场,树立东宝品牌影响力,做好售后
服务.
(4)夯实公司内部管理,强化固定资产投资管理,进一步加强投资控制,继续规范
和引导经营者的价值观和经营理念,注重投资效益,提升各子公司的盈利能力和管理
水平,真正意义上做到投资有回报.深化劳动人事制度的改革,完善绩效考核体系,以
严格管理,控制成本,达到管理水平的提升及成本费用下降的目的.加强员工培训,提
高专业技能,以适应改革发展的需要.
(5)加快年产3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉二期扩产工程项目的进度,并使
该项目达到美国FDA及欧盟认证标准,力争2007年10月底试车投产.
(6)2007年公司将把人才的培养和引进作为公司的一项重要工作来抓,制定合理
的培训计划,不断提高广大员工的管理和技术水平.以人为本,培育企业精神,大力倡
导企业文化建设, 提高企业活力,提高企业的核心凝聚力.在推进公司持续发展的同
时,充分重视关心干部员工的工作和生活,并提倡诚信、勤勉、奉献的企业团队精神
, 努力培育有特色的企业文化,造就一支高素质的职工队伍.引导和促使全体员工以
饱满的热情和姿态迎接各种挑战.
3、资金需求计划
为了完成2007年的经营计划和目标, 公司正常生产经营所需的资金主要销售回
款解决.项目开发,新产品开发主要由银行贷款解决.
4、执行新会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司财务状
况和经营成果的影响
(1)关于2007年1月1日新准则首次执行日现行会计准则和新准则股东权益的差
异的分析
根据财政部2006年2月15日发布的财会[2006]3号《关于印发〈企业会计准则第
1号—存货〉等38项具体准则的通知》的规定,公司应于2007年1月1日起执行新会计
准则. 公司依据财政部新会计准则规定进行核算后确认2007年1月1日首次执行日现
行会计准则与新准则的差异情况如下:
①所得税
公司按照现行会计准则的规定, 公司制定了会计政策对所得税采用应付税款法
核算.根据《企业会计准则第18号——所得税》的规定,改按资产负债表债务法核算
所得税并进行计算调整,公司对应收账款、其他应收款计提了坏帐准备84,816,401.
78元, 对存货计提了存货跌价准备15,953,794.63元,对长期投资计提了投资减值准
备151, 400.00元,上述事项形成了资产账面价值小于计税基础的可抵扣暂时性差异
,产生了递延所得税资产33,248,643.73元.上述事项累计增加了母公司留存收益33,
248,643.73元.
(2)执行新会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务
状况和经营成果的影响: 根据公司下年度的经营计划和现有可预见的会计业务和事
项, 在执行新会计准则后可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状
况和经营成果的影响主要有:
①根据《企业会计准则第2号——长期股权投资》的规定,公司将现行政策下对
子公司采用权益法核算变更为采用成本法核算,此变更将影响母公司当期损益,但本
事项不影响公司合并报表.
②根据《企业会计准则第6号——无形资产》的规定,公司发生的研究开发费用
将由现行制度的全部费用化计入当期损益, 变更为将符合规定条件的开发支出予以
资本化,此变更将减少公司期间费用,增加公司的利润和股东权益.
③根据《企业会计准则第16号——政府补助》的规定, 公司目前现行制度下的
直接计入当期损益的政府补助, 执行新准则将变更为在区分与资产相关的政府补助
和与收益相关的政府补助后, 将与资产相关的政府补助计入递延收益并分期计入损
益、将与收益相关的政府补助直接计入当期损益, 因此将会减少公司的当期利润和
股东权益.
④根据《企业会计准则第17号——借款费用》的规定, 用以资本化的借款由现
行制度下的专门借款变更为符合资本化条件的专门借款和一般借款, 此政策变化将
会增加公司资本化的借款范围,减少当期的财务费用,增加公司的当期损益和股东权
益.
⑤根据《企业会计准则第18号——所得税》的规定, 公司将现行政策下的应付
税款法变更为资产负债表日债务法,此变更将会影响公司的当期会计所得税费用,从
而影响公司的当期损益和股东权益.
(3)上述差异事项和影响事项可能因财政部对新会计准则的进一步讲解而进行
调整.
(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复.达产后
年生产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
由国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复的年产2000公斤基因
重组人胰岛素二期工程项目被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项
项目》,并给予该项目资金补助共计4,332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准进
行施工和设计, 项目累计已投资32,499万元.公司将加快工程进度,争取2007年10月
底试车投产.
投资情况说明:
公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复.达产后
年生产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
由国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复的年产2000公斤基因
重组人胰岛素二期工程项目被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项
项目》,并给予该项目资金补助共计4,332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准进
行施工和设计, 项目累计已投资32,499万元.公司将加快工程进度,争取2007年10月
底试车投产.
★2006年三季:
一、公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
2006年是公司快速发展的关键之年. 报告期内,公司继续以增强公司盈力能力,
提高经济效益为中心,突出抓好市场营销、品种开发、重点工程建设等工作.不断加
大拳头产品的市场投入,着重提高基因重组人胰岛素系列产品(商品名:甘舒霖)在国
内、国际市场的销售力度, 确保了全年主营业务收入增长的势头.报告期内,公司实
现主营业务收入26,481万元,比上年同期增长25.99%,实现主营业务利润12,938万元
, 比上年同期增长44%,实现净利润4,671万元,比上年同期增长154.97%.基因重组人
胰岛素产品出口创汇467万美元.
1.占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
2.公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
3. 报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
4.主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
5.主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因
说明
□适用 √不适用
二、会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
三、经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
四、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比
发生大幅度变动的警示及说明
□适用 √不适用
五、公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
六、公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
√适用 □不适用
七、截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的股改工作时间安排说明
□适用 √不适用
截止本次季报公告日,未进入股改程序公司的相关说明
□适用 √不适用
投资情况说明:
1、报告期内公司募集资金或以前期间募集资金没有延续到报告期内的使用情
况
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批准.达产后
年产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
基因重组人胰岛素二期工程,已由国家发展和改革委员会发改办工业
[2004]2427号文批复, 被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项
项目》,并给予该项目资金补助款共计4,332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准
进行施工和设计,截止报告期末该项目已累计投资26,510万元.公司将加快工程进度
,争取2006年底试车投产.
★2006年中期:
(一)对公司经营状况的讨论与分析
2006年是通化东宝进入快速发展的关键之年.报告期内,公司继续以增强公司盈
利能力, 提高经济效益为中心,以市场为导向,发挥"东宝"国家驰名商标的品牌带动
作用,突出自主创新、科技兴企,坚持以人为本,和谐发展.努力实现技术创新、管理
创新的新突破,紧紧围绕研发和销售两条主线,加快生物医药技术基因工程药物的研
发工作,促进企业快速发展.
医药方面固体制剂、基因重组人胰岛素(商品名: 甘舒霖)及大输液三支销售队
伍均取得较好的业绩.上半年公司加强了固体制剂镇脑宁胶囊、东宝甘泰(复方蛋氨
酸胆碱片)等优势及重点产品的销售,固体制剂实现销售收入4,460万元.基因重组人
胰岛素利用已搭建的国际市场平台, 上半年创汇256万美元;尤其是国内市场销售平
台, 取得较大市场优势,公司采取了"靠学术来赢得专家推崇、靠疗效来赢得患者口
碑、靠高专队伍赢得市场份额"的战略, 市场覆盖率上取得了突破性的进展,上半年
实现销售收入3, 456万元,比上年同期增长171.91%.非PVC软袋大输液产品以其高品
质赢得了市场份额,上半年实现销售收入2,341万元,比上年同期增长46.73%.环保塑
门窗方面本着准确定位、有效布局、做实做强的经营管理原则, 以其独特的新型建
材专利技术,抢占了市场至高点,上半年实现销售收入4,336万元,比上年同期增长13
.21%.
生物技术药物已成为当今最活跃和发展最迅速的领域, 公司始终致力于生物药
品的研究和开发, 现已成功构建了生物医药高新技术产业的生产、研发、营销高端
平台, 靠自主创新,赢得企业的发展.公司研制生产的基因重组人胰岛素拥有自主知
识产权, 此外还自主开发高科技、高附加值的三个国家级新药:特尔立rHuGM-CSF、
特尔津rHuG-CSF和基因重组人白细胞介素特尔康rHulL-11. 公司具备了从克隆目的
基因、基因重组、构建工程菌、培养、纯化到制剂等全面的基因工程药物研发能力
, β干扰素、重组人超氧化物歧化酶rHuSOD等多种基因工程药物已进入实质性研制
阶段.除此之外,正在开发的十几个高科技蛋白质产品,也正在注册中.为企业未来的
发展和进一步丰富公司的产品结构奠定了坚实的基础.
(二)公司经营情况
(1)公司主营业务的范围
公司为国家科技部认定的火炬计划重点高新技术企业, 主营业务以生产、销售
中西成药、生物制品及塑料建材为主, 经营范围硬胶囊剂、片剂、颗粒剂、散剂、
合剂、小容量注射剂、大容量注射剂、粉针剂、冻干粉针剂、软膏剂、滴鼻剂、糖
浆剂、酊剂、原料药(重组人胰岛素); 保健品、包装材料、山野菜、食用菌加工、
印刷、生物制品、塑料建材及制品生产制造.公司主导产品为基因重组人胰岛素(商
品名: 甘舒霖)、特尔立rHuGM-CSF、特尔津rHuG-CSF、基因重组人白细胞介素特尔
康rHulL-11、镇脑宁胶囊、东宝甘泰(复方蛋氨酸胆碱片)、非PVC软袋大输液制品
、脑血康片、射干利咽口服液、塑钢门窗等.公司及子公司均已通过GMP认证和ISO9
001质量管理体系认证以及ISO14001环境管理体系认证.
(2)公司经营状况: 报告期内公司实现主营业务收入163,456,309.99元,比上年
同期增长23.35%,其中:药品收入120,093,888.40元,占主营业务收入的73.48%;塑料
建材实现主营业务收入43, 362,421.59元,占主营业务收入的26.52%.实现主营业务
利润82,432,646.69元,比上年同期增加42.15%,其中:药品创利70,927,887.17元,占
主营业务利润的86. 04%;塑料建材创利11,504,759.52元,占主营业务利润的13.96%
.基因重组人胰岛素出口创汇256万美元.
(3)主营业务分行业情况
其中: 报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交
易金额17,524,149.54元人民币.系公司向国外出口基因重组人胰岛素冻干粉及注射
液的金额, 公司借助大股东东宝实业集团公司在国际市场上搭建的平台和网络及客
户资源,由东宝实业集团有限公司与国外签署出口合同,本公司按照签定的出口合同
价格将基因重组人胰岛素冻干粉及注射液销售给东宝实业集团有限公司, 由此确认
为销售收入.
(4)报告期内,没有投资收益对公司净利润影响达到10%以上的参股公司.
(5)报告期内公司无对净利润产生重大影响的其他经营业务.
(三)公司投资情况
1、报告期内公司募集资金或以前期间募集资金没有延续到报告期内的使用情
况
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批准.达产后
年产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
基因重组人胰岛素二期工程,已由国家发展和改革委员会发改办工业[2004]242
7号文批复, 被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项项目》,并给予
该项目资金补助款共计4, 332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准进行施工和设
计, 截止报告期末该项目已累计投资26,510万元.公司将加快工程进度,争取2006年
底试车投产.
★2006年一季:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内, 公司继续加大销售力度,积极实施品牌销售战略,加快科研创新的进
度,经营状况保持平稳增长,实现主营业务收入63,531,581.66元,比上年同期增长31
.59%,实现主营业务利润30,000,166.38元,比上年同期增长31.56%,实现净利润9,13
5,987.25元,比上年同期增长23.02%,出口创汇156.65万美元.
1.1占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
1.2公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
1.3报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
1.4主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
1. 5主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
□适用 √不适用
★2005年末期:
一、管理层讨论与分析
(一)报告期内公司经营情况的回顾
1、2005年公司总体经营情况
面对激烈的市场竞争,公司紧紧抓住市场机遇与挑战,加大拳头产品的市场投入
, 积极抢占和扩大市场份额,较好地完成了公司的年度工作任务和财务指标.2005年
公司实现主营业务收入为32,968.12万元,比上年同期增长7.09%;实现主营业务利润
13,556.98万元,比上年同期增长-1.52%;实现净利润1,619.58万元,比上年增长120.
70%.
——固体制剂销售情况.公司坚持依托商业、医疗原有优势,围绕销售增量这个
主题,创新和建立统一销售多品种平台,采取批发(物流)品种及代理经营并存、核心
品种同价统筹和多品种捆绑运作的方式,实施第三终端营销策略,打造网络队伍、盘
升经营业绩, 通过实施"三线市场策略"(将市场按照医疗、OTC、第三终端三线进行
定位)、“二线人员管理"(商业与终端人员分线管理)、“三项激励政策"(分薪金激
励、业绩捆绑激励、产品激励三种)、“末位淘汰机制"(推行后五位淘汰制,激励在
前,淘汰在后)等管理手段,大大提高了市场运营效率.2005年固体制剂实现主营业务
收入9,055万元,实现主营业务利润6,242万元.这其中主要来自公司的主导产品镇脑
宁胶囊、东宝甘泰,为公司可持续发展奠定了良好的基础.
——生物制药销售情况. 东宝研制出拥有中国自主知识产权的产品基因重组人
胰岛素, 此项成果荣获2002年度"国家科学技术进步二等奖",并申报了国际专利.它
标志着中国生物制药技术跨入了世界先进行列,填补了中国空白,使我国成为世界上
第三个能够生产销售人胰岛素原料和制剂的国家,为祖国争得了荣誉.基因重组人胰
岛素(商品名:甘舒霖)的经营策略,一是建立国际市场开拓平台；二是建立国内市场
增量平台,通过一年多的努力,目前均取得了较大市场优势.尤其是国内市场平台,我
们采取了"靠学术来赢得专家推崇、靠疗效来赢得患者口碑、靠高专队伍赢得市场
份额"的战略, 取得了良好的成效.2005年重组人胰岛素实现销售收入7,035万元;实
现主营业务利润4,267万元.
——软袋大输液销售情况. 公司生产的软袋大输液产品以其高品质、高附加值
赢得了市场的青睐, 分别在北京、上海等大中城市中标,争得了市场份额,成为企业
发展的利润增长点.2005年实现主营业务收入3,413万元,实现主营业务利润455万元
——塑料建材销售情况. 按照年初制定的"准确定位、有效布局、做实做强"的
经营管理原则, 审时度势,适时调整区域发展战略,对适于产品生存发展优势区域东
北和华北区域给予重点扶持和大力倾斜,成效显著.2005年实现销售收入11,326万元
,实现主营业务利润2,271万元.
2、公司主营业务及其经营情况
(1)公司主营业务经营情况的说明
公司主营业务以生产、销售中西成药、生物制品、非PVC软袋大输液产品及建
材为主, 药品主要有片剂、硬胶囊剂、小容量注射剂、大容量注射剂、粉针剂、冻
干粉针剂、原料药(重组人胰岛素).主要产品有基因重组人胰岛素、特尔立rHuGM-C
SF、特尔津rHuG-CSF、基因重组人白细胞介素特尔康rHulL-11、镇脑宁胶囊、东宝
甘泰(复方蛋氨酸胆碱片)、脑血康片、射干利咽口服液、非PVC软袋大输液系列产
品、塑料建材等.
(2)主营业务分行业情况
其中:报告期内上市公司向东宝实业集团有限公司销售产品的关联交易金额29,
933,994.04元.
3、报告期内公司资产构成情况
应收账款减少主要原因是清回以前年度货款所致.
长期股权投资减少的主要原因是公司将持有中外合资通化安泰克生物工程有限
公司49%的股权,转让给东宝实业集团有限公司所致.
在建工程增加的主要原因是基因重组人胰岛素二期扩产工程, 购进的需要安装
的进口设备.
短期借款增加的主要原因是银行贷款增加.
长期借款减少的主要原因:
(1)偿还以前年度借款;(2)借款期限临近转为一年内到期的长期借款.
管理费用减少的主要原因由于公司2004年度计提坏账准备, 致使2004年度的管
理费用较高.
所得税增加主要原因是净利润增加所致.
4、现金流量分析
说明:
⑴经营活动产生的现金流量增加主要原因是销售收入增加、购买原材料减少及
清回大股东欠款所致.
⑵投资活动产生的现金流量增加主要原因是工程增加所致.
⑶现金及现金等价物净增加额增加主要原因是借款增加所致.
(二)公司未来发展展望
1、行业发展趋势和公司面临的市场竞争形势
国务院近期发布的《国家中长期科学和技术发展规划纲要(2006-2020》, 其中
生物技术被列为前沿技术,中医药的传承与创新发展被列为重点领域和优先主题,这
与公司立足生物制药和中成药的发展定位是完全相符的,坚定了公司发展的方向,企
业前景更为广阔.
国家重视和倡导自主创新,把自主创新能力摆在全部科技工作的突出位置,特别
是把信息、生物技术提到了国家战略需求高度来看待. 这将给科技含量高、附加值
高、拥有自主知识产权的医药企业带来极好的成长环境. 通化东宝始终在坚持走自
主创新、谋求企业跨越发展之路.
通化东宝研制生产的重组人胰岛素是拥有中国自主知识产权的, 是中国人自己
研制的第一支人胰岛素产品.高端产品来源于高科技的支撑.东宝重组人胰岛素设备
都是从美国、意大利、瑞典、法国等国家引进, 产品的品质有着可靠的技术支撑和
硬件保证.经过权威部门的严格检验,HPLC分析表明,东宝的产品与美国USP标准完全
一致,符合美国和欧盟的药典标准,与国际上同类产品相比具有同等疗效.
在生物制药领域,公司还自主开发了高科技、高附加值的三个国家级新药:特尔
立rHuGM-CSF、特尔津rHuG-CSF和基因重组人白细胞介素特尔康rHulL-11,都为企业
的发展奠定了基础. 通化东宝投资的甘李药业有限公司研究开发的人胰岛素类似物
长效甘精人胰岛素(商品名:长秀霖)已投放市场;另一种人胰岛素类似物短效赖脯人
胰岛素(商品名:速秀霖)近期也将投放市场.公司具备了从克隆目的基因、基因重组
、构建工程菌、培养、纯化到制剂等全面的基因工程药物研发能力, β干扰素、重
组人超氧化物歧化酶rHuSOD等多种基因工程药物已进入实质性研制阶段. 除此之外
,正在开发的十几个高科技蛋白质产品,也正在注册中.
通化东宝已经拥有以博士、硕士为主体的100多人的高尖科研队伍,并形成了一
整套专业、高效的产品开发、立项和科研成果转化系统.因此,通化东宝拥有国内科
研力量最雄厚、技术最先进、生产规模最大的生物工程基地, 这为公司的发展带来
了无限的空间.
目前药品降价的大趋势不会改变. 药品分类管理的加速实施以及药品集中招标
采购的进一步完善, 医药行业监管加强,都将促使医药行业的管理日趋规范,必将要
求在管理上要有档次, 在产品质量上要过得硬,在产品注册上要有自主产权,这为公
司的创新发展带来了难得的历史机遇.
虽然公司具有较强的竞争优势,但是总体经营环境也存在挑战性和严峻性.近年
来, 中国医药行业越来越受世界关注,跨国制药企业纷纷进入中国市场,再加上现代
商业对传统商业的挑战,这一系列挑战使药品行业的竞争日趋激烈.公司未来发展的
关键在于整合资源,提升自主创新能力,强化自身优势,巩固现有市场的领导地位,不
断拓展新的国内外市场,提高核心竞争力.
2、未来十年的发展规划
经过几年来的不懈努力, 通化东宝现已成功构建完善了生物医药高新技术产业
的生产、研发、营销高端平台. 未来十年,是通化东宝快速发展的关键十年.在今后
十年里,公司将努力做好以下五个方面的工作:
(1)将继续加大研发投入, 创造出世界一流的产品,提高蛋白质药物的纯度和产
品的收率, 使东宝开发的产品与国际接轨,同时加强产品质量控制,稳步提高产品质
量,使产品质量符合美国USP标准和欧盟药典标准,参与国际竞争.
(2)积极引进现代化设备,投资引进国外咨询队伍,加大软件建设,利用高科技手
段建立现代化的工艺流程, 使我们的生产车间达到美国FDA标准,进入世界高端市场
(3)加强营销队伍建设, 在国内我们将创造一个新的营销平台,努力实现2010年
, 东宝基因重组人胰岛素产品国内市场占有率达到50%以上、国际市场占有率20%以
上的目标.
(4)加强人力资源建设, 特别是高端人才队伍的建设,引进和培养各类专业人才
, 打造一支和谐、有竞争力、更具创新能力的团队,构建企业发展的智力支撑,提高
集成创新能力.加大科研经费的投入力度,为自主创新提供资金保障.
(5)利用5年的时间,即到2010年,通化东宝将形成在国内外具有较高知名度的现
代化医药企业,在某些领域达到世界领先水平,为国家、为社会、为员工创造出更多
的财富, 给广大投资者更多的回报,为中华民族赢得更大的光荣,为人类科技进步和
健康事业做出更大的贡献.
3、2006年度经营计划
2006年是通化东宝进入快速发展的关键之年.公司将以增强公司盈利能力,提高
经济效益为中心, 以市场为导向,发挥"东宝"国家驰名商标的品牌带动作用,突出自
主创新、科技兴企, 坚持以人为本,和谐发展.努力实现技术创新、管理创新的新突
破, 紧紧围绕研发和销售两条主线,加快生物医药技术基因工程药物的研发工作,力
争使公司主营业务收入上一个新的台阶.
(1)重点做好重组人胰岛素市场开发工作.巩固和提高已开发的市场,扩大市场
占有率, 在市场销售额及市场覆盖率上再创佳绩.同时巩固已搭建和形成的国外市
场平台,努力扩大出口的国家和地区,提高竞争力.
(2)加强镇脑宁胶囊、东宝甘泰、脑血康片、射干利咽口服液等优势品种的销
售,同时以大品种带动小品种,培养出多个年销售额上千万的产品.加快对高素质营
销人才的培养和储备,改革营销理念,创新营销组织和模式,整顿现有销售网络,对营
销队伍进行整合, 实施多元化营销模式,培养市场资源,有目标、有计划地发展终端
网络,减少中间环节,增强获利能力.力争市场销售创历史最好水平.
(3)非PVC多层共挤膜软袋大输液产品无论在工艺、质量标准、治疗效果等方面
较其它形式的包装输液有诸多优势,作为输液的高端产品,公司继续将市场定位在大
中型城市的重点医院,以其为突破口,逐渐做大市场,树立东宝品牌影响力,做好售后
服务,使投资变成效益.
(4)增强新型塑钢建材的开发力度, 扩大市场销售区域,提高产品升级换代能力
,并利用其独特的建材专利技术,不断抢占市场份额.
(5)加快年产3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉二期扩产工程项目的进度,并使
该项目达到美国FDA及欧盟认证标准,争取2006年年底试车投产.
(6)加强投资控制与管理, 继续规范和引导经营者的价值观和经营理念,注重投
资效益,提升各子公司的盈利能力和管理水平,真正意义上做到投资有回报.加强员
工培训,提高专业技能,以适应改革发展的需要.
(7)按照现代企业制度的要求,加强企业内部管理,深化劳动人事制度的改革,完
善绩效考核体系, 以严格管理,控制成本,达到管理水平的提升及成本费用下降的目
的.
(8)加大应收账款的清欠力度, 通过市场调研、摸底制定切实可行的清欠方案,
想尽办法盘活资产,保障公司资产的安全和保值增值,规避经营风险.
(9)建立和完善人才培育机制.人才是增强企业竞争力的根本.2006年公司将
把人才的培养和引进作为公司的一项重要工作来抓,制定合理的培训计划,不断提高
广大员工的管理和技术水平.以人为本, 培育企业精神,大力倡导企业文化建设,提
高企业活力,提高企业的核心凝聚力.在推进公司持续发展的同时,充分重视关心干
部员工的工作和生活,并提倡诚信、勤勉、奉献的企业团队精神,努力培育有特色的
企业文化, 造就一支高素质的职工队伍.引导和促使全体员工以饱满的热情和姿态
迎接各种挑战.
4、资金需求计划
为了完成2006年的经营计划和目标, 公司正常生产经营所需的资金主要销售回
款解决.项目开发,新产品开发主要由银行贷款解决.
5、风险因素分析及对策
药品大幅度降价(非主营品种的冲击)、国家医疗政策调控引发的市场震荡是企
业经营存在的风险因素. 我公司坚持自主创新,适时调整产品策略,以基因重组人胰
岛素产品为拳头,进一步研发、拓展国内生物领域市场向国际尖端市场迈进,打造东
宝民族品牌.
(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况.
2、非募集资金项目情况
报告期内公司投资建设的基因重组人胰岛素二期扩产工程分别由国家计委计高
技[2002]198号文和国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复.达产后
年生产能力为3000公斤基因重组人胰岛素冻干粉.项目总投资69,748万元.
由国家发展和改革委员会发改办工业[2004]2427号文批复的年产2000公斤基因
重组人胰岛素二期工程项目被列入《2004年东北老工业基地调整改造工业国债专项
项目》,并给予该项目资金补助共计4,332万元.工程全部按照国际标准及GMP标准进
行施工和设计, 项目累计已投资21,315万元.公司将加快工程进度,争取2006年年底
试车投产.
★2005年三季:
1.公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内,公司所处行业和经营范围未发生变化.经过管理层和全体员工的共同
努力, 公司业绩始终保持持续稳定发展的态势,在提高竞争实力方面下功夫,紧紧围
绕年度经营目标, 实行科学化管理,努力扩大国内外市场份额,在做好固体制剂产品
、大输液产品及建材市场营销的同时, 重点做好基因重组人胰岛素的国内市场销售
和国外市场的拓展,为公司可持续发展奠定基础.报告期内公司实现主营业务收入21
,018万元,比上年同期增长13.97%,实现主营业务利润11,928万元,比上年同期增长4
.09%,实现净利润1,832万元,比上年同期增长10.34%.基因重组人胰岛素出口创汇34
7万美元.
(1)占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币 审计类型:未经审计
分行业 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
药品 145,667,936.09 70,708,332.50 51.46
建材 64,513,050.82 48,571,894.14 24.71
分产品
基因重组人胰岛素冻干粉 22,962,794.89 9,320,007.26 59.41
基因重组人胰岛素注射剂 23,417,696.52 8,677,314.31 62.95
镇脑宁胶囊 48,553,781.77 15,187,847.54 68.72
塑钢门窗系列产品 64,513,050.82 48,571,894.14 24.71
其中:关联交易 24,493,307.71 11,347,107.26 53.67
关联交易的定价原则 借助东宝实业集团有限公司在国际市场上搭建的平台
和网络资源及客户资源, 由东宝实业集团有限公司与
国外签署合同.本公司按照签定的产品合同价格,将基
因重组人胰岛素制剂和冻干粉销售给东宝实业集团有
限公司,并按此价格确认为销售收入.
(2)公司经营的季节性或周期性特征
□适用 √不适用
(3)报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动
及原因的说明)
□适用 √不适用
(4)主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 √不适用
(5) 主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□适用 √不适用
2.会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用 √不适用
3.经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 √不适用
4.预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发
生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
5.公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 √不适用
6.公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况(G股
公司)
□适用 √不适用
┌─────────────┬───────┬──────┬──────┐
｜ 关联企业名称 ｜营业收入(万元)｜净利润(万元)｜总资产(万元)｜
├─────────────┼───────┼──────┼──────┤
｜通化东宝环保建材股份有限公｜ ｜ 439.00｜ 27385.00｜
｜司 ｜ ｜ ｜ ｜
｜威海东宝制药有限公司 ｜ ｜ -315.00｜ ｜
｜通化东宝永健制药有限公司 ｜ ｜ -279.00｜ 6971.00｜
└─────────────┴───────┴──────┴──────┘
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