自20世纪40年代起，西方主要国家就进入了“橄榄型”社会，中
产阶级的兴起和壮大成为推动社会发展、引导消费、稳定社会、定型
社会规范及主流价值观的社会结构主体力量。在我国今后的20年，中
产阶级也必然是经济发展、民主健全、科教进步、文化繁荣、社会和
谐、人民生活更殷实的全面小康社会的中坚力量，是未来社会结构中
的主流公民。
据预测，未来五年内中国将有两亿人口进入中产阶级行列，而更
乐观的估算是3.5亿人。正是这样一个庞大的富裕群体，将构成中国
社会最稳定的中坚力量。
银行理财最主要的目标群体就是正在快速扩大的中产阶层，了解
他们的需求，提供管家式的金融服务，伴随他们一起成长是华夏银行
(
正在形成和扩大中的中产阶级，很多人现阶段正是职业生涯和理
财需求的高峰期，他们期望家庭财产稳步增值、生活品质不断提高、
尽到对家庭和社会的责任。这样我们从以下几个方面来考虑为他们设
计理财方案。
首先，家庭资产要做基本的配置：家庭收入40%左右用于供房及
投资；30%用于家庭生活开支；20%用于高安全性和高流动性的资产，
包括活期存款、货币基金等；10%用于保险。对于这个基本资产分配
，一定要做到长期坚持，才能避免出现风险集中和家庭财务困难。
其次，选择较好的投资领域，做好投资规划：2008年全球经济减
速的预期、美国次按危机不断扩大，国内房地产市场加大调控，股市
大幅震荡，这些都给今年的投资带来非常大困难。我们建议以“稳”
为先，重点考虑这几个方面：保本类的结构性理财产品，安全性高、
收益稳定的新股申购类产品，基金宝类产品，股市的大幅回调所带来
的投资机会。我们分别详细讨论一下。
结构性理财产品的最大好处是在保本的基础上可以灵活挂钩不同
领域，以获取所看好领域的可能高收益。耕地持续减少、人口增加、
气候恶化、粮食库存降到历史低点，加上通胀和生物能源的影响，农
产品成为非常好的挂钩标的。1月中旬华夏银行推出的与农产品指数
挂钩的理财产品，提前四天被抢购一空，表现了投资者对此类产品的
高度认同。
新股申购类产品现在成了低风险理财产品中收益相对最高的，但
现有产品大部分收费较高而且有较大的收益分成，使投资者无法获得
更高收益。华夏银行代理销售的国都1号，每季度开放申购赎回，
2007年收益率达到30%；嘉实债券、工银债券A、宝康债券(行情,净值
,基金吧)等，都没有额外费用和收益分成，投资者可充分享受一级市
场无风险收益。
很多投资者愿意买基金，但是由于缺乏对基金的跟踪研究和分析
，也缺乏对市场走势的把握能力。对没有把握选准基金的投资者强烈
推荐基金宝类的产品。基金宝的优势是专家管理团队有选择基金和把
握进出时机的能力，集合大量资金使基金宝进出基金的费率非常低，
另外还有二次申购新股的能力（在大量资金保证得到平均的中签率的
基础上，对基金的深入跟踪又使其能在申购资金解冻后，再通过买入
新股中签量大的基金，大幅提高新股申购收益）。华夏银行1月底刚
完成一个由平安证券管理的基金宝产品的发行。
对于激进的投资者，这次股市的大调整为他们创造了非常好的买
入时机，包括A股市场、香港股市和欧美股市。针对很多投资者无法
直接投资境外市场，华夏银行今年将设计各种组合、各种期限的挂钩
型产品使投资者能够抓住这些投资机会。
这几类投资要在客户经过分配、可用于的投资的资金里，结合自
己的风险偏好进行合理配置，可以加大比例的是前边推荐的新股申购
类的产品和基金宝类的产品。还要重点考虑的是流动性的搭配，因为
有些产品是长期封闭的，资金投入后要被锁定很长时间，其间市场出
现大的变化时将无法及时调整。
第三方面是考虑消费支出规划，应该注意的是要增加与其收入和
身份相称的消费，包括增加珠宝支出和家庭收藏支出(珠宝、收藏品
不仅可作长期投资、保值增值，而且时尚，还可怡情养性、增加学识
)；其次，家庭需要在健身、保健等方面加大投资，为更好地享受生
活、享受事业奠定基础；另外，为子女教育和生活创造空间，为其能
全面发展打好基础。
第四，保险规划。真正的理财不仅在于资产的增值、保值，还要
做到居安思危，即便发生变故，还要能维持原来的生活水平。因此在
保险方面的提前安排是非常必要的。一个基本的原则是：家庭保险保
额的设定大体上要做到家庭年收入的10倍，保费的支出大体应占到家
庭年收入的10%左右。要考虑到所有家庭成员的意外伤害险、健康险
，家庭主要收入来源者的失业保险、人寿保险。
另外针对有些客户，我们还要在财产的分配和传承上提供法律和
信托等服务。
我们的目标是成为中产家庭的金融大管家，虽然我们现在的服务
品种和服务能力还很有限，但我们一直在朝这个方向努力，从产品和
服务的创新，从人才的培养和引进，从合作伙伴的选择和渠道的开拓
等方面。我们也将随着已占社会总人口10％的中产阶层其规模化增长
速度地加快，快速地成长并提高专业化服务水平。
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